사 업 보 고 서

                                   (제 39 기)

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사 등의 확인

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 개황

기업회계기준서(K-IFRS) 제1110호 '연결재무제표'에 의한 지배회사(최상위)인 당사의 연결대상 종속기업은 보고서 작성기준일 현재 41개사로 전년말 대비 2개사가 증가하였습니다.

1-1. 연결대상회사의 변동내용

나. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭

당사의 명칭은 『주식회사 나이스홀딩스』라고 표기합니다.
영문명은 『NICE Holdings Co.,Ltd.』이며, 약식으로는 『NICE』라고 표기합니다.

다. 설립일자

당사는 1986년 9월 11일에 한국신용정보 주식회사로 설립되었으며, 2004년 2월 4일 유가증권시장에 상장되어 매매가 개시되었습니다.

한편, 당사는 2010년 11월 1일을 기준일로 투자사업부문과 신용조회사업부문을 인적분할하였으며, 동일자로 당사의 투자사업부문을 존속법인으로 하여 한국신용평가정보(주)로부터 인적분할된 투자사업부문을 흡수합병하고 상호를 한국신용정보 주식회사에서 주식회사 나이스홀딩스로 변경하였습니다.

라. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소

1) 주소: 서울 영등포구 은행로17(여의도동)
2) 전화번호: 02-2122-4000
3) 홈페이지: http://www.nice.co.kr

마. 중소기업 등 해당 여부

바. 주요 사업의 내용

당사는 자회사의 주식 또는 지분을 취득, 소유함으로써 자회사의 제반 사업내용을 지배, 경영지도, 정리, 육성하는 지주사업을 주된 사업으로 영위하고 있으며, 보고서 작성기준일 현재 41개 종속회사를 두고 있습니다.

한편, 종속회사에 포함된 회사들이 영위하는 사업으로는 기업정보 및 개인신용정보사업, 신용카드거래승인/ 현금영수증발행에 관한 정보처리와 기기를 유통하는 사업, 무인화운영 사업, 회사채 및 기업어음 등에 대한 신용평가사업, 자산관리 사업, 제조업 및 기타 사업이 있습니다.

1) 기업정보/개인신용 정보사업

당사의 종속회사인 NICE평가정보(주)는 개인 및 SOHO 대출 등 각 금융업권의 효율적 여신관리를 지원하기 위하여 개인신용정보 및 개인신용평가시스템(CSS)을 제공하는 개인신용정보사업과 방대한 기업ㆍ산업분석정보를 제공하고 기업 및 기업의 기술에 대한 신용평가를 하며, 기업신용 리스크 관리를 위한 여신토탈컨설팅 서비스를 제공하는 기업정보사업을 대표적으로 영위하고 있습니다. 또한, 통신, 금융, 상사 연체채권회수 및 연체관리서비스를 제공하는 자산관리사업, 전국 상가 및 상권, 유통 등 상업 빅데이터, 비신용 및 비금융정보 등을 수집하여 상권/시장분석과 컨설팅 등 다양한 산업들을 연결하는 컨설팅 서비스를 제공하는 빅데이터 사업을 영위하고 있습니다.

2020년 8월 5일 신용정보법 개정에 따라 본인신용정보관리업(마이데이터)이 신설되었으며, 당사는 2021년 7월 21일 본인신용정보관리업 허가를 받았습니다. 또한 당사가 보유한 정보를 가명ㆍ익명 처리하여 이종 산업 간에 데이터 결합을 할 수 있게 되었으며, 기존 회원사를 대상으로 마케팅 목적의 신용정보 유통 등 신규 사업의 근거가 마련되었습니다.

또한, 마이데이터 사업에 진출하여 당사가 보유한 정보와 마이데이터 사업자들이 Open API 방식으로 취득한 정보를 결합하여 생성한 마이데이터 스코어, 금융업권별 제휴 상품 출범 및 맞춤형 금융상품 추천을 위한 정교한 신용평가 등을 제공할 수 있게 되었습니다. 향후 마이데이터 시장의 점진적 확대 및 신규 마이데이터사업자 증가로 당사가 제공할 수 있는 서비스 제공 기회가 확대될 것으로 전망됩니다.

2) 지급결제사업
당사의 종속회사인 NICE정보통신(주) 및 케이아이에스정보통신(주), NICE페이먼츠(주), PT IONPAY NETWORKS는  신용카드를 포함한 지불결제수단의 거래승인 중계서비스사업과 이를 위한 단말기 판매 및 전자지급결제대행(PG) 서비스를 주요 사업으로 하고 있습니다.

3) 무인화운영 사업
당사의 종속회사인 한국전자금융(주)은 무인자동화시스템 운영사업을 주된 사업으로 운영하고 있으며 주요사업 부문으로는 아래 기재된 바와 같이 ATM관리사업, ATMVAN사업 등의 현금사업부문, 무인주차사업, 전기자동차 충전사업 등의 모빌리티사업부문과 KIOSK사업, CCTV 및 영상보안시스템을 제공하는 영상보안솔루션사업 등의 무인화솔루션사업부문이 있습니다.

4) 신용평가사업
당사의 종속회사인 NICE신용평가(주)는 기업어음증권, 회사채, 자산유동화증권, 자산유동화대출, 신용파생상품 연계채권, 펀드 등 금융상품에 대한 평가와 기업신용평가, 보험금 지급능력 등에 대한 신용평가업무를 수행합니다. 또한 기업구조조정, 부동산/SOC 사업성평가, 일반사업성평가, 주식가치평가, 브랜드가치 평가를 수행하고 있습니다.

5) 자산관리 사업
당사의 종속회사인 NICE신용정보(주)와 나이스인베스트대부(주)는 채권회수대행을 목적으로 하는 채권추심사업과 신용조사업무를 포함하는 자산관리 사업을 영위하고 있습니다.
채권추심사업은 채권자로부터 연체채권의 추심을 위임받아 신속하고 효율적으로 부실채권을 해소함으로써, 채권자의 자금유동성을 개선하는 것은 물론, 채무자의 조속한 신용회복을 지원하는 사업입니다. 채권분석시스템을 활용한 과학적인 채권관리기법을 활용하여 시장내에서 차별화된 경쟁력을 획득하였으며, 이를 바탕으로 통신/금융시장에서 지속적으로 성장하는 것은 물론, Pre-Collection 분야에도 적극적으로 진출해나가고 있습니다.

6) 제조업
당사의 종속회사인 (주)아이티엠반도체, (주)아이티엔씨, ITM-USA Inc., ITM Semiconductor VIETNAM Co., Ltd.는  2차전지의 과충전과 과방전을 방지하여 안전하고 효율적인 사용이 가능하도록 필수적으로 적용되는 2차전지 보호회로 사업을 주력으로 하고 있습니다.

현재 스마트폰, 웨어러블 기기 등 소형 IT 시장 내에서 다양한 고객사와 제품군에 적용되고 있으며, 특히 매출의 60% 이상을 차지하고 있는 POC(Protection One Chip)와 PMP(Protection Module Package) 제품을 중심으로 국내외 시장에서 점유율을 확장 하고 있습니다.

이외에도 배터리 Pack, 센서 사업을 영위하고 있으며 2022년 상반기부터 전자담배 카트리지 및 전자담배 기기(릴 하이브리드 Ez)를 양산하여 KT&G에 공급을 시작하였습니다. 또한 2021년 2곳의 자동차 전장 고객사의 파트너사로 선정되어 2022년 하반기부터 일부 품목에 대한 양산을 진행하고 있습니다.

이외 제조업을 영위하는 (주)NICE엘엠에스 등 6개사의 주요사업은 다음과 같습니다.

7) 기타 사업
당사의 종속회사 중 NICE인프라(주) 등 22개사의 주요사업은 다음과 같습니다.

당사 및 종속회사가 영위하는 사업의 자세한 사항은 'Ⅱ. 사업의 내용'을 참고하시기 바랍니다.

사. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

2. 회사의 연혁

가. 본점 소재지 및 그 변경

해당 사항 없습니다.

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

보고서 작성기준일 현재 당사의 이사회는 사내이사 3인 (조대민, 김원우, 신종철), 기타비상무이사 2인(심의영, 윤희웅), 사외이사 3인(전광수, 오광수, 서정호) 등 총 8인의 이사로 구성되어 있습니다.

공시대상 기간 중 경영진 및 감사의 중요한 변동은 다음과 같습니다.

* 당사는 대표이사 선임 및 해임을 이사회에서 결정하고 있습니다.

다. 최대주주의 변동

당사 최대주주의 특수관계인이었던 최영 대표이사가 2020년 6월 16일 사임하였습니다. 이에 따라 최대주주가 김원우 외 4인에서 김원우 외 3인으로 변경되었습니다.

라. 상호의 변경

해당 사항 없습니다.

마. 회사가 합병 등을 한 경우 그 내용

당사의 주요종속회사인 케이아이에스정보통신(주)는 2020년 3월 11일  (주)제이티넷의 지분 95.7%를 취득하였으며 동 지분을 2022년 4월 25일 나이스정보통신(주)에 매각하였습니다.

당사의 주요종속회사인 한국전자금융(주)는 2021년 3월 주차사업분야의 매출확대를 위하여 시큐어파킹코리아(주)의 주식 126,020주(지분율 100.0%)를 인수하였습니다.

당사의 주요종속회사인 한국전자금융(주)는 2021년 5월 영상보안솔루션 등 관련 사업분야의 확대를 위하여  (주)리얼허브의 주식 40,000주(지분율 75.45%)를 인수하였습니다.

당사의 주요종속회사인 나이스정보통신(주)는 2022년 4월 25일 (주)제이티넷의 지분99.9%를  취득하였습니다.

당사의 주요종속회사인 나이스페이먼츠(주)는 2022년 8월 1일을 기준일로 나이스페이먼츠(주)를 존속회사로, (주)제이티넷을 소멸회사로 하여 사업결합하였습니다.

당사의 주요종속회사인 (주)아인스미디어는 2024년 10월 1일을 기준일로 (주)아인스미디어를 존속회사로, (주)웰커뮤니케이션즈를 소멸회사로 하여 사업결합하였습니다.

바. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화

당사의 주요종속회사인 나이스평가정보(주)는 공시대상기간동안 사업목적을 아래와같이 추가하였습니다.

당사의 주요종속회사인 나이스정보통신(주)는 공시대상기간동안 사업목적을 아래와같이 추가 및 변경하였습니다.

당사의 주요종속회사인 한국전자금융(주)는 공시대상기간동안 사업목적을 아래와 같이 추가 및 변경하였습니다.

당사의 주요종속회사인 (주)아이티엠반도체는 공시대상기간동안 사업목적을 아래와같이 추가하였습니다.

당사의 주요종속회사인 KIS정보통신(주)는 2024년 3월 27일 정기주주총회에서 <통신과금서비스업>을 사업목적에 추가하였습니다.

3. 자본금 변동사항

당사의 자본금 변동추이는 다음과 같습니다.

(*) 당사는 자기주식을 소각함에 따라 자본금과 발행주식의 액면총액간 차이가 발생합니다.

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

보고서 작성기준일 현재 발행할 주식의 총수는 200,000,000주이며, 발행주식 총수는 보통주 37,128,442주입니다.

나. 자기주식 취득 및 처분 현황

주가안정 및 주주가치 제고를 위하여 자기주식 2,137,035주를 취득하여 보고서 작성기준일 현재 보유하고 있습니다. 상세내역은 다음과 같습니다.

※ 상기 기초수량은 보고서 작성 기준일이 속하는 사업연도 개시시점의 보유수량이며, 기말수량은 보고서 작성 기준일 현재 보유수량입니다.
※ 상기 현물보유물량의 취득수량(1,013,668주)는 신탁계약 해지 후 현물로 반환받은건입니다.

다. 자기주식 신탁계약 체결ㆍ해지 이행현황

※ 2022년 8월 24일 및 2022년 12월 2일에 체결한 신탁계약은 2023년 7월4일자로 매수에서 매도로 매매방향이 최초로 변경되었으며 상기 표의 변경일자는 매도에서 매수로 재변경된 일자입니다.

라. 자기주식 보유현황

1. 자기주식 보유현황

2. 자기주식 보유 목적

당사의 자기주식 취득은 주가안정 및 주주가치 제고를 목적으로 이루어졌습니다.

3. 자기주식 취득계획

이사회결의일 현재 체결된 자기주신탁계약(계약기간 : 2024.10.02 ~ 2025.04.01, 계약금액 : 20억원)외 이사회가 승인한 추가적인 자기주식 취득계획은 없습니다.

4. 자기주식 처분계획

이사회결의일 현재 이사회가 승인한 자기주식 처분계획은 없습니다.

5. 자기주식 소각계획

당사는 2023년 11월 21일 주주가치 제고를 위한 주주환원정책으로 자기주식 소각 계획을 공시하였으며, 동 주주환원정책에 따라 향후 자기주식을 소각할 예정입니다.

5. 정관에 관한 사항

가. 정관변경이력

당사 정관의 최근 개정일은 2024년 9월 30일이며, 공시대상기간 중 변경된 정관의 이력은 다음과 같습니다.

나. 사업목적 현황

공시서류작성기준일 현재 당사 정관에 명시된 사업목적은 다음과 같습니다.

공시대상기간 중 변경 및 추가된 사업목적은 없습니다.

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

당사는 자회사의 주식 또는 지분을 취득, 소유함으로써 자회사의 제반 사업내용을 지배, 경영지도, 정리, 육성하는 지주사업을 주된 사업으로 영위하고 있습니다. 당사는 종속회사(41개사)를 통하여 기업정보 및 개인신용정보사업, 신용카드거래승인과 현금영수증발행에 관한 정보처리와 기기를 유통하는 사업, 무인화운영 사업, 회사채 및기업어음 등에 대한 신용평가사업, 제조업, 기타사업 등을 영위하고 있습니다.

<NICE홀딩스>

지주회사(持株會社, Holding Company)란 주식의 소유를 통하여 다른 회사의 사업내용을 지배하는 것을 주된 사업으로 하는 회사입니다.

지주회사 설립은 지배구조의 투명성을 제고하고 경영의 효율성을 강화함으로써 주주가치를 높이고, 독립적인 자율경영 및 합리적인 성과평가 시스템 구축을 용이하게 함으로써 책임 경영체제를 정착시키며, 사업부문별 특성에 적합한 의사결정 체제 확립,경영 자원의 효율적 배분을 통해 사업 경쟁력을 강화하고 성장잠재력을 확보하며 경영위험을 최소화할 수 있는 장점이 있습니다.

당사는 지주회사로서 보고서 작성기준일 현재 41개 종속회사를 두고 있으며, 당사의 영업수익은 종속회사 및 기타 투자회사로부터의 배당수익, 상표권 사용수익 등으로 구성되어 있습니다.

<주요종속회사>

(1) NICE평가정보(주)

당사의 주요종속회사인 NICE평가정보(주)는  국내 최초 '신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률'에 따른 신용조회업 라이선스 인허가를 통해 개인신용정보사업(CB사업)과 기업정보사업을 영위하고 있으며, 이를 시작으로 자산관리, 빅데이터 서비스를 포함해 제공하고 있습니다. 2020년 데이터3법(신용정보법ㆍ개인정보보호법ㆍ정보통신망법) 전면 개정 시행에 따른 금융데이터 시장의 성장과 NICE그룹과의 시너지, 지속적인 서비스 고도화를 위해 본인신용정보관리업(이하 '마이데이터') 본허가 취득을 통해 토탈 금융인프라 전반의 사업을 영위하고 있습니다.

