사 업 보 고 서

                                   (제 25 기)

【 대표이사 등의 확인 】

경영자확인서(2025년 4분기)_날인

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 회사의 법적, 상업적 명칭

당사의 명칭은 주식회사 세아홀딩스이며, 영문으로는 SeAH Holdings Corporation이라 표기합니다. 단, 약식으로 표기할 경우에는 (주)세아홀딩스 또는 SHC라고 표기합니다.

나. 설립일자

당사는 2001년 07월 01일에 (주)세아제강지주의 투자사업부문과 임대사업부문이 인적분할 방식으로 분할신설되었습니다. 또한 2001년 07월 30일자로 한국거래소 유가증권시장에 재상장하였습니다.

다. 본사의 주소, 전화번호 및 홈페이지

라. 회사사업 영위의 근거가 되는 법률

당사의 주된 사업목적인 지주회사업은 '독점규제 및 공정거래에 관한 법률'에 근거합니다.

마. 주요 사업의 내용 및 향후 추진 신규사업

당사는 지주회사업을 주요 사업으로 하고 있습니다. 지주회사란 주식의 소유를 통하여 국내회사의 사업내용을 지배하는 것을 주된 사업으로 하는 회사를 의미합니다. 당사는 순수지주회사로서 다른 수익획득을 위한 사업활동을 하지 않고 지주회사업을 주된 목적으로 합니다.

당사의 수입원은 자회사 등으로부터 받는 배당수익, 브랜드 권리를 소유하며 사용자로부터 수취하는 상표권 사용수익, 소유 건물의 임대를 통한 임대수익 등이 있습니다. 당기말 별도재무제표 기준 영업수익은 누계기준으로 배당금수익 비중이 61.9%로 영업수익의 대부분을 차지하고 있습니다.

※ 기타 자세한 사항은 'Ⅱ. 사업의 내용'을 참고 하시기 바랍니다.

보고서 기준일 현재 주요종속회사 등의 주요 사업의 내용은 다음과 같습니다.

주1) 주요종속회사 해당 사유
  A. 최근 사업연도말 자산총액이 지배회사 자산총액의 10% 이상인 종속회사
  B. 최근 사업연도말 자산총액이 750억원 이상인 종속회사

바. 계열회사에 관한 사항

당사는 '독점규제 및 공정거래에 관한 법률' 상 기업집단 세아의 대표회사이며 2025년 12월 31일 현재 당사를 포함하여 총 24개의 국내계열회사를 가지고 있으며, 이 중당사를 모회사로 하는 국내 자회사는 총 8개사입니다. 국내계열회사 중 당사를 포함하여 (주)세아제강지주, (주)세아제강, (주)세아베스틸지주 및 (주)세아특수강은 2025년 12월 31일 기준 한국거래소 유가증권 시장에 상장되어 있으며 그 외 계열회사는 모두 비상장사입니다.

당사의 자회사인 (주)세아특수강은 2026년 01월 26일을 교환기일로 하는 당사와의 포괄적 주식교환에 따라 2026년 02월 12일자로 유가증권시장에서 상장폐지되었습니다.

국내외 계열회사 관련 자세한 사항은 'IX. 계열회사 등에 관한 사항' 을 참조하시기 바랍니다.

사. 연결대상 종속회사 개황

(1) 연결대상 종속회사 개황(요약)

(2) 연결대상회사의 변동내용

아. 신용평가에 관한 사항

(1) 최근 3년간 신용등급

(2) 신용평가등급체계

1) 회사채

※ 상기 등급 중 AA등급부터 CCC등급까지는 등급내의 상대적인 우열에 따라 +,- 기호가 첨부 됩니다.
 

※ 상기 등급 중 AA부터 B까지는 동일 등급내에서 상대적인 우열을 나타내기 위하여 "＋" 또는 "－"의 기호를 부가할 수 있음.

※ 상기 등급 중 AA부터 B까지는 동일 등급내에서 상대적인 우열을 나타내기 위하여 "＋" 또는 "－"의 기호를 부가할 수 있음.

2) 기업어음

※ 상기 등급 중 A2등급부터 B등급까지는 그 상대적 우열정도에 따라 +,- 기호를 첨부할 수 있음.

※ 상기 등급 중 A2부터 B까지는 동일 등급내에서 상대적인 우열을 나타내기 위하여 "＋" 또는 "－"의 기호를 부가할 수 있음.

※ 상기 등급 중 A2부터 B까지는 동일 등급내에서 상대적인 우열을 나타내기 위하여 "＋" 또는 "－"의 기호를 부가할 수 있음.

자. 중소기업 등 해당 여부

차. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

2. 회사의 연혁

최근 5개 사업연도(2021년 01월 01일 ~ 기준일) 에 대한 지배회사, 주요종속회사 및 주요자회사의 연혁은 다음과 같습니다.

가. 회사의 본점소재지 및 변경

서울특별시 마포구 양화로 45 세아타워

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

최근 5개 사업연도간 (2021년 01월 01일 ~ 기준일) 경영진 및 감사의 중요한 변동은 다음과 같습니다.

주1) 양영주 사내이사는 임기 만료 되었으며, 김수호 사내이사는 2025년 03월 24일 진행된 제24기 정기주주총회에서 신규 선임 되었습니다.(임기 2년)
주2) 연강흠 사외이사는 임기 만료 되었으며, 2025년 03월 24일 진행된 제24기 정기주주총회에서 재선임 되었습니다.(임기 3년)
주3) 이태성 사내이사는 임기 만료 예정이며, 2026년 3월 26일 예정인 제25기 정기주주총회에서 재선임될 예정입니다.(임기 3년)
주4) 박의숙 기타비상무이사는 임기 만료 예정이며, 2026년 3월 26일 예정인 제25기 정기주주총회에서 재선임될 예정입니다.(임기 3년)
주5) 조성진 사외이사는 임기 만료 예정이며, 전현배 사외이사 후보자는 2026년 1월 13일 사외이사후보추천위원회의 추천을 받아 2026년 3월 26일 예정인 제25기 정기주주총회에서 선임될 예정입니다.(임기 3년)

다. 최대주주 변동내역

당사는 최근 5개 사업연도간 (2021년 01월 01일 ~ 기준일) 최대주주 변동내역이 없습니다. 가장 최근 변동내역은 2013년 08월 26일 공시 내용을 참고하시기 바랍니다.

라. 주된 변동내용

최근 5개 사업연도간 당사 및 종속회사의 변동내용은 다음과 같습니다.

주1) 당사는 2025년 10월 30일 이사회 결의로 종속회사인 (주)세아특수강과의 포괄적 주식교환을 결정하였습니다. 본 건 포괄적 주식교환은 2026년 1월 26일을 기준으로 효력이 발생하였으며, 포괄적 주식교환을 통해 (주)세아특수강은 당사의 100% 완전자회사로 편입된 후 상장폐지 되었습니다.

마. 기타 변경내용

(1) 주요종속회사의 상세 연혁은 다음과 같습니다.

<(주)세아베스틸지주>

1. 상호의 변경

- 1990. 대한중기공업(주)에서 기아특수강(주)로 변경
- 2004. 기아특수강(주)에서 (주)세아베스틸로 변경
- 2022. 회사분할 이후 (주)세아베스틸에서 (주)세아베스틸지주로 변경

2. 합병등에 관한 사항

- 2015년 03월 (주)세아창원특수강[舊 (주)포스코특수강] 인수
- 2020년 03월 (주)세아항공방산소재[舊 알코닉코리아(주)] 인수
- 2022년 04월 (주)세아베스틸지주와 (주)세아베스틸로 물적분할
·분할 후 존속법인 : (주)세아베스틸지주
·분할 후 신설법인 : (주)세아베스틸
- 2023년 02월 PT. SeAH Global Indonesia 인도네시아 법인 인수

3. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화

당사는 자회사들의 지배 및 관리를 주 업종으로 하는 지주회사로서 특수강 자회사들의 전문적 경영전략 및 미래 성장동력 발굴을 위한 전략 조직의 역할을 수행하고 있습니다. 연결회사인 당사는 탄소합금강, 스테인리스강, 고강도알루미늄 합금의 소재 분야로의 확장, 해외 판매거점 및 가공사업으로의 확장이 탄력적으로 가능한 현재의 사업포트폴리오를 구축 및 확장하는 역할을 하고 있습니다.