(2) 한국전자금융(주)

가. 현금사업부문

1) ATM 관리사업
ATM 관리사업은 개별 은행이 설치하여 운영하고 있는 무인점포, 점외 CD/ATM 기기의 제반 관리업무를 당사와 같은 전문업체가 은행을 대신하여 일괄적으로 수행하는 서비스입니다. 주요 업무 범위는 장애처리, 자금정산, 현금수송, 보안관리, 환경관리 등의 Category로 구분할 수 있습니다. 은행권은 이와 같은 Outsourcing을 통해 ATM 관리비용의 절감, 기기관리에 따른 업무부담 해소, 전문업체의 효율적 기기관리를 통한 고객 만족도 제고 등의 효과를 거두고 있습니다.

2) ATM VAN 사업
현재 국내에서 CD/ATM기기를 통해 고객들에게 금융서비스를 제공하는 사업자는 금융기관과 ATM VAN 사업자로 구분될 수 있습니다. ATM VAN 사업자는 자체 CD/ATM기기를 통해 제1금융권, 제2금융권 고객을 대상으로 각종 금융서비스를 제공하고 있습니다. 주요 서비스는 예금인출, 현금서비스, 계좌이체 등 금융서비스와 전자화폐 충전 등의 부가서비스가 있습니다.

나. 모빌리티사업부문

1) 무인주차사업

주차원 인건비 부담 완화, 24시간 365일 가동에 따른 매출 제고 등의 니즈에 따라 기존 유인주차장을 무인화하고 있으며, 철도 역사, 대학교, 병원, 오피스 빌딩, 건물 부설공간 및 나대지 등 주차 수요가 발생하는 모든 곳에서 주차장 운영 서비스를 제공하고있습니다. 사업모델은 크게 2가지로 주차장을 매입하거나 공간을 빌려 당사가 직접 주차장을 운영하면서 주차요금을 매출로 인식하거나, 주차장 운영을 대행하면서 용역료를 수취하는 사업을 영위하고 있습니다.

2) 전기자동차 충전사업
아파트, 오피스빌딩, 공공기관 등에 전기자동차 충전기를 설치/운영하며 충전서비스를 제공하고, 충전수수료를 수취하는 사업으로 ATM/무인주차사업과 유사한 적층형사업구조를 가지고 있으며 24시간 서비스를 제공할 수 있는 오프라인 운영인프라를 갖추고 있는 당사에 적합한 사업입니다.

다. 무인화솔루션사업
1) KIOSK사업

비대면/비접촉 방식으로 주문, 결제, 발권 등의 업무를 수행하는 무인자동화기기인 KIOSK를 유통점, 공항, 병원, 음식점, 패스트푸드, 커피숍 등 다양한 업종에 공급하고 있습니다. KIOSK를 도입하는 고객은 인건비 대체로 인한 비용 절감, 빠른 업무처리, 효과적인 거래관리 등의 효과를 거둘 수 있으며, 회사는 일시 판매, 렌탈, 유지 보수 등 다양한 형태의 상품과 서비스를 제공하고 있습니다.

2) 영상보안솔루션사업
금융기관, 아파트, 공공기관 등을 대상으로 CCTV, DVR 등의 보안시스템을 공급하는 사업으로 최근에는 AI기반의 영상분석을 통한 고도화된 보안솔루션을 구축함으로써 현장에서 발생한 이벤트를 인지하여 사후 대응 중심에서 사전 예방 중심으로 변화하고 있습니다.

(3) NICE정보통신(주), NICE페이먼츠(주)

당사의 주요종속회사인 NICE정보통신(주)와 NICE페이먼츠(주)는 Total Payment Service Provider로서 주요사업으로 VAN(Value-Added Netwrok), PG(Payment Gateway), TRS(Tax Refund Service) 사업을 영위하고 있습니다.

VAN 서비스는 결제시스템망을 통해 카드 결제 시 가맹점과 카드사 간의 거래정보를 중계하며, 결제단말기 판매 및 카드가맹점 모집 업무를 수행합니다. PG 서비스는 온라인 결제 시 쇼핑몰과 금융기관 간의 결제 데이터를 안전하게 중계하고, 가맹사업자에게 결제대금을 정산하는 대표 가맹점 역할을 수행합니다. TRS서비스는 외국인 관광객이 국내에서 일정 금액 이상 구매한 물품에 대해 내국세 환급을 대행하는 서비스입니다. 회사에서 영위하는 사업 모두 소비자의 심리와 밀접하게 연관되어 있으며, 경기변동을 비롯한 휴가시즌/연말연시/명절/특수 기념일 등의 소비 형태에 영향을 받습니다.

(4) NICE인프라(주), 동부사모부동산투자신탁제11호

당사의 주요종속회사인 NICE인프라(주)와 동부사모부동산투자신탁제11호는 부동산임대업을 주요 사업으로 영위하고 있으며, 계열회사의 안정적인 사무공간 확보를 지원하기 위하여 설립되었습니다. 보고서 작성 기준일 현재 여의도(1개), 마포(1개) 등 총 2개 사업장을 두고 있으며, 그룹내부수요를 위주로 운용되고 있어 비교적 해당산업 및 시장여건 변화에 민감하게 영향을 받지는 않습니다.

(5) 케이아이에스정보통신(주)

당사의 주요종속회사인 케이아이에스정보통신(주)은 나이스정보통신(주)의 VAN 사업과 동일한 바, 사업의 내용, 산업의 특성 및 시장여건 등에 관한 사항은 나이스정보통신(주)의 VAN 사업의 내용을 참고하시기  바랍니다.

(6) (주)아이티엠반도체, ITM Semiconductor VIETNAM Co., Ltd.

당사의 주요종속회사인 (주)아이티엠반도체와 ITM Semiconductor VIETNAM Co., Ltd.는2차전지 기술과 반도체 기술을 바탕으로 IT관련 기능 융ㆍ복합형 제품을 개발 및 생산, 판매하는 회사입니다. 주요 사업인 2차전지 보호회로 사업, 전자담배 사업과 함께 배터리 Pack 및 디지털센서 사업을 영위하고 있습니다. 또한 자동차 전장 및 방산시장을 중심으로 중형배터리 시장으로 사업영역 확대를 계획하고 있습니다. 추가적으로 로봇시장으로의 진출 또한 확대하기 위하여 국내의 대형 부품업체와 주차형 로봇에 들어가는 부품 개발을 진행하고 있습니다.

그 중 회사 매출의 60% 이상을 차지하는 2차전지 보호회로 사업은 회사에서 세계최초로 개발한 POC(Protection One Chip) 및 PMP(Protection Module Package)를 기반으로 스마트폰, 웨어러블 기기 등 소형 IT 시장에서 광범위하게 적용되고 있습니다.

특히 PMP는 회사만의 반도체 기술을 적용한 제품으로서, 기존의 보호회로인 PCM 대비 소형화, 안정성 및 유연성을 갖춘 제품이며 고객의 배터리팩 설계시에 다양한 편의성과 효율성을 제공하고 있습니다. 이는 동일한 Size에서 최대의 배터리 용량과 효율적인 공간 활용에 적합한 제품이라고 할 수 있습니다.

또한 회사는 2022년 전자담배 시장에 진입하여 사업영역을 확대하였습니다. KT&G에궐련형 전자담배 '릴 하이브리드 Ez'와 액상 카트리지를 양산하여 공급하고 있으며, 2023년 2월에는 전자담배 해외 수출을 개시하였습니다. 2023년 11월 및 2024년 10월에는 전자담배 디바이스 2개 모델의 이원화 양산을 시작하였습니다.

현재 회사의 생산 공장은 국내와 베트남에 위치하고 있으며 해외 고객사에 대한 신속한 영업활동과 대응을 위하여 중국내 영업사무소와 미국 법인을 운영하고 있습니다.

(7) (주)NICE엘엠에스, LMS VINA Co., Ltd.

당사의 주요종속회사인 (주)NICE엘엠에스와 LMS VINA Co., Ltd.는 고강도 친환경 알루미늄 합금제품을 전문으로 제조, 공급합니다. 알루미늄 합금소재 개발부터 최종제품 가공까지 일괄 제조공정을 보유하고 있으며 고강도 알루미늄 합금을 기반으로 한 자동차부품 및 전자부품 생산능력을 보유하고 있습니다. 특수합금 제조 능력을 이용한 다양한 고객의 요구사항에 대응하고 고부가가치 제품 생산이 가능하며, 신소재 특허합금(ECO-Mg, ECO-Al) 및 합금 엔지니어링 능력 보유로 성장 잠재력을 지니고 있습니다. 자동차 구조재, EV 배터리부품 등 자동차 수명기간 동안 안정적인 물량 확보가 가능하고 원가 경쟁력을 갖춘 제조 기반을 확보하고 있습니다.

(8) 나이스디더블유알(주)

당사의 주요종속회사인 나이스디더블유알(주)는 투자 및 경영컨설팅을 주요 사업으로 영위하고 있습니다. 변화하는 비즈니스환경을 선도하고 지속적인 그룹 사업 포트폴리오 혁신을 위하여 미래 성장 가능성이 존재하는 우수 기술 사업을 발굴하고 그룹 사업과 시너지를 창출할 수 있는 부문에 대한 전략적 제휴 및 투자를 수행 하고 있습니다.

(9) (주)아인스미디어

당사의 주요 종속회사인 (주)아인스미디어는 디지털 광고 대행을 주요 사업으로 영위하고 있습니다. 회사는 사용자와 클라이언트를 연결해 주는 디지털 마케팅 기업으로 검색광고, 커머스광고, SNS광고, 디스플레이광고 등이 주요 사업 축입니다. 최적의 마케팅을 위해서는 정확한 분석이 기반되어야 하므로 회사는 고도화된 솔루션을 바탕으로 빠르고 효율적으로 제안할 수 있다는 강점이 있습니다.

2. 주요 제품 및 서비스

가. 매출 현황                                                                                                                                                                                                  

(주1) 연결대상 회사내역

나. 주요 제품 등의 가격변동 추이

(주1) TCB보고서의 단가는 표준단가를 기재하였으며, 실제 계약 상 체결되는 단가는경쟁입찰 방식에 따라 책정되는 단가로 매출이 발생하고 있습니다.

3. 원재료 및 생산설비

당사 및 종속회사는 보고서 작성 기준일 현재 서울특별시 영등포구 여의도동 등에 토지, 건물, 구축물, 기계장치 , 비품 등의 설비를 아래와 같이 보유하고 있습니다.

가. 보고기간 중 생산설비의 변동내역
                                                                                                 

나. 영업에 중요한 물적 자산

주) 투자부동산, 건설중인자산으로 분류된 토지 및 건물이 포함되어 있습니다.
     주요 물적자산에 대한 객관적인 시가판단이 어려워 기재를 생략하였습니다.

다. 생산능력

당사의 주요종속회사 중 제조회사인 (주)ITM반도체, ITM Semiconductor VIETNAM Co., Ltd., (주)NICE엘엠에스, LMS VINA Co., Ltd.의 생산능력 및 생산실적 등은 아래와 같습니다.

당사 및 타 주요종속회사는 서비스 업체이므로 생산능력 및 생산능력의 산출근거, 생산실적 및 가동률에 관해서는 해당사항이 없습니다.

1) (주)ITM반도체

- 생산능력 및 생산실적

- 생산능력 산출 기준

주1) 가동월수 : 제품군별  실제 가동한 개월 수
주2) 월 Capa : 제품군內 모델별 월 Capa 합계
주3) 연 Capa : 제품군內 모델별 실제 가동월 Capa 합계(모델별 가동월 * 모델별 월Capa)

2) ITM Semiconductor VIETNAM Co., Ltd.

- 생산능력 및 생산실적

- 생산능력 산출 기준

주1) 가동월수 : 제품군별  실제 가동한 개월 수
주2) 월 Capa : 제품군內 모델별 월 Capa 합계
주3) 연 Capa : 제품군內 모델별 실제 가동월 Capa 합계(모델별 가동월 * 모델별 월Capa)

3) (주)NICE엘엠에스, LMS VINA Co., Ltd.

- 생산능력 및 생산실적

주1) 생산능력기준: 근무일(25일/월), 근무시간(22시간), 계획비가동률(5%) 적용
주2) 전기 대비 생산실적 감소 사유
       1호기 : EV 매출감소
       2호기, 4호기 : 자동차구조재 매출감소
       5호기 : EV(SG2 EV) 매출감소
       6호기 :  영업 신규 수주 부족

4. 매출 및 수주상황

가. 매출 실적

보고서 작성 기준일 현재 당사 및 종속회사의 매출은 서비스를 기준으로 기업 및 개인신용정보사업, 자산관리사업, 신용평가사업, 지급결제사업, 무인화운영 사업, 제조업 및 기타사업 등으로 구분되며, 매출현황은 아래와 같습니다.
                                                                               

(주1) 연결대상 회사내역

나. 판매경로 및 판매방법 등

(1) 판매조직

정보사업 중 기업정보사업은 기업정보사업본부에서, 개인신용정보사업은 CB사업본부가 담당하고 있으며, 카드VAN 및 부가서비스 사업부문은 법인영업본부 및 개인(채널)영업본부별로 영업을 담당하고 있습니다. 신용평가 부문은 RM본부가 영업을 담당하고 있습니다.

무인자동화시스템 운영사업, 현금 수송, 그 외 이와 관련된 기타 서비스 등을 위한 판매조직을 갖추고 있습니다.
ATM관리/ATM VAN사업은 한국전자금융의 현금사업본부에서, 주차 및 전기차 충전사업은 한국전자금융의 모빌리티사업본부에서, KIOSK 및 영상보안솔루션 관련 사업은 한국전자금융의 무인솔루션사업본부에서 담당하고 있으며, 현금수송사업은 자회사인 NICE씨엠에스에서 담당하고 있습니다.

ITM반도체는 영업본부에서 담당하고 있습니다.

(2) 판매경로

개인신용정보사업은 신용공여기관 및 개인을 주요고객으로 하여 웹기반의 온라인서비스, ARS, 팩스 등을 통해 서비스를 제공하고 있습니다. 기업정보사업은 금융기관, 기업체, 정부투자기관 등을 주요 고객으로 하여 시스템 구축, 웹기반의 온라인서비스, 책자 등을 통해 서비스를 제공하고 있습니다.

카드VAN사업의 경우 대리점 및 영업소를 통해 카드조회 단말기 등을 판매하고 있습니다.

ATM 관리부문은 국민은행, 우리은행, 신한은행, 하나은행 등 주요 시중은행 및 지방은행을 대상으로 영업 활동을 수행하고 있습니다. ATM VAN 사업 부문은 전국에 있는지하철 등 유동인구가 많은 장소에 현금지급기를 설치하여 365일 연중무휴로 금융서비스를 제공하고 있으며, 시중 편의점 등 대형 유통업체와의 계약 체결을 통해 신규점포에 대한 현금지급기 설치를 진행하는 등 우량 장소 발굴을 위한 영업 활동을 전개하고 있습니다.

무인주차사업 부문은 철도 역사, 대학교, 병원, 빌딩, 나대지 등 주차 수요가 존재하는모든 장소에 대하여 무인주차 장비 설치 및 유지관리 서비스를 제공하는 영업을 수행하고 있습니다.

전기차 충전사업 부문은 주차장, 대형 건물, 아파트 등 주요 충전 수요지 및 전기차 충전기 의무설치 장소를 대상으로 영업 활동을 수행하고 있습니다.

KIOSK사업 부문은 고속도로 휴게소, 공항, 대형 급식소 등을 포함한 다수의 이용 고객이 있는 장소를 중심으로 무인식권 발매기 및 각종 서비스를 제공하는 KIOSK 판매영업 활동을 수행하고 있습니다.

영상보안솔루션 등 관련 사업은 통합 관제 및 선별 관제가 필요한 지방자치단체, 공공기관 등을 대상으로 영업 활동을 수행하고 있습니다.

현금수송 사업은 전국의 대형 쇼핑몰, 대형 할인점, 은행 등 현금 유통량이 많은 곳을 대상으로 영업활동을 수행하고 있습니다.