당사는 2022년 3월 정기주주총회에서 지주회사 전환을 목적으로 회사의 사업 목적을 변경하였으며, 그 변동내역은 다음과 같습니다.

※ 회사의 목적사업 (정관 제2조)

4. 그 밖의 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용

- 1955. 회사창립
- 1958. 소형압연공장 준공
- 1964. 철도차륜공장 준공
- 1978. 인천공장 주물생산 개시
- 1982. 서울공장 특수강 생산 개시
- 1989. 기술연구소 설립
- 1991. 기업공개
- 1994. 설비관리 TPM 대통령상 수상
- 1996. 수출 5천만불탑 수상
- 1999. 수출 7천만불탑 수상, 최대주주 변경(기아자동차 → 한국산업은행)
- 2000. 기술연구소 신뢰성평가센터 개설
- 2001. ISO/IEC 17025 국가교정기관 인정
- 2003. 수출 1억불탑 수상, 최대주주 변경(한국산업은행 → (주)세아홀딩스)
- 2005. ISO/TS16949 인증 획득
- 2006. ISO14001 환경경영시스템 인증 획득
- 2008. 수출 3억불탑 수상, 제강 200만톤/특수강제품 180만톤 체제 구축
- 2009. 대형주조공장 생산 개시
- 2010. 대형단조공장 생산 개시, 150톤 전기로 가동
- 2011. 제강 250만톤 체제 구축(특수강 220만톤, 단조 30만톤)
            자동차부품 공장 이전(군산공장 → 김제공장)
- 2012. 제강 310만톤 체제 구축(특수강 285만톤, 단조 25만톤)
- 2013. 본점소재지 변경 (서울시 마포구 양화로 45)
            제2공장(창녕) 생산 개시
- 2015. (주)세아창원특수강[舊 (주)포스코특수강] 인수
- 2016. SeAH Global Inc. 미국 판매법인 설립
- 2018. SeAH Global Thailand 태국법인 설립
- 2019. SeAH Global Vina Co., LTD 베트남법인 설립
- 2020. (주)세아항공방산소재[舊 알코닉코리아(주)] 인수
- 2021. SeAH Global India Private Limited 인도법인 설립
            SeAH Global Japan. Co., Ltd. 일본법인 설립
- 2022. 회사분할 및 사명변경 : (주)세아베스틸지주
- 2023. PT. SeAH Global Indonesia 인도네시아법인 인수
- 2024. SeAH Global Holdings, Inc. 미국법인 설립

<(주)세아베스틸>

- 2022.04. (주)세아베스틸지주에서 물적분할 후 설립

<(주)세아창원특수강>

- 1997.02. 회사 설립
                포항제철(POSCO)이 창원특수강 설립 후 삼미종합특수강 자산 일부인수
- 2006.09. 2산세공장 준공
- 2006.10. 대형조괴공장 준공
- 2007.02. 사명변경, 포스코특수강 주식회사
- 2007.11. 9천톤 대형 단조공장 준공
- 2008.07. 중국사무소 개소
- 2009.03. 2단조공장 증설
- 2009.05. 150톤 대형강괴 생산설비 준공
- 2012.04. 3제강공장 준공, 유상증자 72억원(우리사주조합)
- 2013.08. 유상증자 431억원 발행(우선주)
- 2014.01. 공정거래 자율준수 프로그램 최고등급(AA)
- 2015.03. 세아그룹편입, 사명변경 : 주식회사 세아창원특수강
- 2015.10. RFM 공장 신설
- 2017.03. 대경공장 준공
- 2018.05. 일본사무소 개소
- 2019.08. 자회사 (주)씨티씨 설립(2019.10.부로 계열회사에 편입)
- 2020.09. 해외(중국)자회사 SeAH CTC CO.,Ltd. 설립출자
- 2021.09. 사우디 아라비아 DUSSUR(ARAMCO 자회사)와 합작법인 설립 계약
- 2021.11. Korea H2 Business Summit(수소기업협의체) 가입
- 2022.06. KAI-세아창원특수강 ‘With Korea Team’ 컨소시엄 MOU 체결
- 2022.07. 사우디 아라비아 DUSSUR(ARAMCO 자회사)와 합작법인
                (SeAH Gulf Special Steel Industries) 설립
- 2023.03. 제 50회 석탑산업훈장 수상
- 2023.03. 제 57회 납세자의 날 성실납세자 감사패 수상
- 2023.06. 세아 ESG 신기술사업투자조합 출자
- 2024.06. 한국재료연구원과 고특성 영구자석 소재기술 연구개발 MOU 체결

<(주)세아특수강>

1. 상호의 변경

- 1986년 11월 창원강업 주식회사 설립
- 1988년 05월 세아특수강 주식회사로 상호변경
- 1996년 01월 주식회사 세아특수강으로 상호변경

2. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용

- 1997년 07월 주식회사 세아메탈 스테인레스봉강 사업 인수
- 2001년 04월 주식회사 세아중기 자산 및 부채 인수
- 2001년 07월 주식회사 극동금속 흡수합병
- 2003년 07월 압축기기사업부문 주식회사 세아티이씨로 인적분할
- 2019년 09월 주식회사 세아메탈 인수
- 2024년 03월 주식회사 세아메탈 흡수합병

3. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용

- 2010년 11월 한국거래소 주권 상장예비심사 청구서 제출
- 2010년 12월 한국거래소 주권 상장예비심사 승인
- 2010년 12월 KS I ISO 14001:2009 / ISO 14001:2004 환경경영시스템 인증
- 2011년 04월 충주 제2공장 준공
- 2011년 06월 한국거래소 유가증권시장 상장
- 2011년 07월 BAR TO BAR 사업개시
- 2011년 12월 PEELED BAR 사업개시  

- 2012년 09월 세아특수강-POSCO China 중국 제2합작법인 설립 계약 체결
- 2012년 11월 전국품질분임조 경진대회 대통령상(금상)수상. 7년연속수상
- 2013년 07월 POS-SeAH Steel Wire (Tianjin) Co.,Ltd. 법인 설립
- 2014년 08월 POS-SeAH Steel Wire (Tianjin) Co.,Ltd. 공장 준공
- 2015년 04월 세아특수강-POSCO SouthAsia 태국 법인 설립 계약 체결
- 2015년 05월  POS-SeAH Steel Wire(Thailand) Co., Ltd. 법인 설립
- 2022년 11월 KS Q ISO 45001:2018/ISO 45001:2018 안전보건경영시스템 인증
- 2024년 03월 환경성적표지 인증 획득

<(주)세아엘앤에스>

1. 상호의 변경

- 1989년 04월 해덕통운에서 아세아상운으로 사명변경
- 1996년 01월 아세아상운에서 세아상운으로 사명변경
- 2005년 01월 세아상운에서 세아로지스로 사명변경
- 2013년 12월 세아로지스에서 세아엘앤에스로 사명변경

2. 합병등에 관한 사항

- 2013년 12월  해덕스틸 합병

3. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화

- 2023년 12월 국제운송주선사업 종료

- 2024년 10월 ISO 90001, 14001 갱신

<(주)세아엠앤에스>

- 2006년 02월 한국광해광업공단(구 한국광물자원공사)와 (주)케이티시코리아간의
                      합작투자로 설립
- 2010년 12월 최대주주의 변동((주)세아홀딩스)
- 2011년 03월 (주)세아엠앤에스로 사명변경
- 2020년 11월 SeAH M&S Vietnam Co., LTD 설립

<(주)아이언그레이>

- 2019년 (주)윈트러스트 설립
- 2020년 (주)세아알엔아이에서 (주)아이언그레이로 사명변경
- 2022년 미국법인 IRONGREY LLC 설립
- 2023년 자회사 (주)윈트러스트 청산
- 2025년 미국법인 IG Real Asset LLC 설립

<(주)세아항공방산소재>

- 1945.01. 시흥공업사 설립
- 1967.04. 사명 변경 : 삼성공업
- 1973.11. 방위산업체 지정
- 1980.03. 창원공장 준공
- 1996.06. BOEING(보잉) 승인 획득 (항공사업 본격화)
- 1997.05. 사명변경 : 두레에어메탈
- 2002.04. 글로벌 알루미늄 회사 알코아(Alcoa)로 인수
- 2016.08. 사명변경 : 알코닉코리아(주)
- 2020.03. 세아그룹편입, 사명변경 : (주)세아항공방산소재

<POS-SeAH Steel Wire (Nantong) Co.,Ltd.>

- 2007년 4월 세아특수강-포스코 중국진출 MOU 체결

- 2007년 6월 남통경제기술개발구 투자 MOU 체결

- 2007년 6월 법인 설립

- 2007년 9월 세아특수강-포항(중국)투자유한공사 본계약 체결

- 2008년 10월 공장 준공

- 2010년 6월 ISO/TS 16949 품질경영시스템 규격 인증
- 2010년 9월 수소벨로 1기 추가 도입(총 3기)

- 2011년 6월 수소벨로 2기 추가 도입(총 5기)

- 2014년 5월 STC로 1기 도입

- 2015년 12월 수소벨로 1기 추가 도입(총 6기)

- 2022년 7월 산세라인 자동화
- 2024년 7월 산세 CA전용 라인 증설

3. 자본금 변동사항

가. 자본금 변동추이

당사는 최근 5개 사업연도간(2021년 01월 01일 ~ 기준일) 자본금 변동내역이 없습니다.

당사는 2025년 10월 30일 이사회 결의로 종속회사인 (주)세아특수강과의 포괄적 주식교환을 결정하였습니다. 본 건 포괄적 주식교환은 2026년 1월 26일을 기준으로 효력이 발생하였으며, 포괄적 주식교환을 통해 (주)세아홀딩스 보통주 313,236주가 증가하여 1,566백만원의 자본금이 증가하였습니다.

작성기준일 현재 자본금 변동내역은 아래와 같습니다.

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

본 보고서 작성기준일 현재 당사의 발행할 주식의 총수는 10,000,000주이며, 현재까지 발행한 주식의 총수는 4,000,000주이고, 유통주식수는 자기주식 104,391주(결제일 기준)를 제외한 3,895,609주입니다.

당사는 2025년 10월 30일 이사회 결의로 종속회사인 (주)세아특수강과의 포괄적 주식교환을 결정하였습니다. 본 건 포괄적 주식교환은 2026년 1월 26일을 기준으로 효력이 발생하였으며, 포괄적 주식교환을 통해 (주)세아홀딩스 보통주 313,236주가 증가하여 발행주식총수는 4,313,236주로 증가하였습니다.

작성기준일 현재 주식의 총수는 아래와 같습니다.

나. 자기주식 취득 및 처분 현황

2026년 01월 26일 (주)세아특수강과의 주식교환에 따라, (주)세아특수강의 주식교환 대상주주에게 (주)세아홀딩스의 주식을 배정함에 있어 1주 미만의 단주가 발생한 부분 2,760주를 자기주식으로 취득하였습니다.

작성기준일 현재 자기주식 취득 및 처분현황 아래와 같습니다.

다. 자기주식 신탁계약 체결ㆍ해지 이행현황

주1) 2021년 03월 30일 체결한 자기주식 신탁계약 (5,000,000천원)은 2020년 03월 31일 체결한 최초계약 건의 연장건이며, 자기주식 취득을 완료함에 따라 2021년 08월 03일 신탁을 해지하였습니다. 이에따라, 2021년 08월 06일 신탁계약해지결과보고서를 제출하였습니다.

주2) 2021년 07월 30일 체결한 자기주식 신탁계약(5,000,000천원)은 자기주식취득 신탁계약은 2022년 07월 29일 신탁계약이 만료되어, 2022년 08월 02일 신탁계약해지결과보고서를 제출하였습니다.
주3) 2023년 08월 19일 체결한 자기주식 신탁계약(5,000,000천원)은 2022년 08월 19일 체결한 계약건의 연장건이며, 2024년 08월 18일 기준 신탁계약이 만료되어, 2024년 08월 19일 신탁계약해지결과보고서를 제출하였습니다.

주4) 당사는 주주가치 제고 및 주가 안정을 위해 자기주식 신탁계약을 체결하고, 계약금액의 일부를 취득했습니다. 이후 1차례 신탁계약을 연장하며 지속적으로 주가를 모니터링했으나, 주가가 상승 및 안정세를 보여 신탁계약을 만기 해지 하였습니다.
주5) 상기 취득 금액은 체결일 기준으로 작성되었습니다.

라. 자기주식 보유현황

(1) 자기주식 보유현황

주1) 상법 제341조의 법률에 따라 2009년 03월 18일 무상증자에 따른 단수주 처리를 위하여 자기주식 900주를 취득하였습니다.
주2) 2026년 01월 26일 (주)세아특수강과의 주식교환에 따라, (주)세아특수강의 주식교환 대상주주에게 (주)세아홀딩스의 주식을 배정함에 있어 1주 미만의 단주가 발생한 부분 2,760주를 자기주식으로 취득하였습니다. 취득결정 공시일자는 포괄적주식교환을 위한 이사회 결의 및 이에 따른 주요사항보고서 공시 일자를 기재하였습니다.

(2) 자기주식 취득·처분·소각 관련 단기(6개월) 계획

현재까지 확정된 자기주식 취득/처분/소각 관련 단기 계획은 없습니다. 추후 추가  취득·처분·소각 시 이사회 승인 및 공시 예정입니다.

(3) 자기주식 취득/처분/소각 단기 계획 이행 현황

(4) 자기주식 취득·처분·소각 관련 장기 계획

당사는 기업가치 제고계획에 따라 2026년 ~ 2028년 자사주 매입 및 소각규모 500억원을 목표로 하고 있습니다.

(5) 기타 투자자 보호를 위해 필요한 사항

해당사항 없습니다.

마. 보통주 외의 주식

당사는 보통주 외의 주식은 발행하지 않았습니다.

5. 정관에 관한 사항

가. 사업보고서에 첨부된 정관의 최근 개정일

당사의 최근 정관 개정일은 2024년 03월 21일 입니다.

나. 정관 변경 안건이 정기주주총회 안건에 포함되었는지 여부

2026년 03월 26일 개최 예정인 제25기 정기주주총회 안건에는 아래의 정관 일부 개정의 건이 포함되어 있습니다.

(1) 독립이사 명칭 변경의 건

(2) 사외이사 구성요건 변경의 건

(3) 전자주주총회 제도 근거 신설의 건

다. 정관 변경 이력

2024년 03월 21일 개최된 제23기 정기주주총회에서 정관 일부 개정의 건이 승인되었습니다.

(1) 최근 5개 사업연도간 정관 변경 이력

당사의 최근 5개 사업연도간(2021년 01월 01일 ~ 기준일) 정관 변경 이력은 다음과 같습니다.

라. 사업목적 현황

당사는 지주회사업을 주요 사업으로 하고 있습니다. 지주회사란 주식의 소유를 통하여 국내회사의 사업내용을 지배하는 것을 주된 사업으로 하는 회사를 의미합니다. 다만, 당사는 순수지주회사로서 다른 수익획득을 위한 사업활동을 하지 않고 지주회사업을 주된 목적으로 합니다.

현재 당사의 정관상 명시된 회사의 사업목적은 다음과 같습니다.

마. 정관상 사업목적 변경 내용

당사는 공시대상 기간 중 정관상 사업목적을 변경한 내역이 없습니다.

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

당사는 지배목적의 주식소유를 주된 사업내용으로 하는 순수지주회사로 현행 공정거래법이 규정하는 지주회사 요건(자산총액 기준, 부채비율 기준, 자회사주식 지분율 기준 등)을 모두 충족하고 있으며, 주식 소유를 통해 자회사 및 손자회사에 대하여 지배권을 행사하고 있습니다. 당사는 독점규제 및 공정거래에 관한 법률 상 기업집단 세아의 대표회사이며 2025년 12월 31일 현재 당사를 포함하여 총 24개의 국내계열회사를 가지고 있습니다. 이 중 당사를 모회사로 하는 국내 자회사는 (주)세아베스틸지주, (주)세아특수강, (주)아이언그레이, (주)세아엘엔에스, (주)세아엠앤에스 등 총 8개사입니다.