신용평가사업은 기업의 직접금융시장을 통한 자금조달 수단인 기업어음증권, 회사채, 금융채, 자산유동화증권 등 금융상품에 대한 평가와 기업신용평가, 보험금 지급능력에 대한 신용평가업무를 수행하고 있으며, 금융기관, 일반기업, 공기업 등 다양한 고객을 대상으로 보고서, 신용등급 등을 On, Off-Line으로 제공하고 있습니다. PF평가사업은 시행사를 포함한 고객의 의뢰에 따라 다양한 국내외 부동산 개발 프로젝트 및SOC 민간투자사업에 대한 사업성평가, 일반사업성평가, 주식가치평가, 브랜드가치평가, 법원 조사위원 용역 등을 보고서 형태로 제공하고 있습니다.

제조업은 직접판매 및 대리점을 통해 영업 활동을 수행하고 있습니다.

(3) 판매방법 및 조건

기업정보사업 및 개인신용사업은 정보서비스의 경우 월 정액제 또는 종량제 형식으로 서비스를 판매하며, 시스템구축의 경우 계약금, 중도금, 잔금으로 나누어 회수합니다. 자산관리사업은 추심회수액을 매월 결산하여 이에 대한 수수료를 수령합니다.

결제단말기는 대형 법인 가맹점은 본사에서 직접 판매하고 일반 가맹점의 경우 대리점을 통해 간접 판매하고 있으며, 가맹점 니즈에 따라 다양한 가격대의 제품 라인업을 제공하고 있습니다. VAN은 대형 법인 가맹점에는 전용회선을 통한 승인 중계를, 일반 가맹점의 경우 판매된 결제단말기를 통한 승인 중계 서비스를 제공하고 있으며, 카드사와의 연단위 계약에 따른 VAN수수료를 정산하고 있습니다. PG는 전용시스템을 통한 승인 및 중계 서비스를 제공하고 있으며, 고객사의 거래 규모 등을 고려한 가격기준을 설정하여 정산하고 있습니다. TRS는 본사 직접 영업 및 대리점 조직을 통해 가맹점을 확보하고 있으며, 가맹점과의 연단위 계약에 따른 환급 대행 수수료를 정산하고 있습니다.

ATM 관리사업의 경우 주요 은행 등 금융기관을 중심으로 영업을 수행하고 있으며, ATM VAN 사업은 현장조직 및 제휴업체를 통한 최적의 입지를 발굴하여 기기를 설치 및 운영하고 있습니다. 현금수송사업의 경우 현금유통량이 많아 정산 및 수송을 필요로 하는 업체를 대상으로, 무인주차 사업의 경우 차량 운행량은 많으나 주차공간이부족한 지역의 주차부지 소유자를 주요 대상으로 하여 영업하고 있으며, KIOSK사업의 경우 프랜차이즈 또는 인건비 절감을 하고자 하는 사업자들 대상으로, 전기차 충전사업의 경우 충전기 의무설치 장소이나 충전 설비 투자 비용을 절감하고자 하는 건축물 소유자 등을 주요 대상으로 영업하고 있습니다.

신용평가사업은 평가 의뢰시 또는 평가보고서 제출 이후 일정기간 내 수수료를 청구하고 있습니다.

(4) 판매전략

개인신용정보사업부문 및 기업정보사업은 금융권을 비롯한 주요기관에 대해서 업체별 맞춤형 세미나 및 컨설팅을 통해 밀착 마케팅을 수행하고 있으며, 중소규모 기관에 대해서는 다양한 채널을 통해 적극적인 마케팅을 전개하고 있습니다. 자산관리사업부문은 축적된 채권관리 노하우를 바탕으로 차별화된 자산관리서비스 제공이 가능하다는 점을 집중 부각하는 판매전략을 사용하고 있습니다.

지급결제사업 부문은 대형 법인가맹점의 니즈에 부합하는 최적화된 통합 결제솔루션을 제공하고 있습니다. 전국 VAN 대리점과의 전략적 제휴관계 확대를 통해 영업력을제고하고 높은 서비스 안정성, 폭넓은 디바이스 라인업 확보로 가맹점 수요를 창출하고 있습니다.

ATM 관리사업은 6개 사업부, 28개 지사, 15개 물류센터의 인프라, 전문인력과 장비를 바탕으로 신속한 서비스를 제공하여 제1금융권을 중심으로 한 금융권의 높은 신뢰도를 보유하고 있습니다. 이러한 경쟁력을 바탕으로 연결실체는 ATM 관리사업에서 경쟁사 대비 높은 시장 점유율을 나타내고 있습니다. 또한 ATM 관리사업의 시장 지배력 강화를 위한 운영시스템 개발과 서비스 개선에 역점을 두고 있으며, 이를 바탕으로 신규기관 확대와 SITE 증대를 추진하고 있습니다.

ATM VAN 사업 부문은 현금지급기는 전국에 유동인구가 많고 현금수요가 높은 지역을 중심으로 설치 운영되고 있습니다. 또한 기존의 설치기기에 대해서 기기운영의 전산화를 통한 실적분석을 바탕으로 실적 부진 기기에 대한 재배치와 보급형 CD기의 신규설치를 통하여 매출 증대를 추진하고 있습니다.

무인주차사업부문은 전국 유지보수 인프라, 콜센터 등을 통해 무인으로 운영되는 주차장에 대하여 24시간/365일 신속한 서비스 제공이 가능하여 경쟁사 대비 경쟁우위로 활용하고 있습니다.

KIOSK, 전기차 충전 등 기타 사업부문에서는 연결실체의 전국 네트워크를 활용한 신속한 서비스 제공을 타사 대비 강점으로 차별화하는 전략을 추구하고 있으며, 기존에운영중인 연결실체의 사업과 연계한 시너지 효과가 창출될 수 있도록 결합 서비스를 제공하는 전략을 추진하고 있습니다.

현금수송 사업은 은행 및 대형유통점 등 대량 현금을 취급하는 업종에서 점차 서비스가 확대되고 있으며 운송대상물도 상품권, 고가물 등 그 범위가 확대되고 있습니다.

주차임대사업은 대전광역시 둔산동 소재 주차빌딩을 매입, 근린생활시설 임대사업 및 주차장 임대/운영사업을 통해 매출을 발생시키고 있습니다.

신용평가사업은 평가업체 및 기관투자자에 대한 세미나 개최 등을 통하여 신용평가 정책과 필요성을 강조하고 있으며, 등급의 적정성 유지와 홍보를 통하여 신용평가 수요자들에 대한 이미지를 향상시키고 있습니다.

2차전지 보호회로 사업의 판매전략은 현재에 머무르지 않고 지속적인 영업력 확대와신기술 개발을 통한 기존 시장에서의 점유율 확대를 기반으로 신규 시장에 대한 기업인지도 확장 및 매출증대를 통해 지속경영이 가능한 포트폴리오를 구축하는 것으로 세부내용은 다음과 같습니다.

① 기존 시장 점유율 유지 및 확대
국내 시장에서는 새로운 폴더블 스마트폰 내 높은 시장점유율을 가지고 있으며 이를 유지하기 위해 고객 맞춤형 제품개발 및 단납기 개발에 초점을 맞추고 있습니다. 또한 시장의 변화, 고객사의 개발 Trend를 반영한 신제품 제안을 통해 지속적인 매출 확대를 위한 영업활동을 전개하고 있습니다.

② 해외시장 적극 개척
중국시장과 미국시장의 점유율 확대를 위해 중국내 영업사무소와 미주법인의 인적 역량 강화 및 현지거점을 통한 지속적인 신규 고객의 발굴에 최선을 다하고 있습니다. 특히 중국시장에서의 점유율 확대를 위해 영업사무소에 영업조직 외 CS 조직을 구성하여 지속적이고 적극적인 제안 영업 활동을 전개하고 있습니다.

③ 기존보호회로의 PMP 전환 유도
고부가가치 제품의 판매확대를 통한 매출증대 및 수익성 향상을 위해 PCM의 주요 핵심 부품인 POC를 구매하는 고객들에게 PMP 전환을 위한 영업활동을 전개하고 있습니다.

④ 경쟁사 진입 차단
PMP를 사용하는 고객의 신규 Project에 초기 개발단계부터 참여하는 Design-in 수주를 통해 경쟁사의 진입을 원천 차단하여 점유율을 유지하고 신규 고객사 발굴을 통해지속적인 사업 확대를 추진하고 있습니다.

다. 수주상황

당사의 주요종속회사인 NICE평가정보(주)의 보고서 작성기준일 현재 진행중인 신용평가모형 구축 등의 프로젝트 내역은 다음과 같습니다.

5. 위험관리 및 파생거래

가. 시장위험과 위험관리

연결실체는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 가격위험, 이자율 위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 전반적인 위험관리는 연결실체의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 중앙 자금부서(지배기업의 재무실)에 의해 이루어지고 있습니다. 지배기업의 재무실은 영업부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

1) 시장위험

(가) 외환위험
연결실체의 외환위험은 주로 인식된 자산과 부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 연결실체의 영업거래 상 외환위험에 대한 회피가 필요하다고 판단되는 경우 통화선도 거래 등을 통해 외환위험을 관리하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산ㆍ부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채는 다음과 같습니다.

(나) 외화민감도 분석
연결실체는 주로 USD 등의 통화 대비 원화의 가치 변동 위험에 노출되어 있습니다. 아래 표는 당기말 현재 각 외화에 대한 원화 환율의 10% 변동시 민감도를 나타내고 있습니다.

(다) 가격위험
연결실체는 연결재무상태표상 당기손익-공정가치측정금융자산 및 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 분류되는 연결실체 보유 유가증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 시장성 있는 지분증권에 대한 투자는 비경상적인 경영진의 판단에 따라 이루어지고 있으며, 연결실체는 유가증권에 대한 별도의 투자정책을 보유하고 있지 않습니다. 당기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 분류되는 지분상품은 공정가치의 변동이 자본으로 반영되고 있으므로, 지분상품의 가격 변동이 연결실체의 손익에 미치는 효과는 없으며, 당기말 현재 연결실체의 당기손익-공정가치측정금융자산의 공정가치가 10% 상승하거나 하락하는 경우, 당기손익은    4,303,203천원(법인세효과고려전)이 증가 또는 감소할 것입니다.

(라) 이자율 위험
연결실체의 경우 이자부 자산이 중요하지 않기 때문에 연결실체의 수익 및 영업현금흐름은 시장이자율로부터 실질적으로 독립적입니다. 연결실체의 이자율 위험은 차입금에서 비롯됩니다. 변동이자율로 발행된 차입금으로 인하여 연결실체는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 당기말 현재, 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승 또는 하락할 경우, 증가 또는 감소한 변동이자부 차입금에 대한 이자비용으로 인하여 당 회계기간에 대한 법인세비용반영전손익은4,845,163천원 만큼 증가 또는 감소할 것입니다.

연결실체는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있습니다. 연결실체는 이자율변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 연결실체 입장에서 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다.

2) 신용위험
신용위험은 전사 차원에서 관리되고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금및현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다.

은행 및 금융기관의 경우, 독립적인 신용등급기관으로부터의 신용등급이 최소 A이상인 경우에 한하여 거래를 하고 있습니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 연결실체는 거래상대방에 대한 개별적인 위험한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다.

당기말 및 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니  다.

3) 유동성 위험
유동성 위험 관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 활발한 영업활동을 통해 지배기업의 재무실은 신용한도 내에서 자금여력을 탄력적으로 유지하고 있습니다. 연결실체의 금융부채 및 신용계약을 당기말 및 전기말부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과같습니다.

(당기말)

(전기말)

(4) 당기 및 전기 중 금융자산과 금융부채의 범주별 순손익은 다음과 같습니다.

(5) 금융상품의 공정가치

1) 당기말 및 전기말 현재 연결재무상태표에서 공정가치로 후속측정되는 금융상품의공정가치를 공정가치 서열체계 수준별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(전기말)

당기 및 전기 중 수준 1과 수준 2 간의 유의적인 이동은 없습니다.

2) 경영진은 연결재무제표상 상각후원가로 측정되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다.

3) 다음 표는 수준 2와 수준 3 공정가치측정에 사용된 가치평가기법, 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수 및 관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치측정치 간의연관성을 설명한 것입니다.

4) 공정가치로 후속측정하는 것이 원칙인 금융자산이나 금융부채 중 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없어 공정가치 정보를 공시하지 않은 금융자산과 금융부채의 내역 및 관련 장부금액은 다음과 같습니다.

나. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황

보고기간종료일 현재 당사는 당사의 종속기업인 ㈜나이스엘엠에스가 발행하는 사채에 투자하는 나이스제3차유한회사에 대한 자금보충약정(약정한도액 4,580,000천원)을 체결하고 있습니다. 한편, ㈜나이스엘엠에스가 발행한 전환사채 투자자는 기한이익의 상실 사유 및 기업공개기한 내에 상장되지 않는 등 일정한 경우에는 매수청구권을 행사할 수 있으며, 전환사채 투자자는 연결실체에게 전환사채 액면금액 10,000,000천원에 대한 매수청구할 수 있는 권리를 보유하고 있으며, 연결실체는 ㈜나이스엘엠에스에게 매수청구에 대하여 보증을 제공하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 당사의 관계회사인 매그넘사모투자합자회사와 관련하여 선순위투자자(금융기관 등)가 보유한 매도청구권(매수의무자 : 오메가2 유한회사)을 행사하는 경우 당사를 포함한 매그넘사모투자합자회사의 후순위 유한책임사원이 오메가2 유한회사에 후순위로 출자하는 약정을 제공하고 있습니다. 당사의 보유지분에 해당하는 출자약정의 공정가치는 보고기간종료일 현재 29,304,492천원이며 당기손익-공정가치측정금융부채로 계상되어 있습니다.

보고기간종료일 현재 당사는 (주)디오가 2024년 4월 12일에 발행한 제9회차 전환사채와 관련하여 전환사채 발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 전환사채 발행 당시 당사가 보유하는 (주)디오 지분율의 한도 내에서 투자자를 대상으로 투자자가 보유하는 전환사채의 전부 또는 일부를 1회 또는 수회에 걸쳐 직접 또는 자신이 지정하는제3자로 하여금 매수하게 할 수 있는 매도청구권이 있습니다. 보고기간종료일 현재 70,452천원을 파생상품자산의 과목으로 하여 연결재무상태표 상 유동자산으로 계상하였습니다.

보고기간종료일 현재 당사는 종속기업인 나이스비즈니스플랫폼㈜와 관련하여 아이비케이스톤브릿지혁신성장사모투자합자회사가 보유한 나이스비즈니스플랫폼㈜의 우선주를 매수할 의무를 보유하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 매수의무의 공정가치는 4115,745천원이며 당기손익-공정가치측정금융부채로 계상되어 있습니다.


보고기간종료일 현재 연결실체는 메디치 2016의 2 PEF 등과의 계약에 의하여 종속기업인 ㈜나이스엘엠에스가 약정된 경영성과에 미달할 경우 ㈜나이스엘엠에스의 보통주를 매수할 의무를 보유하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 당사는 종속기업인 나이스엔써(주)와 관련하여 하나비욘드파이낸스펀드가 보유한 나이스엔써(주)의 보통주를 매수을 의무를 보유하고 있으며, 동시에 매수의무자를 당사의 종속기업인 나이스비즈니스플랫폼(주)로 우선 지정할 수 있는 약정을 체결하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 종속기업인 (주)버드뷰는 2023년 3월에 뷰티테크 유한회사에 대하여 제3자 배정 유상증자를 실시하였습니다. 동 제3자 배정 유상증자에 참여한 투자자는 유상증자 신주를 당사의 주요 종속기업인 케이아이에스정보통신㈜에 매도할 수 있는 권리를 보유하고 있습니다.