연결회사내 주요 제품 및 서비스는  제철, 제강 및 합금철 제조업((주)세아베스틸, (주)세아창원특수강), 철강압연, 압출 및 연신제품 제조업((주)세아특수강), 비거주용 건물임대업((주)아이언그레이) 등이 있습니다.

 ※ 기타 상세내역은 'I. 회사의 개요의 1. 회사의 개요', 'II. 사업의 내용의 7. 기타 참고사항' 및 'IX. 계열회사 등에 관한 사항'을 참조하시길 바랍니다

당사의 영업수익(별도 재무제표 기준)은 자회사 및 기타 투자회사로부터의 배당수익, 상표권 사용수익, 임대수익 등으로 구성되어 있습니다. 당사는 "세아" 상표권을 (주)세아제강지주와 공동으로 소유하고 있으며, "세아" 상표권을 사용하는 회사와 상호간에 상표사용계약을 체결하여 사용상의 권리와 의무를 명확히 함과 아울러 상표권 사용료를 수취하고 있습니다.

당사의 당기말 별도재무제표 기준 영업수익은 총 50,654백만원(누적 기준)으로 전년동기 누계 대비 10.7% 증가하였습니다. 주요 수입원인 배당금수익이 31,346백만원으로 전년 동기 대비 2,211백만원 증가하였고, 임대수익은 전년 동기 대비 118백만원 증가한 2,590백만원을 기록하였으며, 용역수익은 2,229백만원 증가한 13,795백만원을 기록하였습니다. 2025년 기말 별도 기준 영업수익의 항목별 비중은 배당금수익 비중이 61.9%, 용역수익 27.2%, 임대수익은 5.1% 등 입니다.

당사는 주권상장법인으로서 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제161조 등 관련 법령 및 규정에 근거하여 주요경영사항 등을 신고(공시)하고 있습니다. 동시에 공정거래위원회에 신고된 지주회사로서 유가증권시장 공시규정 제8조에 근거하여 (국내)자회사의 주요경영사항 등에 대하여도 신고(공시)하고 있으며, 자산총액 대비 자회사 주식의 최근 사업연도말 재무재표상 가액의 비중은 다음과 같습니다.

당사는 '세상을 아름답게' 만들겠다는 기업의 이념에 따라,  ESG 경영을 기업 본연의 가치를 높일 수 있는 하나의 성장 기회로 삼고, ESG 경영 전략을 고도화하여 지속 능한 기업으로 도약하기 위해 노력하고 있습니다. 또한 당사는 환경영향 최소화, 사회적 책임 준수, 정도경영 추구를 통해 '세상을 아름답게' 만들고자 합니다.

가. 사업부문별 요약 재무현황

당사는 순수지주회사로서 연결회사 내 주요 제품 및 서비스는  제철, 제강 및 합금철 제조업((주)세아베스틸, (주)세아창원특수강), 철강압연, 압출 및 연신제품 제조업((주)세아특수강), 비거주용 건물임대업((주)아이언그레이) 등이 있습니다.

연결기업의 보고부문이 수익을 창출하는 제품과 용역의 유형은 다음과 같습니다.

연결회사 내 보고부문별 요약 재무현황은 다음과 같습니다.

(1) 보고부문별 수익 및 순이익

(당기)

(전기)

(2) 보고부문별 자산 및 부채

(당기말)

주1) 금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산 및 보험계약에서 발생하는 권리는 제외하였습니다.
주2) 당기 중 기타비용으로 계상하였습니다.

(전기말)

주1) 금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산 및 보험계약에서 발생하는 권리는 제외하였습니다.
주2) 전기 중 기타비용으로 계상하였습니다.

주요종속회사의 사업부문별 요약 재무현황은 'II. 사업의 내용의 7. 기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석 내용을 참고하시기 바랍니다.

2. 주요 제품 및 서비스

가. 당사 주요 제품 및 서비스

당사는 자회사 등에 대하여 지배와 투자, 경영자문 등을 제공하고 있으며 임대사업 등을 진행하고 있습니다.

나. 종속기업의 주요 제품 및 서비스

주요종속회사의 주요 제품 및 서비스에 관한 사항은 'II. 사업의 내용의 7. 기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석 내용을 참고하시기 바랍니다.

3. 원재료 및 생산설비

가. 당사 원재료 및 생산설비

당사는 자회사 등으로부터의 배당, 상표권 사용료 등을 주 수입원으로 하는  순수지주회사로 원재료 및 생산설비를 보유하고 있지 않습니다. 당사는 생산설비는 없으나 임대사업을 영위하기 위한 부동산을 소유하고 있으며, 자세한 사항은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항의 5. 재무제표주석' 내 '유형자산, 투자부동산  및 무형자산' 주석을 참조 바랍니다.

나. 종속기업의 원재료 및 생산설비

종속기업의 원재료 및 생산설비에 관한 사항은 'II. 사업의 내용의 7. 기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석내용을 참고하시기 바랍니다.

4. 매출 및 수주상황

가. 당사 매출 실적

지주회사인 당사는 매출액 개념으로 영업수익 계정과목을 사용하고 있으며, 세부 내역은 다음과 같습니다.

나. 종속기업의  매출 실적 등

(당기)

(전기)

주1) 상기 특수관계자는 전기 중 (주)세아특수강에 흡수합병되었으며, 상기 거래내역은 흡수합병되기 전까지 발생한 거래내역입니다.

당사 종속회사들의 매출 실적 등 기타 세부 사항은  'II-7. 사업의 내용-기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석 내용을 참고하시기 바랍니다.

5. 위험관리 및 파생거래

가. 자본위험관리(연결기준)

연결기업은 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결기업의 전반적인전략은 전기와 비교하여 변동이 없습니다. 연결기업은 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 한편, 총부채 및 총자본은 재무제표의 금액을 기준으로 계산합니다.

보고기간종료일 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

나. 금융위험(연결기준)

연결기업의 재무부문은 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험, 공정가치이자율위험 및 가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험 및 현금흐름이자율위험을 포함하고 있습니다.

연결기업은 위험회피를 위하여 파생금융상품을 이용함으로써 이러한 위험의 영향을 최소화시키고자 합니다. 파생금융상품의 사용은 이사회가 승인한 연결기업의 정책에따라 결정되는데, 이에 따라 외환위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품 및 비파생금융상품의 이용, 그리고 초과유동성의 투자에 관한 명문화된 원칙이 제공되고 있습니다.

내부감사인은 지속적으로 정책의 준수와 위험노출한도를 검토하고 있습니다. 연결기업은 투기적 목적으로 파생금융상품을 포함한 금융상품계약을 체결하거나 거래하지 않습니다.

다. 범주별 금융자산 및 금융부채(연결기준)

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 연결기업이 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 연결기업은 다양한 평가기법을 활용하고 있으며 보고기간말에 현재 시장 상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다.  금융상품에는 추정현금흐름할인법과 같은 다양한 기법들을 사용하여 공정가치를 산정하고 있습니다.

(1) 보고기간종료일 현재 연결기업의 범주별 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(전기말)

(2) 보고기간종료일 현재 연결기업의 범주별 금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

주1) 리스부채 23,078,787천원은 제외하였습니다(주석 21 참조).

(전기말)

주1) 리스부채 25,879,454천원은 제외하였습니다(주석 21 참조).

라. 시장위험(연결기준)

연결기업의 활동은 주로 환율과 이자율의 변동으로 인한 금융위험에 노출되어 있습니다. 따라서 이자율과 외화위험을 관리하기 위해 통화선도와 통화스왑을 포함한 다양한 파생상품계약을 체결하고 있습니다.

(1) 외화위험관리

연결기업은 외화로 표시된 거래를 수행하고 있으므로 환율변동으로 인한 위험에 노출되어 있습니다. 환율변동으로 인한 위험의 노출정도는 통화선도계약을 활용하여 승인된 정책에서 정하는 한도 내에서 관리하고 있습니다.

연결기업의 환위험은 외화로 표시된 화폐성자산과 화폐성부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 외화로 표시된 화폐성자산 및 화폐성부채를 기능통화로 환산한 내역은 다음과 같습니다.

보고기간종료일 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전 순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(2) 이자율위험관리

연결기업은 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 연결기업은 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부차입금과 변동금리부 차입금의 적절한 균형을 유지하거나, 이자율스왑계약과 선도이자율계약을 체결하고 있습니다. 위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위해 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고있습니다.

보고기간종료일 현재 이자율위험에 노출된 자산 및 부채의 이자율이 1% 증가 및 감소할 경우 당기 및 전기 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

마. 가격위험

연결기업이 보유한 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 중 상장지분상품은 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 상장지분상품의 장부금액과 다른 변수가 일정할 경우 상장지분상품 가격의 10% 변동이 법인세효과 차감전 기타포괄손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

바. 신용위험관리

신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결기업에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 연결기업은 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키는 수단으로서 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고, 충분한 담보를 수취하는 정책을 채택하고 있습니다. 연결기업의 신용위험노출 및 거래처의 신용등급을 지속적으로 검토하고 있으며 이러한 거래 총액은 승인된 거래처에 고루 분산되어 있습니다. 또한, 매출채권은 다수의 거래처로 구성되어 있습니다.

한편, 보고기간종료일 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

주1) 금융보증계약과 관련된 연결기업의 최대노출정도는 보증이 청구되면 연결기업이 지급하여야 할 최대금액입니다.

신용위험에 노출된 금융자산 중 상기 금융보증계약을 제외한 나머지 금융자산은 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 상기 공시에서 제외하고 있습니다.

사. 유동성위험관리

유동성위험관리에 대한 궁극적인 책임은 연결기업의 단기 및 중장기 자금조달과 유동성관리규정을 적절하게 관리하기 위한 기본정책을 수립하는 이사회에 있습니다. 연결기업은 충분한 적립금과 차입한도를 유지하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성위험을 관리하고 있습니다.

(1) 비파생금융부채의 만기구조

보고기간종료일 현재 연결기업의 비파생금융부채의 만기구조는 다음과 같습니다.

(당기말)

주1) 상기금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 연결기업이 계약상 지급해야 할 최대금액입니다.
주2) 회사는 금융기관과 공급자금융약정을 체결하였습니다(주석 41 참조). 공급자금융약정을 체결한 금융기관은 양호한 재무 상태를 유지하고 있으며, 회사는 해당 금융기관에 대한 유의적인 유동성 위험 집중이 없습니다.

(전기말)

주1) 상기금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 연결기업이 계약상 지급해야 할 최대금액입니다.
주2) 회사는 금융기관과 공급자금융약정을 체결하였습니다(주석 41 참조). 공급자금융약정을 체결한 금융기관은 양호한 재무 상태를 유지하고 있으며, 회사는 해당 금융기관에 대한 유의적인 유동성 위험 집중이 없습니다.

한편, 금융부채의 만기분석은 해당 금융부채로부터 발생하는 이자를 포함하며 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 연결기업이 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다.

(2) 리스부채의 만기구조

보고기간종료일 현재 연결기업의 리스부채의 만기구조는 다음과 같습니다.

(당기말)

(전기말)

아. 파생상품거래 및 풋백옵션 등 거래현황(연결기준)

(1) 비지배주주와의 지분옵션계약

1) (주)세아특수강

종속기업인 (주)세아특수강은 2013년 중 Pos-SeAH Steel Wire(Tianjin) Co., Ltd.    
(이하 '대상회사')의 지분 75%를 취득하면서, 비지배주주인 포스코차이나가 보유하고  있는 대상회사 지분 25%와 관련하여 다음의 지분옵션계약을 체결하였습니다.

주1) 행사시점 대상회사의 본질가치는 대상회사의 순자산가치와 순손익가치를 각 1:1.5 비율로 가중평균하여 산출합니다. 순자산가치는 옵션 행사 직전 6개월 이내에 외부감사인으로부터 감사 또는 검토 받은 재무제표상 순자산가액을 의미하며, 순손익가치는 대한민국의 상속세 및 증여세법 시행령 제54조에 따라 산정하되 순손익가치환원율은 대한민국의 기획재정부장관이 본 계약 체결일 현재 고시한 이율 10%를 행사시점에 적용합니다.

한편, 상기 지분옵션계약을 고려할 때 연결기업은 비지배주주인 포스코차이나가 보유하고 있는 대상회사 지분 25%에 대하여 현재의 소유권을 보유하고 있다고 판단하였습니다. 이에 따라 연결기업은 대상회사인 종속기업 Pos-SeAH Steel Wire(Tianjin) Co., Ltd.의 지분을 100% 보유한 것으로 회계처리하였습니다.

2) SeAH Global Inc.

2020년 중 종속기업인 SeAH Global Inc.은 그 종속기업인 Everguard Inc.의 지분 30%를 처분하였으며, 처분시 지분옵션계약을 체결하였습니다. 2024년 중 종속기업인 SeAH Global Inc.은 그 종속기업인 Everguard Inc 유상증자에 참여하였으며, 풋옵션 관련 사항을 수정하였습니다.

3) 종속기업인 (주)아이언그레이는 (유)윈드밀홀딩스투자목적회사와 사원간계약을 통해 아라미스홀딩스투자목적회사(이하 "SPC")의 지분을 각각 30%, 70% 보유하게 되며, 투자수익의 분배 및 지분비율조정에 대한 약정을 체결하였습니다. 주요 약정내용은 다음과 같습니다.

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 당사 주요계약 및 연구개발활동

상기 "5. 위험관리 및 파생거래"를 참고하시길 바랍니다.

나. 종속기업의 주요계약 및 연구개발활동

당사 종속회사들의 주요계약 및 연구개발활동에 관한 사항은  'II. 사업의 내용의 7. 기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석 내용을 참고하시기 바랍니다.

7. 기타 참고사항

가. 업계의 현황

지주회사(持株會社, Holding Company)란 다른 회사 주식의 소유를 통하여 타회사의 사업내용을 지배하는 것을 주된 사업으로 하는 회사를 의미합니다. 지주회사는 크게 순수지주회사와 사업지주회사로 구분할 수 있습니다. 순수지주회사는 다른 수익획득을 위한 사업활동을 하지 않고 다른 회사의 주식을 소유함으로써 그 회사(자회사)를 지배하는 것을 주된 목적으로 하며 자회사로부터 받는 배당을 주된 수입원으로 하는 회사입니다. 사업지주회사는 직접 수익획득 목적의 사업활동을 함과 동시에 다른 회사를 지배하기 위한 목적으로 주식을 소유하고 있는 회사입니다. 당사의 경우, 사업내용 중 부동산임대업의 비중이 미미하므로 순수지주회사에 해당합니다.

우리나라의 지주회사제도는 독점규제 및 공정거래에 관한 법률(이하 '공정거래법'이라 함)에 규정되어 있습니다. 정부에서는 1986년 공정거래법 개정시 지주회사 설립 및 전환을 금지시켰으나 1997년 외환위기 이후 기업들의 구조조정과정을 촉진한다는 취지하에 1999년 공정거래법을 개정하여 지주회사의 설립 및 전환을 허용하였습니다.

지주회사의 장점으로 경영 효율성 및 투명성 향상, 지배구조 개선 등을 들 수 있으며 이러한 목적 달성을 위하여 국내 다수의 기업집단들이 지주회사를 설립하거나 계획하고 있는 것으로 알려지고 있습니다.

나. 주요 지적재산권 보유현황

세아의 심볼마크는 발전하는 세아의 위상, 국제화에 적극 대응하는 진취성과 미래 지향성, 구성원간의 일체감을 의미하며 주력사업인 철강업과 첨단산업 부문을 접목하여 미래 지향적 진취적이미지를 표현하여 신뢰감을 부여하였습니다.