당사의 주요 종속회사인 (주)아이티엠반도체는 회사가 발행한 전환사채와 관련하여 사채권자가 보유하고 있는 "본 사채"를 발행회사 또는 발행회사가 지정하는 제3자에게 매도하여 줄 것을 사채권자에게 청구가능한 매도청구권을 보유하고 있으며, 보고기간종료일 현재 148,496천원을 파생상품자산의 과목으로 하여 연결재무상태표 상 유동자산으로 계상하였습니다.

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 경영상의 주요 계약

보고서 작성기준일 기준으로 현재 당사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 주요   계약은 없습니다.

나. 연구개발활동

당사는 전사차원의 연구개발 전담조직을 별도로 구성하고 있지 않으며, 각 사업부문별로 사업운영 및 신규서비스 개발을 위한 연구개발 활동을 수행하고 있습니다. 연구개발비용은 주로 무형자산 개발이므로 인건비 이외에 특별히 투입되는 비용이 없어 별도로 계상하지 않았습니다.

주요종속회사인 NICE평가정보(주)는 개인신용평가방법론 개발 등의 연구를 위하여, NICE리서치센터를 별도로 운영하고 있으나, 동 센터의 인건비 등을 (연구)개발비로 별도 계상하지 않고, 인건비 등 영업비용으로 계상하고 있습니다.

주요종속회사인 NICE정보통신(주)와 케이아이에스정보통신(주)는 독립된 IT조직을 편성하여, 지급결제 관련 기술 개발 및 결제인프라 구축을 위한 연구활동을 지속하고있습니다.

주요종속회사인 한국전자금융(주)의 연구개발 활동은 연구소에서 담당하고 있습니다. 무인주차 장비 및 시스템을 자체 개발하여 운영중이며, 아파트관리 APP인 '나이스아이'도 자체개발하여 영업 중으로 솔루션 경쟁력을 확보하였습니다. 키오스크 등을 활용한 무인화솔루션, AI/선별관제 기술 등을 통한 영상보안솔루션 등도 지속적으로 개발을 진행하고 있습니다.

주요종속회사인 (주)아이티엠반도체는 본사에 부설연구소를 운영하고 있으며, 2018년 12월 성남시 판교지역에 별도 연구법인 (주)아이티엔씨를 설립하였습니다. 아이티엔씨는 2020년 2월 25일부로 화성시 동탄지역으로 이전하였습니다.

연구소는 리튬이온 2차전지(1-cell)보호회로의 핵심부품인 보호소자(Protection IC)와 스위칭소자(MOSFET)를 배터리 및 사용기기에 최적화 되도록 개발하고 세계 최초로 이 부품들을 One Package화하여 하나의 부품으로 개발한 POC(Protection One Chip)를 상용화하였습니다. 또한 세계 최초로 보호회로를 반도체 Packaging화하여 상용화한 PMP를 개발하였으며 다수의 관련 특허 등록으로 독보적인 기술을 확보하였습니다.

전자담배 사업확대를 위해 Hardware, Software, 기구설계 등 다양한 분야에 집중적인연구를 진행하고 있으며, 지속적인 개발을 통해 신규 모델 수주를 추진하고 있습니다.

2023년 12월 수출을 위한 잠수함용 리튬전지 체계에 적용되는 셀트레이 개발 전문업체로 선정되었습니다. 회사는 지속적인 연구개발 활동을 통하여 방산 분야 사업을 확대해 나갈 계획입니다.

자회사인 아이티엔씨는 선행 연구 개발을 사업의 주 목적으로 하며, 전자담배 관련 기술 개발, 전력 반도체 패키지 기술 개발 등을 수행하고 있습니다.

7. 기타 참고사항

가. 관련 법령 및 정부의 규제

(1) 신용정보업(개인신용평가업, 개인사업자신용평가업, 기업신용조회업)
주요종속회사인 NICE평가정보(주)는 신용정보업(개인신용평가업, 개인사업자신용평가업, 기업신용조회업)은 『신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률』에 따라 당국으로부터 영업의 허가를 받고, 업무 전반에 대한 감독을 받고 있습니다.

『신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률』은 1995년  제정ㆍ시행되었고, 2009년 10월전부 개정되어 개인신용정보주체의 동의권이 강화되었습니다. 2020년 8월 일부개정 법률에서는 빅데이터 활용을 위한 익명ㆍ가명처리에 관한 근거와 개인신용정보의 전송요구권에 대한 내용 등이 신설되었습니다.  

(2) 지급결제사업
당사의 주요종속회사인 나이스정보통신(주), 케이아이에스정보통신(주) 및 나이스페이먼츠(주)은 여신전문금융업법, 전자금융거래법에 따라 금융위원회에 등록이 필요하고, TRS의 경우 조세특례제한법, 외국인관광객 등에 대한 부가가치세 및 개별소비세 특례규정, 자금세탁방지 및 공중협박 자금조달금지에 관한 업무규정을 준수하여야 합니다.

(3) 무인화운영 사업
당사의 주요종속회사인 한국전자금융(주)는 전자금융거래법상 전자금융을 보조하는전자금융보조업자에 해당된다고 할 수 있습니다. 전자금융보조업자는 허가 또는 등록 사항은 아니지만 전자금융거래법 및 그 부속법령 중 일부 규정의 적용을 받고 있습니다. 기존에는 금융기관을 통하여 간접적인 검사를 받았으나, 전자금융거래법의 개정에 따라 2013년 11월 23일부터 금융감독원에서 전자금융보조업자를 직접 조사할수 있는 권한이 인정되었습니다. 또한 연결실체는 현금 및 유가증권 등의 운송과 관련하여 화물자동차 운수사업법상의 화물자동차운송사업 허가를 보유하고 있으며 ATM관리, 현금 등 귀중품의 운송을 위해 경비업(호송경비업, 기계경비업) 허가를 보유하고 있으며, 각각 해당 법령의 규제를 받고 있습니다. 그 외에 적용받는 법률로는 ATM VAN 광고 등을 위한 옥외광고물 등 관리법, CD/ATM 및 CCTV 설치와 관련된 정보통신공사업법, 전기공사업법의 규율을 받고 있고, 금융기관 영업점 브랜치솔루션 사업 등과 관련하여 실내건축공사업, 금속구조물창호공사업 등의 면허를 보유하고 있으며 그와 관련하여 건설산업기본법의 규율을 받고 있습니다. 또한 무인주차사업과 관련하여는 주차장법의 일부 내용을 적용받고 있습니다. 영상보안솔루션 등 관련 사업에 있어서는 직접적으로 규율하는 법률은 없으나 개인정보보호법 등의 영향을 받습니다.

(4) 신용평가사업
당사의 종속회사인 나이스신용평가(주)는 신용평가사업을 영위하고 있으며,『신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률』 및 신용정보업감독규정 의해 영업의 허가 및 업무전반에 대한감독을 받고 있습니다.

(5) 자산관리사업

당사의 종속회사인 나이스신용정보(주) 및 나이스인베스트대부(주)의 자산관리사업은 『신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률』에 따라 당국으로부터 영업의 허가를 받고 업무 전반에 대한 감독을 받으며, 『신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률』을 준수하여 사업을 영위합니다.

『신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률』은 2009년 10월 전부개정되면서 위임직채권추심인의 등록에 관한 내용이 변경되었으며, 『채권의 공정한 추심에 관한 법률』은 2009년 제정·시행되었습니다.

그 밖에도 자산관리사업과 관련하여 「대부업의 등록 및 금융이용자 보호에 관한 법률」 등의 관련 규정을 준수하며 사업을 수행하고 있습니다.

나. 환경에 관한 사항

보고서 작성기준일 기준으로 회사가 영위하는 사업과 관련하여 환경물질의 배출 또는 환경보호 관련된 규제를 받는 사항은 없습니다.

다. 각 사업부문의 시장여건 및 영업의 개황

(1) NICE평가정보(주)

가. 개인신용정보사업(CB사업)
 

(1) 산업의 특성

개인신용정보사업(CB사업)은 은행, 카드, 캐피탈, 보험, 저축은행 등 금융기관과 유통, 통신, 대부업 등 비금융기관 그리고 국세, 관세, 지방세 등 공공기관이 제공하는 개인의 신용거래내역 및 관련 정보를 수집하고 이를 평가, 가공하여 대출ㆍ신용카드ㆍ할부 개설을 위한 심사 및 기존고객 관리, 채권회수 등 신용거래활동(Credit Life Cycle) 영역 전반에 걸쳐 평가를 위한 다양한 정보를 제공하고 있습니다.

또한, 금융기관 대상 내부 신용평점시스템(CSS: Credit Scoring System) 구축 프로젝트 수행으로 금융기관별 금융환경 변화와 금융감독당국의 규제대응이 가능하도록 리스크관리 제반 여건을 제공합니다.

금융회사는 CB사가 제공한 신용평점, 신용정보 및 내부 거래정보, 개인이 제공한 직장정보, 소득정보 등을 종합적으로 각종 신용거래의 승인여부, 한도, 금리 등을 결정합니다.

현재 국내 개인CB 시장은 당사를 비롯하여 2005년 2월 시장에 진입한 코리아크레딧뷰로(주)(KCB)가 주요 사업자로 시장에 참여하고 있고, 2020.2.4 신용정보법 개정 이후 신용조회업무의 세분화 및 본인신용정보관리업 신설에 따라 기존 개인신용정보 시장 내 개인사업자 신용평가업 및 전문개인신용평가업 신규 라이선스 취득을 통한 신규 사업자가 유입되고 있습니다. 특히, 금융위원회의 개인신용정보 전송요구권과 같은 개인 주체의 정보 이용 권리 확대에 따라 마이데이터 산업은 데이터경제(Data Economy)로 전환을 맞이하고 있는 4차 산업혁명 시대에서 혁신적인 맞춤형 금융서비스를 제공하는 플랫폼으로서의 기능을 할 것으로 기대하고 있으며, 회사는 2021년 7월 21일 본인신용정보관리업 허가를 취득했습니다.

(2) 산업의 성장성
개인신용정보 시장은 신용공여기관의 신용위험관리 강화에 따른 CB서비스 이용확대, 관련 솔루션 발주물량 증가, 본인 신용관리 중요성 및 개인정보보호 인식 강화에 따른 개인회원의 지속적인 유입으로 꾸준한 성장세를 기록하였습니다. 최근 금리 인하 예상으로 인한 가계대출시장이 증가세에 있으며, 플랫폼 연계대출 시장 확대에 따른 CB서비스 이용 증가와 신규 대안정보 및 제휴 신상품 확대로 성장세를 지속 시현하고 있습니다. 향후 글로벌 대내외 경기 구조 완화 및 전 산업에서 데이터와 융합된 디지털 전환(Digital Transformation)과 이를 위한 거버넌스 체계 수립ㆍ적용 단계를 통해 지속적인 성장세를 유지할 것으로 전망하고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성
개인신용정보 시장은 국내 경기와 밀접한 상관관계를 보이고 있으며, 주력 고객사가 금융권인 만큼 금융권의 신용카드발급, 대출 및 할부금융 등 가계여신부문의 경기변동에 직접적인 영향을 받고 있는 특성을 지니고 있습니다. 금융당국은 금리 양극화 해결 차원 등 서민금융지원 강화 정책 일환으로 시중은행 및 저축은행을 통한 6~10%대 중금리 대출상품 시장을 확대 공략해 중ㆍ저신용자 고객 비중이 확대되었습니다. 코로나19이후 핀테크의 발달과 인터넷 전문은행 출범 등 비대면 거래에 적합한 채널이 형성되며 신규 신용평가 수요가 창출되었습니다. 본인인증 사업은 비대면 거래의 증가에 따라 전반적으로 증가 추세에 있습니다.
 
(4) 시장점유율 등 시장여건
회사는 금융기관, 일반사업자 및 개인대상으로 각종 CB서비스 제공을 통해 2024년 약 3,520억원의 매출을 시현하였으며, 전체 시장의 동기 비교자료 부재로 시장점유율파악이 어려운 상황입니다.

(5) 경쟁우위 요소
CB사업은 신용정보의 보유량, 다양한 데이터 가공에 대한 노하우 및 안정적인 IT 인프라 확보 등이, 솔루션사업은 안정적인 솔루션의 확보여부, 개발경험 및 컨설팅 역량 등이 시장에서 주요 경쟁요소로 각각 작용하고 있습니다.

회사는 30여년의 오랜 업력을 기반으로 국내 최대규모의 신용정보DB보유, 정보가공노하우와 솔루션 보유 및 우수한 컨설팅 인력 보유로 국내시장에서 경쟁우위를 확보하고 있습니다.

나. 기업정보사업
 

(1) 산업의 특성

기업정보사업은 신용평가 등의 업무 수행과정에서 축적된 기업관련 데이터를 바탕으로 각종 경영/경제 및 금융정보를 추가하여 종합적인 비즈니스 정보를 온라인 또는 오프라인의 형태로 제공하며 신용조회, 신용분석과 진단, 신용평가, 온라인망을 이용하는 신용정보제공 서비스를 포함하고 있습니다.
 
핵심이 되는 기업정보(주로 재무정보)의 경쟁력은 기초자료의 수집능력 등 양적인 측면과 시계열의 정확성 등 질적인 측면입니다.

금융위원회는 新산업·비상장·소기업/개인사업자 등 광범위한 데이터 사각지대를 해결하기 위해 기업 CB사 추가 진입 및 진입규제 완화 입장을 표명하였으며, 일정한 인적ㆍ물적 요건을 갖춘 사업자가 정부의 허가를 받으면 신용정보사업에 진출할 수 있습니다.

이에 따라 신규 사업자 출현 및 경쟁 심화가 예상되나, 기존 데이터베이스구축업체의업종, 지명도, 사업영위기간 자체가 시장에서의 지위를 결정하는 중요 요소이며, 경쟁력의 원천인 데이터베이스는 단기간에 구축하기가 쉽지 않고, 기존 사업자에 대한 고객들의 충성도가 높은 특징이 있기에 회사의 시장 경쟁력은 지속적으로 강화될 것으로 전망됩니다.

회사의 사업영역은 다음과 같습니다.

1) 기업정보서비스

기업정보·DB를 구축하여 인터넷/모바일(APP)을 통하여 기업정보를 제공합니다. 대표적인 서비스 상품은 NICE BIZLine(구 KISLINE) 등 입니다.

① 온라인기업신용정보: 기업에 대한 신용등급, 재무정보, 주요거래처 및 불량정보 조회 서비스

② 신용위험 모니터링 서비스: 거래처의 신용정보(신용등급, 금융권 및 상거래 연체, 세금체납, 소송, 휴폐업) 변동시 모니터링 알람 제공

③ 기업DB전송/분석보고서/소싱 서비스 등 제공

2) 기업/기술/ESG 평가서비스

① 기업평가:

회사는 조달청 등 공공기관 입찰용 기업평가, 협력회사 기업평가, 당좌개설용 기업평가 서비스 등을 제공하고 있습니다. 기업의 경영상태 및 각종 실적정보 등을 전자화/표준화하여 이에 대한 신용도를 평가하고, 이를 필요로 하는 대기업이나 공공기관에 제공합니다. 기업신용인증 서비스는 제휴 금융기관으로 부터 수집한 신용정보와 당사가 보유한 기업정보를 토대로 기업체를 분석하고, 신용정밀분석을 통해 요청 기업에 대한 기업신용인증을 제공하는 서비스입니다.

② 기술신용평가:
기술신용평가(TCB)는 기업의 기술력에 대한 경쟁력과 기술사업역량을 평가합니다. 이를 통해 기술사업화의 전 과정에 소요되는 자금을 효율적으로 공급하는데 있어 필수적인 기술신용평가등급과 기업의 미래성장가능성에 대한 정보를 제공합니다. 기술신용평가서를 제공하여, 대출/기업투자 여부를 결정할 때 재무정보 이외에 기술정보를 추가로 고려하여 신용도 판단 예측의 정확성을 높이고자 하는 수요에 대응합니다.은행, 투자기관, 조달청 등 기술금융과 정책지원에 활용됩니다.