다. 건설형 공사계약(연결기준)

(1) 계약자산 및 부채

당기말 및 전기말 현재 계약자산(미청구공사) 및 계약부채(초과청구공사 및 선수금)의 내역은 다음과 같습니다.

2) 계약부채와 관련하여 인식한 수익

당기에 인식한 수익 중 전기에서 이월된 계약부채와 과거 보고기간에 이행한(또는 부분적으로 이행한) 수행의무와 관련된 금액은 다음과 같습니다.

(2) 건설형 공사계약

보고기간종료일 현재 진행 중인 건설형 공사계약에 대한 미청구공사와 초과청구공사의 내역은 다음과 같습니다.

1. 사업의 개요

당사는 2022년 4월 1일을 분할기일로 하여 상법 제530조의2 내지 제530조의12의 규정이 정하는 바에 따라 영위하는 사업 중 분할대상 사업부문을 물적분할 방식으로 분할하였습니다. 이를 통해 주식회사 세아베스틸(분할신설회사)을 설립하였고, 분할회사는 주식회사 세아베스틸지주(분할존속회사)로 존속하여 독점규제 및 공정거래에 관한 법률에 따른 지주회사로 전환하였습니다.

당사는 지배목적의 주식소유를 주된 사업내용으로 하는 순수지주회사로 현행 공정거래법이 규정하는 지주회사 요건(자산총액 기준, 부채비율 기준, 자회사주식 지분율 기준 등)을 모두 충족하고 있으며, 주식 소유를 통해 자회사 및 손자회사에 대하여 지배권을 행사하고 있습니다.

 보고서 작성기준일 현재 당사의 자회사 및 손자회사는 다음과 같습니다.

당사는 자회사 및 손자회사들의 전문적 경영전략 및 미래 성장동력 발굴을 위한 전략 조직의 역할을 수행하고 있습니다. 연결회사인 당사는 탄소합금강, 스테인리스강, 고강도 알루미늄 합금, 특수합금의 소재 분야로의 확장, 해외 판매거점 및 가공사업으로의 확장이 탄력적으로 가능한 현재의 사업포트폴리오를 구축하고 있습니다. 특히 (주)세아베스틸, (주)세아창원특수강, (주)세아항공방산소재 등의 지속 가능한 성장비전 추구를 위한 최적의 포트폴리오 방향성을 제시하고 있습니다.

당사는 주권상장법인으로서 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제161조 등 관련 법령 및 규정에 근거하여 주요경영사항 등을 신고(공시)하고 있습니다. 동시에 공정거래위원회에 신고된 지주회사로서 유가증권시장 공시규정 제8조에 근거하여 (국내)자회사의 주요경영사항 등에 대하여도 신고(공시)하고 있으며, 자산총액 대비 국내 자회사 주식의 최근 사업연도말 재무재표상 가액의 비중은 아래와 같습니다.

<사업부문별 요약 재무현황>

당사는 순수지주회사로서 사업부문별 요약 재무현황은 기재하지 않습니다.
※ 하단 'III. 재무에 관한 사항'을 참조하시기 바랍니다.

2. 주요 제품 및 서비스

가. 당사 주요 제품 및 서비스

당사는 자회사 등에 대하여 지배와 투자, 경영자문 등을 제공하고 있으며, 임대사업 등을 진행하고 있습니다.

나. 종속기업의 주요 제품 및 서비스

보고서 기준일 현재 주요 종속회사의 주요 사업의 내용은 아래와 같습니다.

종속기업의 주요 제품 및 서비스에 관한 세부내용은 'II. 사업의 내용 - 7. 기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석 내용을 참조하시기 바랍니다.

3. 원재료 및 생산설비

가. 원재료 및 생산설비

당사는 자회사 등으로부터의 배당, 용역 및 자문료 등을 주 수입원으로 하는 순수지주회사로, 원재료 및 생산설비를 보유하고 있지 않습니다. 당사는 생산설비는 없으나 임대사업을 하기 위한 부동산을 소유하고 있으며, 자세한 사항은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항 - 5. 재무제표주석 - 7. 유형자산 및 10. 투자부동산'을 참조하시기 바랍니다.

나. 종속기업의 원재료 및 생산설비

종속기업의 원재료 및 생산설비에 관한 사항은 'II. 사업의 내용 - 7. 기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석내용을 참조하시기 바랍니다.

4. 매출 및 수주상황

가. 당사 매출 실적(별도)

지주회사인 당사는 매출액 개념으로 영업수익 계정과목을 사용하고 있으며, 세부 내역은 아래와 같습니다.

나. 종속기업의 매출 실적 등

당사 종속회사들의 매출 실적 등은 기타 세부 사항은  'II. 사업의 내용 - 7. 기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석 내용을 참고하시기 바랍니다.

5. 위험관리 및 파생거래

가. 자본위험관리

연결실체는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결실체의 전반적인 전략은 전기와 비교하여 변동이 없습니다. 연결실체는 자본관리지표로 부채비율을  이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 금액을 기준으로 계산합니다.

한편, 당기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

나. 금융위험

연결실체의 재무부문은 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험, 공정가치이자율위험 및 기타가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험 및 현금흐름이자율위험을 포함하고 있습니다.

연결실체는 위험회피를 위하여 파생금융상품을 이용함으로써 이러한 위험의 영향을 최소화시키고자 합니다. 파생금융상품의 사용은 이사회가 승인한 연결실체의 정책에따라 결정되는데, 이에 따라 외환위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품 및 비파생금융상품의 이용, 그리고 초과유동성의 투자에 관한 명문화된 원칙이 제공되고 있습니다.

내부감사인은 지속적으로 정책의 준수와 위험노출한도를 검토하고 있습니다. 연결실체는 투기적 목적으로 파생금융상품을 포함한 금융상품계약을 체결하거나 거래하지 않습니다.

다. 범주별 금융자산 및 금융부채

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간종료일 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 연결실체가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 연결실체는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며 보고기간종료일에 현재 시장 상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 금융상품에는 추정현금흐름할인법과 같은 다양한 기법들을 사용하여 공정가치를 산정하고 있습니다.

매출채권, 대여금, 미수금, 미지급금, 임대보증금 및 차입부채의 경우, 손상차손을 차감한 장부금액을 공정가치 근사치로 보며, 공시목적으로 금융부채 공정가치는 계약상의 미래현금흐름을 유사한 금융상품에 대해 연결실체가 적용하는 현행시장이자율로 할인한 금액으로 추정하고 있습니다.

(1) 당기말 및 전기말 현재 범주별 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(전기말)

(2) 당기말 및 전기말 현재 범주별 금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

라. 시장위험

연결실체의 활동은 주로 환율과 이자율의 변동으로 인한 금융위험에 노출되어 있습니다.

(1) 외화위험관리

연결실체는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험과 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 환위험은 외화로 표시된 화폐성자산과 화폐성부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 외화로 표시된화폐성자산 및 화폐성부채로 표시된 외화표시 장부금액은 다음과 같습니다.

연결실체는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율이 10%변동시 환율변동이 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(2) 이자율위험관리

연결실체는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 연결실체는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부차입금과 변동금리부 차입금의 적절한 균형을 유지하거나, 이자율스왑계약과 선도이자율계약을 체결하고 있습니다. 위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위해 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고있습니다.

당기말 및 전기말 현재 이자율위험에 노출된 자산 및 부채의 이자율이 1% 증가 및 감소할 경우 당기 및 전기 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(3) 가격위험

연결실체는 유가증권에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 평가하는 유가증권의 장부금액 및 다른 변수가 일정하고 가격이 10% 증가 및 감소할 경우 가격변동이 법인세비용차감전순손익 및 기타포괄손익(법인세효과 차감전)에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

마. 신용위험관리

연결실체는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 연결실체는 신규 거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 의하여 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 연결실체는 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 담보수준을 재조정하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 분기 단위로 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

연결실체의 매출채권은 다수의 거래처로 구성되어 있고, 지속적인 신용평가가 이루어지고 있으며, 필요한 경우 보증보험계약을 체결하고 있습니다. 연결실체는 단일의 거래상대방 또는 유사한 특성을 가진 거래상대방집단에 대한 중요한 신용위험에 노출되어 있지 않으며, 당해연도 중에 총 화폐성 자산의 10%를 초과하는 신용위험의 집중은 없습니다.

한편, 당기말 및 전기말 현재 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

바. 유동성위험관리

유동성위험관리에 대한 궁극적인 책임은 연결실체의 단기 및 중장기 자금조달과 유동성관리규정을 적절하게 관리하기 위한 기본정책을 수립하는 이사회에 있습니다. 연결실체는 충분한 적립금과 차입한도를 유지하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성위험을 관리하고 있습니다.

(1) 비파생금융부채의 만기구조

당기말 및 전기말 현재 연결실체의 비파생금융부채의 만기구조는 다음과 같습니다.

(당기말)

(전기말)

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 당사 주요계약 및 연구개발활동

해당사항 없습니다.

나. 종속기업의 주요계약 및 연구개발활동

당사 종속회사들의 주요계약 및 연구개발활동에 관한 사항은  'II. 사업의 내용 - 7. 기타 참고사항'이나 첨부된 연결감사보고서 내 주석 내용을 참고하시기 바랍니다.

7. 기타 참고사항

지주회사(持株會社, Holding Company)란 다른 회사 주식의 소유를 통하여 타회사의 사업내용을 지배하는 것을 주된 사업으로 하는 회사를 의미합니다. 지주회사는 크게 순수지주회사와 사업지주회사로 구분할 수 있습니다. 순수지주회사는 다른 수익획득을 위한 사업활동을 하지 않고 다른 회사의 주식을 소유함으로써 그 회사(자회사)를 지배하는 것을 주된 목적으로 하며 자회사로부터 받는 배당을 주된 수입원으로 하는 회사입니다. 사업지주회사는 직접 수익획득 목적의 사업활동을 함과 동시에 다른 회사를 지배하기 위한 목적으로 주식을 소유하고 있는 회사입니다. 당사의 경우, 사업내용 중 부동산임대업의 비중이 미미하므로 순수지주회사에 해당합니다.

우리나라의 지주회사제도는 독점규제 및 공정거래에 관한 법률(이하 '공정거래법'이라 함)에 규정되어 있습니다. 정부에서는 1986년 공정거래법 개정시 지주회사 설립 및 전환을 금지시켰으나 1997년 외환위기 이후 기업들의 구조조정과정을 촉진한다는 취지하에 1999년 공정거래법을 개정하여 지주회사의 설립 및 전환을 허용하였습니다.

지주회사의 장점으로 경영 효율성 및 투명성 향상, 지배구조 개선 등을 들 수 있으며 이러한 목적 달성을 위하여 국내 다수의 기업집단들이 지주회사를 설립하거나 계획하고 있는 것으로 알려지고 있습니다.

나. 주요 지적재산권 보유현황

해당사항 없습니다.

1. 사업의 개요

당사는 탄소합금 특수강을 주력으로 생산, 판매하는 철강 전문회사이며, 탄소합금 특수강 사업을 영위하고 있습니다. 주요사업부문인 특수강 사업은 효율적인 투자를 통하여 수요산업의 성장에 능동적으로 대응해 왔습니다. 그 결과 탄소 합금강 시장에서공고한 지위를 유지하고 있으며 국내 자동차, 기계산업의 발전을 뒷받침 하고 있습니다.

2. 주요 제품 및 서비스

가. 주요 제품

나. 사업부문별 요약 재무현황

다. 매출현황

라. 주요 제품 등의 가격변동추이

3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원재료 등

(1) 주요 원재료 등의 현황

공시서류 작성기준일 현재 주요 원재료 구입현황은 아래의 표와 같습니다.

(2) 주요 원재료 등의 가격변동 추이

주) 산출기준 : 단순 산술평균가격(총매입금액/총매입량), 등급별/종류별 구입믹스 미고려

(3) 주요원재료 등의 가격변동원인

나. 생산설비

(1) 생산능력 및 생산능력의 산출근거

[생산능력]

공시서류 작성기준일 현재 회사의 연간 생산능력 현황입니다.

[생산능력의 산출근거]

·산출기준 : 현재 생산체제 기준
·산출방법

- 특 수 강  : 시간당 생산Ton × 8시간 × 3교대 ×근무가능일수

[평균가동시간]

(2) 생산실적 및 가동률

[생산실적]

[당해 사업연도의 가동률]

(3) 생산설비의 현황 등

(4) 설비의 신설 ·매입 현황

해당사항 없습니다.

4. 매출 및 수주상황

가. 매출실적

나. 판매경로 및 판매방법 등

[판매경로]

[판매방법 및 조건]

다. 수주상황

5. 위험관리 및 파생거래

당사의 재무부문은 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험, 공정가치이자율위험 및 기타가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험 및 현금흐름이자율위험을 포함하고 있습니다.

당사는 위험회피를 위하여 파생금융상품을 이용함으로써 이러한 위험의 영향을 최소화시키고자 합니다. 파생금융상품의 사용은 이사회가 승인한 당사의 정책에 따라 결정되는데, 이에 따라 외환위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품 및 비파생금융상품의 이용, 그리고 초과유동성의 투자에 관한 명문화된 원칙이 제공되고 있습니다.
내부감사인은 지속적으로 정책의 준수와 위험노출한도를 검토하고 있습니다. 당사는투기적 목적으로 파생금융상품을 포함한 금융상품계약을 체결하거나 거래하지 않습니다.

가. 시장위험

[이자율 위험]

당사는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 당사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부 차입금과 변동금리부 차입금의 적절한 균형을 유지하거나, 이자율스왑 계약과 선도이자율 계약을 체결하고 있습니다.  위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위해 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고 있습니다.

[외환위험]

당사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히, 주로 달러화, 일본엔화, 유로화 및 위안화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 또한 당사의 환위험은 외화로 표시된 화폐성자산과 화폐성부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 당사는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다.

나. 신용위험관리

당사는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 당사는 신규거래처와 계약시 공개된 재무정보와 신용평가기관에 의하여 제공된 정보 등을 이용하여 거래처의 신용도를 평가하고 이를 근거로 신용거래한도를 결정하고 있으며, 담보 또는 지급보증을 제공받고 있습니다. 당사는 주기적으로 거래처의 신용도를 재평가하여 신용거래한도를 재검토하고 담보 수준을 재조정하고 있으며, 회수가지연되는 금융자산에 대하여는 분기 단위로 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

다. 유동성위험관리

유동성위험관리에 대한 궁극적인 책임은 당사의 단기 및 중장기 자금조달과 유동성관리규정을 적절하게 관리하기 위한 기본정책을 수립하는 이사회에 있습니다. 당사는 충분한 적립금과 차입한도를 유지하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성위험을 관리하고 있습니다.

라. 파생상품

파생상품은 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하고 있으며, 후속적으로 매 보고기간말 공정가치로 재측정하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하였으나 위험회피에 효과적이지 않다면 파생상품의 공정가치변동으로 인한 평가손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하고 위험회피에 효과적이라면 당기손익의 인식시점은 위험회피관계의 특성에 따라 좌우됩니다.

공정가치가 정(+)의 값을 갖는 파생상품은 금융자산으로 인식하며, 부(-)의 값을 갖는파생상품을 금융부채로 인식하고 있습니다. 파생상품은 파생상품의 잔여만기가
12개월을 초과하고 12개월 이내에 실현되거나 결제되지 않을 것으로 예상되는 경우에는 비유동자산 또는 비유동부채로 분류하고 있습니다. 기타 파생상품은 유동자산 또는 유동부채로 표시하고 있습니다.

현재 당사는 외화차입금에 대한 환율, 금리변동 위험 및 수출 대금의 환율 변동 위험을 헷지하기 위해 다음과 같이 파생상품계약을 체결하고 있습니다.

모든 파생상품의 공정가액은 거래은행이 제공한 평가내역을 이용하였습니다.

당사의 통화스왑 계약 현황은 다음과 같습니다.

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 경영상의 주요계약

해당사항 없습니다.