③ ESG평가:
ESG는 환경(Environmental), 사회(Social), 지배구조(Governance)의 약자로 기업의 비재무적 성과를 측정하고 지속가능경영 실현을 위해 관리되어야 하는 핵심 요소입니다. ESG 평가는 이러한 비재무적인 요소들을 객관적인 방법론을 활용하는 평가이며, 기업의 현재 ESG 수준과 리스크 및 기회요인을 제공하여 기업의 가치 제고에 기여할 수 있습니다. 최근 대기업의 공급망에 대한 ESG관리 및 금융기관의 ESG상품 출시, 투자 확대, 그리고 규제 적용을 위한 수요가 증가하고 있습니다.

3) 신용리스크컨설팅 서비스

기업 신용등급은 금융기관 등에서 기업의 신용위험을 바탕으로 의사결정이 필요한 경우(신용거래 설정, 유지 등) 지표로 활용하기 위해 신용평가시스템을 통해 도출되며, 회사의 CRMS(신용리스크관리시스템)을 통한 리스크컨설팅서비스는 외환위기 이후 신용위험(Credit Risk)의 중요성에 대한 인식으로 사업이 태동되어 BaselⅡ에 대한 금융기관들의 적극적인 대응을 통해 사업이 확대되었습니다. 기업신용평가(금감원 내부등급법ㆍ조기경보모형ㆍ재무분석ㆍ금리산정 등 신용리스크 기반 컨설팅과 자동화/Digital(여신심사, 평가모형, 사후관리 등), 지능화/A.I(ML여신심사, 통합여신전략모형, 대안정보 기반 평가모형 등) Digital Transformation 기반 컨설팅을 진행하고 있습니다.

① IFRS 재무분석시스템:

IFRS 재무분석시스템은 개별기업의 재무분석 및 분식체크(이상치분석)를 통한 재무지표들의 상태, 재무추정 그리고 민감도 분석에 대한 정보를 제공하는 여신심사분석지원 시스템입니다. IFRS 하에서 적정한 내부 신용평가등급을 산출할 수 있도록 지원하고 있습니다.

② 기업신용평가모형:

금융기관의 효율적인 위험관리를 위해 신용위험을 계량화하는 다양한 신용평가 시스템을 제공하고 있으며, 여신업무 효율 증대를 지원하는 여신 토탈솔루션을 구축, 제공하고 있습니다.

③ 증권사용 신용평가모형:

증권사 전문 신용평가모형 Credit Plus+는 회사가 개발한 증권사 전문 신용평가모형 솔루션입니다. International Best Practice에 맞는 신용평가시스템을 이용한 신용리스크 관리를 통해 감독기관의 리스크관리 최소기준 및 리스크 중심의 감독체계를 충족함과 동시에 선진화된 신용위험관리를 통해 미래 성장 동력에 대한 경쟁력을 확보할 수 있습니다.

(2) 산업의 성장성

기업정보사업은 급격한 매출신장을 기대하기는 어려우나, 회사의 오랜 업력과 기업정보 콘텐츠의 경쟁력을 바탕으로 완만한 매출 성장이 예상됩니다. 또한 최근에는 기업정보 콘텐츠를 기반으로 고객의 통합리스크관리 측면의 솔루션 제공이 활발하게 이루어지고 있는 상황입니다.

평가사업은 기업평가와 기술신용평가의 경우 시장이 성숙단계로 진입하고 있으나, ESG평가는 산업 전반의 ESG경영이 확대되면서 장기적으로 성장을 기대하고 있습니다.

리스크 컨설팅사업은 시장 전체의 프로젝트 발주 건수가 금융기관의 리스크관리정책과 연관성을 가집니다

(3) 경기변동의 특성

기업정보사업은 산업 발전단계상 성숙기에 있으며 경기변동에 대한 민감도가 높지 않습니다.

기업평가사업은 기업평가와 대기업 및 협력기업간 거래관계의 개설 및 유지, 공공기관 입찰에 필요한 평가 수요에 따라 전방산업의 성장과 밀접한 관계가 있습니다. 기술신용평가와 ESG평가 시장은 기업평가에 비하여 기업 또는 금융기관의 연중 평가 수요에 따른 매출이 지속적으로 발생합니다.

리스크컨설팅사업은 금융권의 리스크 통제 관리 시스템에 대한 투자 수요에 따라 매출 변동성이 있으나, 최근 은행권뿐만 아니라 비은행권의 리스크 관리 수요가 확대되고 있는 추세입니다. 최근 글로벌 경제여건을 살펴보면 전방위로 불확실성이 높아지고 있으며. 이에 따라 각국이 인플레이션 등에 따르는 경기둔화 방지를 위해 금리인상과 같은 정책대응으로 경기부양 의지를 보여주고 있습니다. 하지만 이러한 금리인상 효과는 여타 경제정책과 마찬가지로 경제를 둘러싼 대내외 여건이나 경제주체들이 처한 경제ㆍ사회적 상황에 따라 달라지며, 금리인상은 지출에 대한 기회비용을 증가시켜 가계 및 기업으로 하여 소비를 줄이려는 유인을 지니게 합니다. 소비증대가 축소됨에 따른 금융시장 내 순자금운영은 신규대출의 비중을 축소시키고, 점차적으로 확대되는 기존 차주에 연체율 급등을 방지하기 위한 리스크 재평가를 요구하고 있습니다.

(4) 시장점유율 등 시장여건
기업정보사업은 NICE BIZLine(구 KISLINE) 등 온라인 정보서비스 및 데이터 판매, 기업기술평가 및 상장기업분석사업, 금융권에 대한 CRMS(신용리스크관리시스템) 구축용역 등을 통해서 2024년 약 903억원의 매출을 시현하였으나, 시장점유율은 각 기업의 경쟁력, 제품 및 서비스의 품질, 시장 성장률 등에 따라 수시로 변하므로 정확한점유율 추정이 어려운 상황입니다.

(5) 경쟁우위 요소
기업정보사업의 주고객은 기업을 심사하는 금융기관과 산업분석, 경쟁사조사, 거래처의 신용위험도 조사 등을 목적으로 하는 기업들로 서비스를 선택함에 있어 가격보다는 제공하는 데이터의 양과 질을 더 중요시하고 있습니다. 즉, 서비스에 대한 가격탄력성이 낮고, 충성도가 높은 고객으로 구성되어 있습니다. 따라서 정보 Sourcing, 업데이트의 신속성 및 부가정보 제공능력 등이 경쟁우위의 원천이라 할 수 있습니다.리스크컨설팅사업의 장기적인 확대, 발전을 위해서는 지속적인 연구개발과 사업화 노력, 기존 인력의 경력관리, 우수인력의 유치를 통해 경쟁우위를 유지 및 강화하기 위해 노력하고 있습니다.

다. 자산관리사업
 

(1) 산업의 특성
신용정보의 제공/이용자인 채권자로부터 채권회수를 위임/대행하는 채권추심사업과상거래 상의 개인 및 법인의 신용도, 자산 상태 등을 분석하는 신용조사사업은 부실채권회수업무의 아웃소싱 및 부실채권 사전예방의 필요성을 각 기관이 인식하기 시작하면서 활성화되고 있습니다. 당사는 회수율 및 업계 인지도 측면에서 최고의 능력을 인정받고 있으며 시장을 선도하고 있습니다.

(2) 산업의 성장성
채권추심/신용조사 시장은 외환위기 이후 양산된 부실채권의 증가와 금융기관들의 지속적인 아웃소싱 확대로 인해 시장규모가 큰 폭으로 성장해 왔으며, 채권회수 아웃소싱의 증대 전망, 연체관리 조직의 전문화 필요성이 증가하고 있는 추세입니다. 또한 2009년 10월 2일부터 시행중인 개정『신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률』에 의해 판결 등에 따라 권원이 인정된 민사채권이 추심대상에 추가되었습니다. 현재 금융거래 등 상거래와 관련된 신용질서 문란 행위 피해방지, 부실채권 조기회수 및 사전 방지, 기업 및 법인의 신용도 파악을 위하여 거래 상대방의 재무상태, 영업 현황, 채무 변제능력, 자산 보유 현황 등 종합적인 신용조사 서비스를 제공하고 있습니다. 아울러 향후 선진국에서와 같이 조세채권과 같은 공공채권 분야에 대해서도 추심 위임이 가능하도록 관계법령이 개정되면 추심위임이 가능한 채권의 범위가 확대될 것으로 전망됩니다.  

(3) 경기변동의 특성
채권추심/신용조사 시장은 부실채권이 증가하는 불경기에 더욱 활성화되는 경향을 보이며, 경기회복기 및 호황기에는 업종 내 경쟁심화 및 부실채권감소로 산업 자체가축소되는 경향을 보이고 있습니다.
 
(4) 시장점유율 등 시장여건
통신, 금융, 상사, 유통업체 등의 연체채권 회수 및 재산조사 업무를 통해 2024년 약 747억원의 매출을 올렸으며, 30개 이상의 업체간의 정보교류가 원만하지 못하여 점유율 추정은 어려운 상황입니다.

(5) 경쟁우위 요소
채권추심사업은 업무의 성격상 대외적인 공신력과 회수율이 경쟁요소가 됩니다. 당사는 회수율 및 업계 인지도 측면에서 최고의 능력을 인정받으며 시장을 선도하고 있고, 계속적으로 경쟁력을 강화하고 있습니다.

라. 빅데이터 사업
 

(1) 산업의 특성
빅데이터 산업은 우리나라는 물론 전 세계적으로도 빠르게 성장하고 있으며, 각 경제주체들은 빅데이터 기술을 활용하여 산업과 일상생활의 다양한 영역에서 혁신을 이루어내고 있습니다. 기업들은 고객 데이터를 분석하여 마케팅 전략을 최적화하고 있으며, 제조업에서는 생산 프로세스를 개선하여 효율성을 높이며, 정부는 복지사업 대상자 발굴에 활용하는 등 수요는 지속적으로 증가하고 있습니다.

특히 디지털 트랜스포메이션(DT) 관련 빅데이터/AI 등 신기술 및 대용량 데이터의 처리ㆍ분석, 저장ㆍ보관, 전송 등 관련 기술에 대한 인프라 구축이 미래 ICT 산업 성장의 중요한 핵심요소로 자리매김하고 있습니다.

회사는 빅데이터 사업을 근간으로 하는 자회사인 나이스지니데이타(주)를 통해 전국상가정보 및 상권, 유통 등 상업 빅데이터, 비신용 및 비금융정보 등을 수집하여 상권(시장)분석과 컨설팅 등 다양한 산업들을 서로 연결하는 역할을 수행하고 있습니다. 빅데이터 컨설팅 서비스는 데이터 정제, 표준화 및 컨설팅을 통해 고객들의 합리적인의사결정 프로세스 지원, 소비 성향 분석, 유통망 상권분석, 공공기관 정책 시행 효과분석 등을 통해 빅데이터 사업 모델 성장 모멘텀을 견인해 나가고 있습니다.

나이스지니데이타(주)는 Deep Insight의 근간인 다양한 부문의 정형·비정형 데이터,이종기업간 온ㆍ오프라인 데이터 수집, 분석/가명결합, 검색과 관리를 통해 SMB 광고주 위주의 디지털 광고시장 전 영역 진출을 도모하고 있습니다.

광고대행사와의 직ㆍ간접적인 디지털 광고 사업 연계 통해 우리나라를 포함한 전세계 전체 광고 시장 중 가장 큰 비중을 차지하는 검색광고를 시작으로 동영상광고, 배너광고 등 다수 광고 플랫폼 매체를 대상으로 축적한 데이터와  AI 및 ML 기술 및 모델링 구축을 기반으로 광고 타겟팅 대상의 정교화 및 광고 캠페인 효율성 증대를 도모하며 디지털 광고마케팅 시장 내에서의 빅데이터 기반 사업 역량을 점차적으로 강화해 나아갈 계획입니다.

(2) 산업의 성장성
데이터 3법 개정 이후 기존 비식별정보(非신용정보) 활용성 증가와 데이터거래소/플랫폼 통합 DB 등 다양한 융합데이터 유입채널의 출현, 그리고 데이터 수요예보제와 같은 D.N.A(DataㆍNetworkㆍAI) 인프라 지원 정책 등으로 인해 정보의 유용성이 크게 확대되며, 동시 다발적으로 다양한 산업 내 고객들의 데이터 시각화 기반 Business Insight 상세 분석에 대한 요구 또한 점차적으로 증가하고 있습니다.

나이스지니데이타(주)는 빅데이터 정제/매칭/표준화, 데이터 시각화용 BI 보고서 컨설팅, 매출추정 및 마케팅 모형 개발 등을 통한 BI 및 AI 기반 높은 안전성과 분석 환경과 POS, 금융, 신용카드 등 다양한 데이터 공급/구매 플랫폼 및 전 산업 통합 데이터댐(DataLake) 얼라이언스 구축을 기반으로 빅데이터 사업자의 리더로서 시장 혁신을 주도하고 있으며, 이러한 경험을 기반으로 광고시장에서도 데이터 분석 및 신기술을 기초로 한 새로운 광고 패러다임을 제시하고자 합니다.

(3) 경기변동의 특성

코로나19 위기 이후 비대면 문화 확산 등 개인의 삶의 패턴이 디지털화 되고 있으며, 기존 ICT기업 외 비ICT기업의 디지털 투자 확대로 빅데이터/AI 등 디지털 트랜스포메이션(DT) 관련 신기술의 수요는 지속적으로 확대될 것으로 전망됩니다. 또한 데이터3법 개정으로 인한 마이데이터 사업자의 등장으로 맞춤형 대출중개, 맞춤형 광고 등 시장수요도 꾸준히 늘고 있습니다.

한편 디지털 광고 산업은 일반적으로 경기침체시에는 광고 예산이 줄어드는 등 경기변동에 민감하게 반응하는 산업입니다. 이는 광고 비용이 경제주체인 기업의 경제적 상황과 소비자의 구매력에 직접 영향을 받기 때문입니다. 특히 대규모 광고주들이 예산을 조정할 경우 광고시장 전체에 큰 영향을 미칠 수 있으며, 경기변동에 따른 기업의 투자심리와 소비자의 구매력 등이 광고시장에 미치는 영향이 큽니다.

이러한 경기변동성에도 불구하고 Open API 등을 통해 유입되는 정보 및 관련 거래 간 정보의 유용성 및 상관성 분석 등 데이터의 새로운 가치를 발굴하고 데이터 기반 플랫폼 사업 및 전 산업 통합 데이터댐(DataLake) 얼라이언스 구축 등으로 타 사업자대비 차별화를 극대화할 것입니다.

(4) 시장점유율 등 시장여건

공공, 금융, 민간기업 등의 상권분석, 수요/매출/고객행동 예측 모형개발, 고객분석 서비스 등을 통해서 2024년 약 82억원의 매출을 시현하였으나, 시장점유율은 각 기업의 경쟁력, 제품 및 서비스의 품질, 시장 성장률 등에 따라 수시로 변하므로 정확한 점유율 추정이 어려운 상황입니다.