나. 연구개발활동의 개요

(1) 연구개발 담당조직

[인원 : 40명]

(2) 연구개발비용    
                                                   

(3) 연구개발 실적

주) 연구개발실적은 분할 전 내용을 제외하여 기재하였습니다.

7. 기타 참고사항

가. 업계의 현황

(1) 산업의 특성

자동차, 기계, 조선, 건설 등 고강도, 고내구성을 요하는 핵심부품(엔진, 구동계 등)에사용되는 철강 소재를 생산하는 산업입니다. 보통강을 생산하는 철강업과 달리 다품종 소량생산의 특성을 지니고 있고 장기간의 기술축적 시간과 대규모 투자비가 투입되는 자본집약적 특성을 가지고 있습니다.

(2) 시장의 여건

국내 전체 조강 생산량 중 특수강 점유 비중은 약 10% 수준입니다. 국내 특수강 산업은 2000년도 이후 국내 자동차 및 기계산업의 발전에 따라 성장을 지속해 왔습니다. 그러나 최근 세계경제의 저성장과 국내 경기의 침체로 특수강업계의 주요 수요처인 자동차, 기계, 발전, 플랜트 산업의 성장이 정체되어 시장규모가 축소되고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성

국내 특수강 수요는 자동차 및 건설중장비 생산량과 밀접한 연관성이 있으며, 그 밖에 기계, 조선 산업에도 영향을 받습니다. 고정비 부담이 높은 장치산업으로 높은 가동률을 유지하는 경우에는 수익성이 증가하나, 경기침체에 따른 수요부진으로 가동률이 저하될 때에는 수익성이 하락하는 특징을 가지고 있습니다.

(4) 경쟁우위요소

회사는 변화된 시장환경에 맞춰 제강 210만톤, 제품 188만톤으로 생산 합리화를 추진하였습니다. 효율적인 투자를 통해 구축된 탁월한 원가 경쟁력은 회사가 지닌 높은경쟁우위요소로 평가됩니다. RH 정련로, SR 등의 최신 설비들과 자동차용강재 신뢰성센터를 자체 운영함으로써 우수한 품질수준을 유지할 수 있는 체재를 갖추고 있습니다. 이러한 우위요소를 바탕으로 고급강으로 분류되는 시장에서 높은 국내 시장 점유율을 확보하고 있습니다.

한편 회사는 경쟁력을 지속적으로 유지 및 개선하기 위해 R&D부문에 지속적으로 투자하고 있습니다. 회사가 자체 운영하는 기술연구소에서는 고속도 공구강, 자동차용 고강도강, 비조질강, 내마모강, 베어링강 등 총 200여개의 신제품 개발을 완료하였고,정부로부터 EM, KT마크, IR52 장영실상을 획득하였습니다. 또한, DNV, Lloyd's, KR, NK, GL 등 각국 선급협회 인증을 취득하였고, QS9000, ISO9001, KS, JIS 표시허가 승인, 베어링강 제품승인(SKF, FAG), 국가교정기관 지정 받는 등 최고 품질의 제품을 생산하기 위한 기반이 구축되어 있습니다.

회사는 자동차, 산업기계, 조선, 에너지 등 각 수요 산업에 최적화된 제품 개발을 통한 경쟁력 강화를 위해 고청정 베어링강, 열처리 저변형강, 내마모강, 고충격인성강, 저이방성강, 무결함봉강 등을 6대 특수강 특화제품을 출시하였습니다.

나. 지적재산권

(1) 당사는 국내 특수강 1위 기업으로 "Besteel" 이라는 고유의 BI(Brand Identity)를 보유하고 있습니다. "Besteel"은 특수강 전문 브랜드로 국내외에서 높은 명성을 유지하고 있고, 회사에서 생산되는 모든 특수강 제품에 부착되고 있습니다. "Besteel"상표권은 2035년 3월까지 독점 사용할 수 상표권으로 보호되고 있습니다. 또한 회사는 "Shine Mold" BI를 신규 등록하였습니다. "Shine Mold"는 신규 개발한 금형강의 브랜드명칭이고, 2030년까지 상표권으로 보호받을 수 있습니다.

(2) 지적 재산권 보유현황

[주요 특허등록]

주1) 존속기간 만료일은 출원일로부터 20년입니다.
주2) 국제출원의 유효기간은 국내 출원일로부터 1년 이내입니다.

[특허출원 현황]

1. 사업의 개요

회사는 제강 120만톤, 제품 100만톤의 생산능력을 갖추고 있으며, STS선재, STS봉강, STS강관(무계목강관)을 생산 및 판매하는 특수강 전문 업체입니다. AOD 및 VOD 정련로, SBM 등의 설비들을 통해 다양한 제품 Line-up을 구축하여 STS선재/봉강/강관 시장에서 공고한 지위를 영위하고 있으며 고품질 STS 제품을 생산할 수 있는 기술적 노하우와 축적된 생산 경험을 지니고 있습니다. 또한 제조원가에서 원재료의 비중이 높은 산업의 특성상 원재료에 소요되는 비용 및 합금철 및 내화물, 전극봉 등의 부재료 및 소모재료 비용을 낮추기 위해 노력하고 있으며, 전력 절감을 위한 분탄, 천연가스 등의 보조 에너지 이용 기술 또한 추진하여 원가절감에 최선을 다하고 있습니다. 향후 신제품 개발 가속화 및 제품 포트폴리오 최적화 등을 통해 지속 가능한 성장 기반 구축과 미래 성장 동력 확보에 주력할 계획입니다.

2. 주요 제품 및 서비스

가. 주요 제품

나. 매출현황

다. 주요 제품 가격변동 추이

3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원재료 등

(1) 주요 원재료 현황

공시서류 작성기준일 현재 주요 원재료 구입현황은 아래의 표와 같습니다.

(2) 주요 원재료 가격변동 추이

(3) 주요 가격변동 원인

나. 생산설비

(1) 생산능력 및 생산능력의 산출근거

회사의 제품은 기본적으로 주문생산방식(order-made)에 따라 생산되기 때문에 발주자의 요청에 따라서 형태별 제품의 양을 생산합니다. 따라서 제품의 형태를 결정하는압연, 단조, 강관 등 후단의 작업에 대한 생산능력을 산출하는 것은 제약이 있으며, 이하에서는 회사의 제강능력에 대하여만 기재하도록 하겠습니다.

[생산능력]

[생산능력의 산출근거]

1) 산출방법

- 산출기준(톤/Day)

- 산출방법
* Charge/Day(A) : 하루에 전기로를 가동하는 횟수
* 톤/Charge(B) : 한 번의 전기로 가동시 생산가능한 쇳물의 양

 * 톤/Day(C=A*B) : 하루에 생산가능한 쇳물의 양
* Day(D) : 1년에 설비의 가동이 가능한 일수(정비기간, 계획운휴일자 제외)

 * 제강능력(E=C*D)

[평균가동시간]

회사는 STS, 공구강, 탄합강 이상 3종류의 특수강을 생산하고 있는데, 다른 종류의 특수강을 동시에 생산할 수 없기 때문에 특수강종별 생산일자를 정하여 생산합니다. 1년 중 정비기간, 계획운휴일자 등을 제외한 전기로의 가동이 가능한 평균일수는 다음과 같습니다.

(2) 생산실적 및 가동률

[생산실적]

[가동률]

(3)생산설비에 관한 사항

[현황]

4. 매출 및 수주상황

가. 매출실적

나. 판매경로 및 판매방법 등

(1) 판매경로

(2) 판매방법 및 조건

(3) 판매전략

1) 포트폴리오 전략

다양한 제품 포트폴리오를 활용하여 주요 제품별 수요산업 시황을 감안하여 최적의 Sales mix를 수립하고 있습니다.

2) 글로벌시장 진출

안정적인 매출을 위하여 국내뿐만 아니라 일본을 중심으로 한 아시아, 유럽, 미국 등 세계 전 지역에 있는 고객사에 영업활동을 진행하고 있습니다.

3) 핵심고객관리 강화

회사와 거래실적이 지속적으로 발생하고 있는 고객사에 대해서는 유대관계 강화를 통한 동반성장을 목표로 고객서비스 개선 활동을 강화하고 있습니다.