마. 광고대행 사업
 
(1) 산업의 특성
온라인 광고 시장은 검색광고(Search Advertising, SA)와 노출 광고(Display Advertising, DA)로 대별되는데, SA는 사용자의 검색 의도에 기초해 광고를 제공하므로 광고 효율이 높고 구매의사가 높은 고객을 타켓팅할 수 있고, 웹사이트, APP 등에서 다양한 형식으로 노출을 하는 방식이므로 브랜드 인지도를 높이거나 새로운 고객을 유치하는데 주로 사용됩니다. 국내외 연령대별 소비자 접점이 다양해짐에 따라 광고 산업의 4대 벨류체인으로 구성된 광고주, 광고대행사, 매체대행사(미디어랩), 매체사간 밀접한 업무 활동 및 거래관계가 활발해지고 있으며, 특히 포스트코로나(Post Corona) 이후 해당 광고 시장의 활성화로 고객 데이터 분석 수요가 점진적으로 증가하고 있습니다. 이는, 대표적인 매체 채널인 TV, 신문, 인터넷, 옥외광고 등을 통해 소비자관심도를 높이고, 인게이지먼트(Engagement) 등을 형성하고 있습니다. 광고대행업의 전반적인 거래관계 구조는 광고주의 요청에 따라 광고업무를 위탁받아 진행하고 그 수수료를 수익으로 인식하고 있습니다. 광고 대행사는 광고플랫폼을 제공하는 매체사에 직접 광고를 집행하거나, 광고 기획/운영/광고 효과 측정을 전문으로 하는 미디어랩사를 통해 광고를 집행하고 있습니다.

(2) 산업의 성장성
검색 엔진 사용량 및 모바일 기기 사용이 증가함에 따라 SA의 중요성이 커지고 있으며, AI와 ML 기술을 활용한 검색광고의 효율화가 검색광고 시장의 발전을 이끌고 있습니다. 한편 동영상 광고와 네이티브 광고 등 DA에서는 특히 동영상 광고가 SNS 등에서 인기를 끌고 있고 사용자 경험에 맞춘 광고 콘텐츠의 수요가 증가하고 있습니다. 온라인광고 시장은 모바일기기 대중화와 함께 2017년 모바일광고가 PC광고를 역전하였으며, 모바일광고의 비중은 매년 확대되는 추세를 보이고 있습니다. COVID-19에따른 비대면 환경 전환으로 DA 비중이 확대되고 있으나, 현재까지 전세계 인터넷 광고 시장에서 가장 큰 비중을 차지하는 광고 유형은 SA이며, 이러한 우위는 지속 유지될 전망입니다. 우리나라 역시 SA가 시장전반을 견인할 전망이며, 동영상광고, 배너광고가 그 뒤를 이으며, 글로벌과 마찬가지로 배너광고의 비중 및 성장률은 갈수록 낮아질 것으로 예견됩니다.

(3) 경기변동의 특성
디지털 광고 산업은 일반적으로 경기침체시에는 광고 예산이 줄어드는 등 경기변동에 민감하게 반응하는 산업입니다. 이는 광고 비용이 경제주체인 기업의 경제적 상황과 소비자의 구매력에 직접 영향을 받기 때문입니다. 특히 대규모 광고주들이 예산을조정할 경우 광고시장 전체에 큰 영향을 미칠 수 있으며, 경기변동에 따른 기업의 투자심리와 소비자의 구매력 등이 광고시장에 미치는 영향이 큽니다.

(4) 시장점유율 등 시장여건
당사는 검색광고, 노출광고 등 광고대행용역을 통해 2024년 약 121억원의 매출을 시현하였으며, 국내 대형 매체사 기준 검색 플랫폼의 공식 대행사는 약 80여개의 다수 대행업체가 존재하나, 업체 간의 정보교류가 원만하지 못하여 점유율 추정은 어려운 상황입니다.

바. 채권평가 사업

(1) 산업의 특성

채권평가 시장은 공공 및 민간에서 발행된 국공채, 회사채, 금융채, 유동화 채권 등의평가와 각 기관별 보유의 외화채권 그 외 전 세계 로컬 환율 채권, 옵션부(Call/Put/Makewhole)채권, 인도채권 등 글로벌 채권평가와 공정가치평가에 대한 정보, IFRS/BASEL/FRTB 등 국내 규제 컨설팅 및 업권별 특화 정보, Data Science/Engine Science/AI 등 사용자 경험에 기반한 정보를 제공하고 있습니다. 평가기준은 시가평가(검증된시장가격의 최우선적 반영), 이론가평가(파생상품평가는 적시에 시장가격에 근거한 투입변수를 산출하여 이론가 평가가격 산정), IFRS공정가치(기준서 공정가치의 측정및 서열분류체계 평가기준 반영)를 근거로 하며, 검증체계는 내부통제 프로세스 검증, RPA 기반 평가정보 검증, 평가엔진 검증으로 구분됩니다. 나이스피앤아이(주)는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제263조에 따라 금융위원회에 채권평가업을 등록한 사업자입니다. 채권평가사의 전반적인 거래관계는 자산운용사, 증권사, 한국예탁결재원, 은행/보험. VC, 일반기업 등으로부터 시가평가, SI&Solution, 대체투자평가에 대한 수수료를 수익으로 인식하고 있습니다.

(2) 산업의 성장성

자본시장 및 채권평가 시장과 채권의 유동성은 밀접하게 연관돼 있으며, 국내외 채권투자시장 활성화로 채권 가격의 명확성과 원활한 채권발행 및 유통을 위한 평가 시장이 지속적으로 확대되고 있습니다. 이외, 국내외 Regulation 컨설팅과 업권별 특화된 데이터 제공, 원가법에서 공정가치 평가적용으로 전환된 물량의 대체투자평가 비중 확대 등 채권평가 시장 규모는 지속 성장이 유지될 전망입니다.

(3) 경기변동의 특성

채권평가 시장은 일반적으로 경기침체 시 금융사의 투자 정체로 인해 평가 수주율이 감소되는 경향이 있습니다. 또한 시장 여건 변화에 따른 불안전성 증가로 채권수탁고내 낮은 수수료율이 적용되는 MMF 상품 등이 증가시 직접적인 영향을 미칠 수 있습니다.

(4) 시장점유율 등 시장여건

당사는 시가평가, SI/Solution, 대체투자평가 등을 통해 2024년 약 59억원의 매출을 시현하였으며, 국내 채권평가사는 5개사가 존재하나, 업체 간의 정보교류가 원만하지 못하여 점유율 추정은 어려운 상황입니다.

(2) NICE정보통신(주)

(1) VAN 부문

① 산업의 구조 및 특성

VAN(Value-Added Network) 서비스는 결제시스템망을 통해 카드 결제 시 가맹점과카드사간의 거래 정보를 중계합니다. 또한 카드사를 대신하여 카드가맹점을 모집하는역할을수행하며,카드사와의협상을통한VAN수수료가 주된 수익원입니다. 상기 서비스를통해결제의안정성과속도를높이고, 가맹점과 소비자 간의 원활한 거래촉진에 기여합니다.

지급결제 산업의 특성상 VAN산업은 소비자의 심리와 밀접하게연관되어있으며, 경기변동을 비롯한 휴가시즌/연말연시/명절/특수 기념일 등의 소비행태에 영향을 받습니다.

② 국내외 시장 여건

VAN 산업의성장성은신용카드사용량과직결되어있습니다. 기존 신용결제수단의 사용장려로본 산업은 급격한 성장을 이루었으며, 이후 산업이 성숙기에 접어들며 그성장폭은다소둔화되는 모습을 보이고 있습니다. 그러나, 비현금 결제 선호도 증가,팬데믹으로인한무인시스템 가속화를 비롯하여 안면/장정맥/지정맥 등 생체정보를활용한 신결제 서비스의 등장으로 VAN사업자의 영역은 점차 확대되고 있습니다. 특히, 정부의금융 디지털화 정책 및 핀테크 혁신 지원 등에 힘입어 VAN의 운영기반은 점차 강화될 수 있을 것으로 생각됩니다.

현재 금융감독원 등록기준 27개의(2024년 4월기준) VAN사가 영업중입니다. 당사는 2014년 이후 지속적으로 업계 1위 사업자로 지위를 유지하고 있습니다. 단말기 교체 등VAN사업의 특성상 PG등 타 산업대비 전환이 빠르게 이루어지기 어려운 구조임에도 불구, 당사는 공격적 영업력, 앞선 기술력, 높은 보안수준 등을 통해 타 VAN사와의 격차를 점차 확대해나가고 있습니다.

[회사 처리 건수 및 점유율 추이]

                                                                                               (단위 : 백만건)

* VAN 업계 공유 자료 합산
** 2022.2Q부터 종속회사인 나이스페이먼츠㈜ 건수 합산하여 산출

③ 경쟁환경 및 기업의 경쟁력
VAN 산업의 경쟁우위 선점에 있어 주요하게 작용하는 요소는 크게 세가지입니다.
첫째, 적격비용 산정 등 카드수수료율 인하에 대한 대응력입니다. 당사는 그룹사 간의 긴밀한 협업을 통해 협상력을 높이고, 통합개발 등을 통해 효율성을 제고하여 비용 절감을 실현하고 있습니다.
둘째, 빠르게 변화하는 결제 환경에서의 적응력입니다. 당사는 빅테크 사와의 전략적제휴를통해간편결제, 생체인증 등 신규 결제 시스템을 신속하게 구축하고, 고객 니즈에 부합하는 다양한 단말기라인업을확보하는등 결제수단의 변화에 선제적으로 대응하고있습니다. 특히, 단순 카드 결제를 넘어, 전자상품권, 모바일쿠폰, 지역화폐등 모든 형태의 결제서비스를 제공하여 통합지급결제사로서의 역량을 강화해 나가고 있습니다.
셋째, 보안 및 서비스 안정성입니다. 대량의 민감정보를 단시간에 실시간으로 처리해야하는 VAN사업의 특성상, 정보 보호와 서비스 안정성에 대한 중요도는 점차 높아지고 있습니다. 이에 당사는 PCI-DS S, ISMS 등 주요 인증 취득으로 보안 유지에 힘쓰고 있습니다. 또한 안정적인 서비스제공을 위해 VAN업계에서 유일하게 독자IDC 센터를 보유하고 있으며, 최근 DR 센터 이중화를 통해 안정성을 더욱 강화하였습니다.

(2) PG 부문

① 산업의 구조 및 특성
PG(Payment Gateway) 서비스는 온라인 결제 시 쇼핑몰과 금융기관 간의 결제 데이터를 안전하게 중계합니다. 이후 가맹사업자에게 결제대금을 정산하는 대표 가맹점 역할을 수행하며, 가맹점으로부터 수취하는 결제대행수수료가 주된 수익원입니다. 이러한 전자지급 결제대행서비스는 소비자의 결제편의성을 제고하고 전자상거래 시장의 활성화에 기여합니다.
VAN 산업과 유사하게, PG 산업 또한 소비자의 심리와 밀접하게 연관되어 있으며, 경기변동을 비롯한 휴가시즌/연말연시/명절/특수 기념일 등의 소비행태에 영향을 받습니다.

② 국내외 시장 여건
전자상거래의 성장, 모바일 및 비대면 결제의 확산을 기반으로 PG 산업은 지속적인 성장추세를 유지하고 있습니다. 팬데믹으로 단기간 급성장에대한 기저효과가 일부 나타나고있으나, 기술혁신및핀테크의발전과더불어온라인 쇼핑 및 구독 경제 중심의 소비형태확산, 특히 글로벌이커머스 시장의 성장으로 크로스보더 결제 수요의 확대로 사업 영역이 점차 확장되고 있습니다.
현재 금융위원회 전자지급결제대행업 등록 기준, 154개의 (2024년4월 기준) PG사가 영위중입니다. 공식적인 시장점유율은 집계되고 있지 않은 관계로, 관련사항은 본 보고서에서 생략합니다.

③ 경쟁환경 및 기업의 경쟁력
PG 산업의 경쟁우위 선점에 있어 주요하게 작용하는 요소는 크게 세가지입니다.

첫째, 단순원가경쟁을탈피하여가맹점을lock-in 할 수있는 서비스 차별성입니다. 현재 다수의PG사 및빅테크사의 진입으로 수수료경쟁이극심해져 수익성 강화에 어려움이 있습니다. 특히, 결제 유형이 점차 다양해짐에 따라, 정산과정이 복잡해지고, 이로인해 통합서비스에 대한 가맹점주의 니즈는 점차 커질 수 밖에 없습니다. 이에 당사는 빅테크 회사들과의 협업을 지속 확대하여 통합프로세싱 사업자로서의 지위를 강화하고, 고객 편의를 제고하기 위해 힘쓰고 있습니다.
둘째로, 해외결제의 확장 가능성 및 크로스보더 결제 처리 능력입니다. 회사는 방한 외국인 증가에 대응하여 알리페이, 위챗페이 등 해외 결제수단을 지원하고, 글로벌 이커머스수요에 대응하여 크로스보더 결제 처리 능력을 강화하였습니다. 또한, 글로벌PSP사들과의 제휴를 통해 해외 가맹점을 확보하는 등 사업 커버리지를 확장 중에있습니다.
셋째, 보안 및 서비스 안정성입니다. VAN사업과 동일하게, PG사업 또한 대량의 민감정보를 단시간에 실시간으로처리해야하는 특성을 가지고 있기때문에, 정보 보호와 서비스안정성에대한 중요도는 점차높아지고있습니다.이에당사는PCI-DSS, ISMS 등 주요 인증 취득으로 보안 유지에 힘쓰고 있습니다. 또한 안정적인 서비스 제공을 위해 VAN 업계에서 유일하게 독자IDC 센터를 보유하고 있으며, 최근 DR 센터 이중화를통해 안정성을 더욱 강화하였습니다.

(3) TRS 부문

① 산업의 구조 및 특성
TRS(Tax Refund Service) 서비스는 외국인 관광객이 국내에서 일정금액 이상 구매한 물품에대한내국세환급을대행하는서비스입니다. 환급은 사후환급, 즉시환급, 도심환급, 모바일환급 등의 방법으로 이루어지며, 관광객이환급받는 부가가치세에서 일정 비율로 수취하는 수수료가 주된 수익원입니다.이러한 서비스는 관광객의 쇼핑 편의를 높임으로써 국내 소비 촉진에 기여합니다.
TRS 사업은 외국인 관광객의 유입 및 그 소비와 밀접하게 연관되어 있기 때문에, 관광산업과 높은 상관관계를 보입니다. 경기변동을 비롯하여 휴가시즌/연말연시/명절/국제 행사 등의 이벤트에 따른 여행 수요에 영향을 받습니다.

② 국내외 시장 여건
엔데믹으로 인한 여행 수요및K팝, K드라마 등한국문화에 대한 관심 증가로 인한 방한 수요확대와더불어, 정부의 관광객 유치지원및소비 촉진을 위한 환급 기준 완화 정책시행 등 관광산업 활성화에 힘입어 TRS 산업은 급격한 성장을 이루고 있으며, 그 추세 또한 지속될 것으로 예측되고 있습니다.
국내 TRS 시장의 경우 특정 업체가 시장의 상당부분을 과점하고있는 구조였으나, 당사는 후발주자임에도 불구, 기존 VAN산업의 영업인프라를 적극 활용함에 따라 단기간 내 업계 2위 포지션을 확보하였습니다. 공식적인 시장점유율은 집계되고 있지 않은 관계로, 관련 사항은 본 보고서에서 생략합니다.

[회사 처리 건수 및 점유율 추이]

                                                                                               (단위 : 백만건)

③ 경쟁환경 및 기업의 경쟁력

TRS 산업의 경쟁우위 선점에 있어 주요하게 작용하는 요소는 크게 두가지입니다.
첫째, 가맹점 커버리지 확대를 위한 견고한 영업인프라입니다. 과거에는 명동이나 강남등 일부지역의 화장품 로드샵 등 특정 업종에 관광객이 집중되었으나, 최근 방한관광객의 성향 변화로 서비스 범위가 다양한 지역과 업종으로 확대되고 있습니다. 회사는 기존 VAN서비스운영을 통해 전국단위의 영업 인프라를 보유함으로써 가맹점 확보에 유리합니다.
둘째, 환급방법의 다양화와 절차 간소화를 통한 환급 편의성 및 신속성 제고입니다. 관광객마다 선호하는 환급 방식이 상이하고, 복잡한 절차로 인해 환급을 포기할 수 있는 상황을 고려하여, 당사는 주요 국제공항(인천국제공항T2, 김포국제공항, 김해국제공항)에서 단독으로 환급창구를 운영하고 있으며, 키오스크, 모바일 환급서비스 및 즉시 환급서비스 등 다양한 유형의 환급서비스를 구축하여 환급 편의성을 제고하였습니다. 또한 업종별 환급 절차와 요건에 맞춘 맞춤형 서비스를 제공하기 위해 회사의 지급결제 기술력을 활용하여 가맹점시스템과 환급시스템을 연동하는 등 가맹점주의 편의성 제고에도 힘쓰고 있습니다.

(3) (주)아이티엠반도체, ITM Semiconductor VIETNAM Co., Ltd.

가. 부품 부문
(2차전지 보호회로 사업)

(1) 2차전지 산업의 특성
1차전지는 한번 사용하고 버리는 알카라인 전지, 수은전지 등의 건전지를 말하며, 2차전지는 충전과 방전을 반복할 수 있는 전지를 지칭합니다.

현재 실용화된 2차전지 가운데, 전력 저장이나 자동차 등의 에너지 활용에 사용되는 2차전지는 납축전지, 니켈수소전지, 리튬이온(Li-Ion)전지 등이 있습니다. 이중 리튬이온전지는 에너지 밀도가 높아 경량화, 소형화, 고밀도화 등에 가장 유리하고 충방전 반복에 따른 메모리효과가 없어 다양한 분야에서 널리 사용되고 있습니다.

또한 휴대폰, 웨어러블 제품, 노트북PC 등 휴대용 IT기기의 확대 및 전기자동차(xEV), ESS 보급의 확대가 활발해지면서 리튬이온전지의 수요는 지속적으로 증가할 것으로 예상 되어집니다.

(2) 2차전지 산업의 성장성
2015년 파리기후협약을 통해 각국은 자원고갈과 환경오염, 기후변화를 막기 위해 온실가스 감축 목표를 설정하였고, 온실가스 배출 감소를 위해 각국 정부는 내연기관자동차의 전기차로의 전환, 재생에너지(태양광, 풍력 등) 발전 비중 확대 등을 통해 온실가스 배출 감축 목표를 실현해 나가는 정책을 수립ㆍ추진하고 있습니다.

이에 따라 전기자동차 보급의 확대로 인한 xEV시장, 재생에너지 보급률 증가를 위한ESS시장이 지속적으로 고성장할 것으로 전망되고 있습니다. 전기자동차 시장은 유럽각국의 내연기관 퇴출 계획과 각종 보조금 정책으로 지속적인 성장이 전망되고 있습니다.

ESS시장은 재생에너지 발전시설의 확대와 에너지 저장 효율에 대한 이슈에도 불구하고 지속적인 확대가 예상되며 온실가스 배출 감소를 위해 국가별 재생에너지(Renewable Energy, 주로 태양광ㆍ풍력 등) 발전소에 대한 투자가 지속되고 있습니다. 기후변화에 따라 발전량이 불안정한 태양광이나 풍력 등 재생에너지의 단점 보완을 위해 출력안정성을 확보하고 에너지 저장효율을 개선하기 위한 ESS 시장의 고성장이 전망됩니다.

소형 2차전지 시장의 중심인 스마트폰 시장의 글로벌 성장율은 출하량을 기준으로 2010년대 중반이후 성장률이 점점 감소되어 성장 정체기에 진입한 것으로 생각되어 지며, 체감할 수 있는 성능 변화가 적어지면서 교체 주기도 점차 길어지고 있습니다. 그러나 이러한 성장 둔화속에 고성능 카메라, AI 기술 등이 혁신 기술로 각광 받고 있으며 정체된 시장 속에서 새로운 수요를 만들어 낼 수 있을 것으로 전망되고 있습니다.

(3) 2차전지 보호회로 사업의 개요
2차전지 보호회로 사업의 주요제품은 2차전지 보호회로의 일종인 PCM용 Protection
IC와 FET를 반도체의 Package 기술로 일체화 시킨 제품인 POC(Protection One Chip)와 PCM에 실장 되는 SMD(Surface Mounted Device) 부품들을 하나의 모듈로 패키지화 한보호회로인 PMP(Protection Module Package)입니다. 2차전지용 배터리팩 관련 사업의 주요제품은 배터리팩과 그에 포함되는 PCM입니다.

회사는 국내 대기업의 리튬이온계 배터리 시장 진출 초기인 2000년에 배터리팩 제조 및 배터리팩 핵심 부품인 2차전지 보호회로 관련 소재의 국산화를 목표로 설립하였습니다. 회사는 설립 이후 IT 시장의 Needs에 맞추어 꾸준한 기술 개발을 통하여 2005년 세계 최초로 Protection IC 와 FET를 하나의 Chip으로 Package화한 POC(Protection One Chip)의 양산 및 판매 체제를 구축하였습니다.

PMP는 기존 PCM에 반도체 Package 기술을 융ㆍ복합한 제품으로 2012년 세계 최초로 양산에 성공하였습니다. 이후 제품의 우수성과 신뢰성을 인정받아 다수의 국ㆍ내외 글로벌 휴대폰 제조사 및 배터리팩 제조사에 양산ㆍ납품 중이며, 고객 맞춤형 설계를 통해 꾸준히 점유율을 확대하고 있습니다.

(4) 사업의 성장성

2차전지 배터리 시장은 지속적인 성장을 전망하고 있습니다. 이러한 시장의 성장 속에서 고객은 2차전지 보호회로와 관리시스템에 대하여 더 높은 신뢰성과 성능 및 다양한 기능을 요구하고 있습니다.

특히 소형 IT 시장에서 급성장 중인 웨어러블 시장은 전 세계적으로 그 성장세가 지속되고 있습니다. 글로벌 시장을 선도하고 있는 기존 업체 뿐만 아니라 중국의 저가형 웨어러블 제작 업체 또한 다양한 제품을 선보이고 있으며 생산량을 지속적으로 늘려가는 중입니다. 웨어러블 시장은 스마트워치, 스마트밴드, 무선이어폰 등 다양한 제품이 시장을 형성하고 있으며 특히 스마트워치의 꾸준한 성장이 전망되고 있습니다.

회사는 2016년부터 웨어러블 시장에 진입하였으며 시장을 선도하는 글로벌 고객사로의 안정적인 납품을 통하여 시장점유율을 높이고 있습니다. 또한 웨어러블 시장에서 점유율을 늘려가고 있는 중국 고객들에 납품이 이루어 지고 있으며 적용 제품 군을 계속 늘려갈 예정입니다.

(5) 경쟁상황 및 경쟁우위에 관한 사항
회사의 2차전지 보호회로 제품인 PMP, POC의 주요 시장은 휴대폰, 태블릿, 웨어러블 등의 소형 IT기기 시장으로 볼 수 있습니다. 소형 IT기기의 2차전지 보호회로는 PCM을 사용하거나 회사의 PMP를 사용하는 것으로 구분할 수 있습니다. PCM을 사용하는 경우 가장 중요한 핵심부품인 보호회로용 IC는 회사의 POC 또는 중국 및 일본의 One chip, 일본의 Two chip 등을 채택하고 있습니다.

PCM은 휴대폰, 태블릿, 기타 웨어러블 기기 등 소형 IT기기 보호회로 시장의 약 95%를 점유하고 있으며, 한국과 중국이 글로벌 시장의 대부분을 점유하고 있습니다. 그러나 웨어러블 제품의 시장 성장과 IoT 시대의 본격화로 인해 2차전지 보호회로의 소형화와 다기능화가 요구되는 상황에서 PCM의 근본적인 설계적 한계를 극복할 수 있는 회사의 PMP는 점점 시장 점유율을 높여갈 것으로 기대됩니다.

PMP는 회사가 세계최초로 개발 및 양산에 성공한 전 세계에서 유일한 제품으로 동일한 제품에서는 경쟁업체가 없으나 유사 제품인 PCM 업체들과 경쟁관계에 있습니다.다만 회사의 PMP는 반도체 기술과 2차전지 보호회로 기술을 융합하여 만들어낸 새로운 제품으로 PCM의 설계적 한계를 극복하여 EMI, ESD등의 전기적 충격과 습기 및 고온 등의 외부적인 요인에 의한 제품파손이나 오동작을 미연에 방지할 수 있으며, 고객의 제품 설계시 공간 활용에 대한 우수한 편의성을 제공하는 등 경쟁사의 PCM에 비해 기술적 우위에 있습니다.

(6) 경기변동의 특성
현재 회사 제품의 주요 전방시장인 휴대폰 및 IT 기기 시장은 크리스마스, 블랙프라이데이 등의 연말 특수와 주요고객사의 신규 모델 출하 싸이클 등의 계절성 영향으로 1~2분기는 비수기, 3~4분기가 성수기인 특성을 가지고 있습니다. Set 제조사들의 제조ㆍ유통 리드타임은 약 2~3개월로 당사는 3분기~4분기에 가장 큰 매출이 형성되고있습니다.

나. SET 부문

(전자담배 사업)

(1) 전자담배 제품 현황

전자담배는 일반 연초형 담배와 같이 흡연 효과를 낼 수 있도록 만든 전자기기를 이용하여 흡연을 할 수 있는 형태입니다. 전자담배는 크게 궐련형과 액상형으로 구분됩니다. 액상형 전자담배는 니코틴이 들어있는 액상을 끓여 수증기를 흡입하는 방식이며, 궐련형 전자담배는 기존의 담배처럼 담뱃잎을 사용하여 찌거나 가열해서 피우는 방식입니다.

국내에서는 KT&G의 '릴(lil)', 필립모리스의 '아이코스', 브리티시아메리칸타바코(BAT)의 '글로' 등의 제품이 판매되고 있습니다.

(2) 전자담배 산업의 시장 현황

최근 수년간 국내 연초 담배 판매량은 지속적으로 소폭 감소하는 경향을 보이고 있는반면, 궐련형 전자담배 판매량은 증가하고 있습니다. 2017년 4,900억원 수준이었던 국내 궐련형 전자담배 시장규모는 2021년 2조원, 2024년 3조 5,000억원을 넘긴 것으로 추산되며, 2025년에는 4조원에 이를 것으로 전망되고 있습니다.

(3) 전자담배 사업의 개요

회사는 2022년 1분기 국내에서 전자담배 액상형 카트리지의 양산을 시작하였으며, 2분기에는 베트남법인에서 전자담배 디바이스 '하이브리드 Ez'의 양산을 시작하였습니다. 또한 2023년과 2024년에는 각각 1모델의 기존 전자담배 디바이스 이원화 양산을 시작하였습니다.

회사는 하이브리드 디바이스에 사용되는 액상형 카트리지를 양산하기 위하여 자동화생산라인을 구축하였습니다. 2024년말 기준 연간 3억개 수준의 양산 능력을 확보하고 있으며, 2024년 전자담배 사업 매출액은 1,170억원으로 전년대비 약 20% 성장하였습니다.

(4) 사업의 성장성

궐련형 전자담배의 글로벌 시장규모는 2023년을 기준으로 지난 5년간 연평균 28%의 높은 성장세를 보였습니다.

글로벌 전자담배 시장의 절반 이상을 차지하는 일본의 경우에는 2017년 전자담배가 시장에 판매된 이후 2022년까지 일반 담배 소비량이 44% 감소가 되었으며 전자담배 시장 점유율이 급격하게 확대되고 있습니다.

또한 필립모리스 인터내셔널은 '담배연기 없는 미래'를 비전으로 선포하였으며 모든 성인 흡연자들이 과학적으로 증명된 더 나은 대체품으로 최대한 빠르게 전환하도록 유도하기 위하여 비연소 제품의 점유율이 지속적으로 늘어나게 할 것이라고 발표하였습니다. 기존 연초형 담배시장은 감소 추세를 보이고 있는 반면 전자담배 시장의 글로벌 시장규모는 지속적 확대 추세를 보이고 있는 만큼 회사의 전자담배 디바이스 및 액상형 카트리지 사업은 지속적인 성장이 확실시되며 이를 통해 글로벌 전자담배 업체로서 확고한 지위를 가져갈 계획입니다.

(5) 경쟁상황 및 경쟁우위에 관한 사항

회사는 전자담배 하이브리드 액상형 카트리지를 국내와 베트남에서 생산하여 국내 및 해외에 공급을 하고 있습니다. 액상형 카트리지는 생산방식을 자동화하여 최소한의 인력으로 효율적으로 생산하고 있으며, 전자담배 디바이스의 설계에는 회사가 축적하고 있는 배터리 및 보호회로 기술을 이용한 최적화 설계가 반영되었습니다.

국내 고객사에 전자담배 디바이스를 공급하는 경쟁업체는 회사를 포함하여 3개사 정도가 존재하나 회사의 독보적인 기술력을 통하여 신규제품 개발 및 수주를 지속적으로 이루어 나갈 수 있을 것으로 기대하고 있습니다.

(6) 경기변동의 특성

담배시장은 통상적으로 연초에 금연 등의 사유로 판매가 일시적으로 감소하나 다시 회복하여 증가하는 추세를 보이고 있습니다.

(4) 한국전자금융(주)

가. 무인자동화시스템 운영사업

1. 현금사업부문
현금사업부문에는 금융기관이 보유한 ATM 관리를 대행해 주는 일괄관리사업과 회사가 보유한 ATM/CD기로 예금인출 등의 금융서비스를 제공하는 ATM VAN사업 등이 포함되어 있습니다.

[일괄관리사업]

(1) 산업의 특성

① 업무의 전문성
ATM 기기를 관리하기 위해서는 H/W적인 기기의 특성 및 운영프로그램과 관련된 전문 노하우를 가지고 있어야 합니다. 이러한 전문적인 노하우는 단순하게 습득되는 것이 아니며 다년간의 운영 경험상의 시행착오 등을 통해 축적됩니다.

② 자금관리 정확성
일괄관리의 가장 중요한 부문은 정확하고 투명한 자금관리입니다. 일괄관리사업 Outsourcing 사업자는 자금관리 전문 프로그램을 통해 각 기기별로 일일 현금 충전 계획을 수립하고, 기기와 전산상 실적의 일치 여부를 확인할 수 있어야 합니다. 이러한 자금관리의 전문성은 시행착오를 용납하지 아니하며 전문적인 자금관리 능력을 보유한업체가 아닌 신규사업자가 일괄관리사업에 진출하기 어려운 중요한 진입장벽 역할을하고 있습니다.

③ 전국적인 네트워크
은행 자동화기기는 전국에 산재되어 운영되고 있습니다. 따라서 Outsourcing 사업자도 전국적인 서비스를 제공할 수 있는 대규모 인프라를 구비해야만 합니다. 이 인프라는 관리센터, 현장 전문요원, 보안시설을 갖춘 전문차량, 통신시스템 등을 의미합니다. 또한, 전체 업무를 총괄적으로 통제 감독하는 자동화기기 종합관리시스템(ATMS), Call Center 등도 필수적 요소입니다. 이러한 네트워크는 어떠한 경우에도 중단없이 365일 24시간 가동되어야 합니다.

④ 보안시스템
일괄관리는 대량으로 현금을 취급하기 때문에 이에 대비한 적절한 보안시스템을 갖추어야 합니다. 보안시스템은 외부의 침입, 범죄 등을 사전에 예방하고 대처할 수 있는 개인, 차량, 사무실 등에 대한 보안설비와 비상상황 시 경찰서, 경비회사 등과 연계할 수 있는 시스템을 포함합니다. 또한 내부사고 예방을 위한 통제시스템도 중요합니다.

(2) 산업의 성장성
일괄관리사업은 은행 점외 CD/ATM 기기 및 ATM VAN사업자가 운영하는 기기를 중심으로 시장이 형성되어 있습니다. 시중은행의 경우 점외 CD/ATM 기기에 대한 Outsourcing이 보편화 되어 있으나, 일부 지방은행 및 특수은행의 경우 은행에서 자체적으로 관리하고 있습니다. 따라서, 자체 관리 점외 CD/ATM 기기에 대한 Outsourcing이 확대될 경우 시장의 규모는 현재보다 커질 것으로 예상됩니다.
현재 은행이 운영하고 있는 CD/ATM 기기는 점외에 비해 점내 및 점두에 설치된 기기가 월등히 많은 상황입니다. 따라서 점내 및 점두 기기에 대한 Outsourcing이 시작될경우 점외 시장에 비해 시장규모가 클 것으로 예상됩니다.

(3) 경기변동의 특성
일괄관리사업은 은행의 관리비용 절감의 측면에서 태동한 사업으로 경기 변동 보다는 은행의 비용절감 노력과 경쟁력 강화의 측면에서 판단하는 것이 적절할 것으로 판단됩니다.

(4) 경쟁요소
일괄관리사업과 관련하여 경비업, 화물자동차 운송사업 등과 관련된 인허가 사항을 구비하여야 하나, 그 외 사업 진입을 어렵게 하는 제도적 장벽은 없습니다. 다만, 일괄관리를 하기 위해서는 신속한 C/S대응을 위한 전국적 네트워크 구축, 일괄관리와 관련된 각종 시스템 구축 등 초기 투자비용이 많이 소요되고, 현금 운영 및 관리에 대한 노하우도 전제되어야 하므로 실질적으로 신규 업체가 진입하는데에 진입장벽이 있다고 볼 수 있습니다.

(5) 시장점유율 등 시장여건
일괄관리사업은 연결실체가 최초로 시장을 개척한 분야로 연결실체가 시장의 지배적인 위치를 점하고 있는 사업입니다. 시장점유율에 관한 공신력 있는 자료를 확보하는데 애로가 있어, 경쟁업체의 관리사이트 수를 기준으로 추정한 결과 회사의 시장점유율은 당기말을 기준으로 약 54% 내외로 추정됩니다.

(6) 관련 법령 및 정부의 규제
현금을 금융기관 ATM기에 장착하기 위하여 화물자동차 운수사업법상의 허가를 취득하여야 하며, 경비업법상 호송경비업 허가를 보유하여야 합니다. 또한, ATM기 등 장비를 보호하는 업무를 위탁받아 수행하기 위하여 경비업법상 기계경비업 허가도 보유하여야 합니다. 관련 법령을 통하여 각종 인허가를 획득하여야 하고, 인허가 사항과 관련된 감독기관의 검사를 받기는 하나, 그 외 사항에 대하여 정부의 특별한 규제는 없습니다.

[ATM VAN 사업]

(1) 산업의 특성

① 금융서비스 대행
CD/ATM기기를 통한 예금지급 등의 업무는 은행의 고유업무로 인정됩니다. 따라서 은행이 ATM VAN 사업자와 제휴 시에도 엄격한 기준 및 실질적인 심사업무가 수반됩니다. 은행은 ATM VAN 사업자가 제휴업무를 적정하게 수행하는 데 필요한 자본금, 기술력, 시설과 인력규모, 보안대책 등에 관한 자격요건을 제정하여 실질적인 심사업무를 통해 시재관리 등 운영상황을 수시로 점검 지도하고 있습니다. 또한 은행 전산망과의 접속에 대한 자체 보안성 심의 등 안전대책 기준을 마련하여 고객정보 보호 등을 철저히 확인합니다. 따라서 ATM VAN 사업자는 확실한 IT 보안체계를 갖추어야 서비스를 제공할 수 있습니다.

② 대규모 네트워크
ATM VAN 사업에는 전산 네트워크와 물리적 네트워크가 필요합니다. 전산 네트워크란 자동화기기에서 발생하는 금융거래를 은행에 전송하고 그 결과를 받아 처리할 수 있는 외부 접속망, 자체 Host와 기기 간의 내부 접속망을 말합니다. 물리적 네트워크는 실제 현장에 설치되어 있는 기기를 운영하기 위한 인적, 물적자원을 말합니다.

③ 입지
ATM VAN 사업의 수익은 고객의 이용건수에 좌우됩니다. 기기의 이용건수를 높이기 위해서는 유동인구가 많고, 접근이 편리한 장소를 확보하는 것이 중요합니다. 따라서, 최적의 입지를 확보하기 위해서는 각 지역에 대한 상권정보를 획득할 수 있는 정보력과 입지를 실제 확보할 수 있는 자금력이 필요합니다.

(2) 산업의 성장성
국내 자동화기기 설치대수는 현금수요 감소라는 부정적 요인에도 불구하고, 현금영수증제도 확대, 주5일제 정착 등에 따라 지속적으로 증가하여 왔습니다. 또한 우리나라의 높은 자동화기기 보급율에도 불구하고 은행 영업점 이외 점외에 설치된 자동화기기 비율은 높지 않습니다. 대부분의 자동화기기가 은행 영업점 내 및 영업점에 부속된 건물에 설치되어 있어 고객의 접근성을 고려할 경우 불편한 것이 현실입니다. 이에 따라 점외 자동화기기는 지속적으로 증가하여 왔으며, 설치장소도 지하철역, 국철역, 터미널, 공항 등의 공공장소에서 할인점, 편의점, 개별 마트 등으로 확대되어 왔습니다. 또한 금융서비스 뿐만 아니라 점차 다양한 서비스를 제공하는 무인창구로서 역할을 확대하고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성
ATM VAN 사업은 경기변동에 어느 정도 영향을 받는 사업구조를 가지고 있습니다. 이는 ATM VAN 사업 자체가 민간소비에 따른 현금수요에 중심을 두고 있기 때문입니다. 경기가 활성화 되어 민간소비가 증가할 경우 이용건수 증가에 따른 매출 증대가 발생하고 경기가 침체 될 경우 이용건수 감소가 발생할 수 있습니다.

(4) 경쟁요소
ATM VAN 사업과 관련되어 경비업, 화물자동차운송사업 허가 등 인허가 사항을 구비하여야 하나 사업 진입을 어렵게 하는 제도적 장벽은 없습니다. 다만, CD기 설치, C/S조직 구축, 운영 시스템, 보안시스템 등 사업의 인프라를 구축함에 있어 초기에 투자비가 많이 소요되고, ATM VAN 서비스와 관련된 각종 금융기관 제휴, 설치 장소의 확보 등이 마련되어야 하므로 실질적으로는 상기 요건들이 진입장벽으로 작용하고 있습니다.

(5) 시장점유율 등 시장여건
ATM VAN사업은 산업규모가 크지 않고, 공인된 기관에서 나온 산업에 관한 자료가 없기 때문에 시장점유율에 관한 자료를 확보하기가 용이치 않은 실정입니다. 이에, 당기말 설치기기 대수를 기준으로 추정하였을 때 회사의 시장점유율은 약 40% 내외로 추정됩니다.

(6) 관련 법령 및 정부의 규제
ATM VAN 사업자는 전자금융거래법상 전자금융을 보조하는 전자금융보조업자에 해당된다고 할 수 있습니다. 전자금융보조업을 영위하기 위하여 허가 또는 등록이 필요하지는 않으나, 전자금융거래법의 일부 규정에 대한 적용을 받고 있습니다. 기존에는금융기관을 통해 간접적인 검사를 받았으나, 전자금융거래법의 개정에 따라 2013년 11월부터 금융감독원에서 전자금융보조업자를 직접 조사할 수 있는 권한이 인정되었습니다. 또한 ATM VAN사업은 부가통신사업으로 정보통신사업법 및 정보통신망법의적용을 받으며 개인정보보호가 강화됨에 따라 그와 관련된 검사 등의 규제를 받고 있습니다.

2. 모빌리티사업부문
모빌리사업부문에는 대형쇼핑몰, KTX역사, 오피스빌딩 등에 무인주차시템을 운영하는 주차사업과 아파트, 마트, 공공기관 등에 전기차 충전기를 운영하는 전기차 충전사업 등이 포함되어 있습니다.

[주차 사업]

(1) 산업의 특성
주차 사업은 심각한 주차문제를 해소하기 위해 등장한 신종 사업으로서 우리나라와 유사한 주차문제를 가지고 있는 일본에서는 이미 활성화되어 있는 사업입니다. 주차장 운영 업체는 주차장의 무인화를 통하여 관리비용을 절감하고 부대시설을 설치하여 추가 수익을 얻을 수 있고, 토지 보유자는 무인주차 사업자에게 주차장 부지를 임대함으로써 임대 수익을 얻을 수 있으며, 차량보유자는 적정한 가격에 주차를 할 수 있습니다. 추후 기술 발전 및 차량 관련 법규 변경에 따라 사업의 규모가 확대될 수 있는 분야입니다.

(2) 산업의 성장성
무인주차장은 소규모 자투리 부지에서도 운영이 가능하므로, 무인주차장의 수가 증가하고 있으며, 주차 규제가 강화되고 주차문화에 대한 인식이 변화됨에 따라 주차장에 대한 수요가 증가하고 있는 추세입니다. 관리 비용이 유인주차장보다 상대적으로 낮으므로 무인주차장을 통하여 합리적 가격으로 주차 서비스를 제공할 수 있는바, 시장 규모는 확대될 것으로 예상되고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성
주차 사업은 유가 상승, 자동차 보유 규제 등 자동차를 소유, 운영하는 것과 관련된 비용이 증가하지 않는 한, 경기변동에 영향을 받지 않는다고 할 수 있습니다.

(4) 경쟁요소
주차 사업과 관련되어 신규 업체의 진입을 어렵게 하는 제도적 장벽은 없습니다. 다만, 신속한 A/S를 위한 인프라 구축, 무인주차장비에 대한 투자 등 초기 투자비용이 많이 소요되는 바, 이러한 점들이 진입장벽으로 작용하고 있습니다.

(5) 시장점유율 등 시장여건
주차 사업은 최근에 시장이 개척된 분야이므로 공인된 기관에서 나온 산업에 관한 자료가 충분하지 않기 때문에 시장점유율에 관한 자료를 확보하기 어렵습니다.

(6) 관련 법령 및 정부의 규제
주차 사업과 관련하여는 주차장법의 일부 내용을 적용받고 있으며, 이와 관련하여 정부의 특별한 규제는 없습니다.

[전기차충전사업]

(1) 산업의 특성

전기차 충전사업은 친환경 중시 정책에 따른 E-mobility 전환으로 전기차가 늘어나면서 등장한 사업으로, 주차장 및 아파트 등 주요 충전 수요지에 전기차충전 인프라를 구축/운영하여 전기차 이용자에게 충전서비스를 제공하고 충전료를 통해 수익을 얻는 모델입니다. 법령으로 건축물 전기차 충전기 의무수량 설치가 확대되어 건축물 소유자는 충전 설비를 무상으로 확보할 수 있고, 전기차 보유자는 편리하게 충전서비스를 이용할 수 있습니다. 추후 주차사업 등 타사업과 연계가 가능하고, 전기차 보급을 위한 지속적인 정부 지원이 예상되는바, 미래 주요 사업으로 확대될 수 있는 분야입니다.

(2) 산업의 성장성

전기차 도입을 확대하기 위한 지속적인 정부 지원 정책, 자동차 제조사의 전기차 라인업 확장 등으로 전기차 보급이 확대됨에 따라 전기차 충전 인프라 시장도 폭발적으로 성장할 것으로 예상됩니다. 또한 충전사업자 회원을 대상으로 추가 제휴서비스 확대 및 당사의 주차 사업과 연계를 통한 시너지를 창출할 수 있을 것으로 예상됩니다.

(3) 경기변동의 특성

전기차 충전사업은 전기료 상승 등 전기차를 소유, 운영하는 것과 관련된 비용이 증가하지 않는 한, 경기변동에 영향을 받지 않는다고 할 수 있습니다.

(4) 경쟁요소

전기차 충전사업은 전기사업법에 전기신사업(전기차자동차충전사업)을 등록하여야 하나 등록기준을 충족하기 어렵지 않아 제도적 장벽이 낮습니다. 따라서 충전기 운영사 외 제조사, 설치/유지보수업체, 정유사, 주차장사업자 등 다양한 플레이어가 진입해 있으며, 법령으로 건축물 전기차 충전기 의무수량 설치가 확대됨에 장소 선점을 위한 경쟁이 심화되고 있습니다. 다만, 신속한 A/S를 위한 인프라 구축, 충전 설비에 대한 투자 등 초기 투자비용이 높고, 회수 기간이 오래 소요되는 점은 진입장벽으로 작용하고 있습니다.

(5) 시장점유율 등 시장여건

전기차 충전사업과 관련하여 확인 가능한 시장점유율 자료나 경쟁상황 지표 등이 공개되어 있지 않아 정확한 점유율을 알 수 없습니다. 시장 진입 초기인 상황이지만, 당사는 2022년 전기차 완속충전시설 보조사업 사업수행기관, 2023년 전기차 급속충전시설 보조사업 사업수행기관, 2024년 전기차 완속충전시설/급속충전시설 보조사업 사업수행기관으로 선정되는 등 당사의 역량을 인정받고 있는바, 향후 시장에서의 점유율 상승이 기대되고 있습니다.

(6) 관련 법령 및 정부의 규제

전기차충전사업과 관련하여 전기사업법, 전기안전관리법의 적용 및 그에 따른 규제를 받고 있으며, 영업정책은 산업통상자원부 친환경자동차법 및 각 지역 조례를 참고하고 있습니다.

3. 무인화솔루션 사업부문

[KIOSK 사업]

(1) 산업의 특성
여러가지 목적에 활용될 수 있는 무인자동화기기(KIOSK)를 개발하여 공급하는 사업으로서 현재 티켓발매를 포함한 민간서비스와 무인 민원 서류 발급기 등 공공 서비스분야에서도 활성화 되고 있으며 기술발전에 따라 다양한 기능을 가진 무인자동화기기의 공급확대가 예상되고 있는 분야입니다.

(2) 산업의 성장성
무인자동화기기는 고객의 편의를 제고하기 위한 것이며 또한 정확한 업무처리 및 인건비 감소를 위한 것으로서 철도역사, 터미널을 중심으로 무인 발권을 하는 무인자동화기기 설치가 늘어나고 있는 추세이며 영화관, 각종 전시장 등 유동인구가 많은 곳의 티켓 판매, 무인 안내 등을 위한 무인자동화기기의 설치도 증가하고 있는 추세입니다. 그 외의 분야에서도 무인 식권 발매기 등 다양한 분야의 무인자동화기기 수요가 증가하고 있으므로 시장 규모는 확대될 것으로 예상되고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성
무인자동화기기 사업은 터미널, 영화관, 은행, 관공서 등 이용자가 많은 기업, 기관 등을 대상으로 하며 고객서비스 제고 차원 및 인건비 등 비용 절감 차원에서 활성화 되고 있기 때문에 경기변동 보다는 비용절감 및 경쟁력 강화에 영향을 받습니다.

(4) 경쟁요소
무인자동화기기 사업과 관련하여 신규업체의 사업 진입을 어렵게 하는 제도적 장벽은 없습니다.

(5) 시장점유율 등 시장여건
무인자동화기기 사업은 최근에 시장이 개척된 분야로 공인된 기관에서 나온 산업에 관한 자료가 충분하지 않기 때문에 시장점유율에 관한 자료를 확보하기 어렵습니다.

(6) 관련 법령 및 정부의 규제
무인자동화기기 사업과 관련하여 일반적으로 적용되는 법령 및 정부의 특별한 규제는 없으며, 자동화기기의 용도, 성격에 따라 개별적으로 적용된다고 할 것입니다.

나. 현금수송사업

(1) 산업의 특성
현금수송사업은 현금유통이 많은 모든 사업장의 현금수납, 수송, 정산 등 현금 처리와 관련된 업무를 대행하여 주는 사업으로서 전문적인 호송요원과 특수장비, 특수차량을 갖추고 현금 및 유가증권을 운송하며 금융기관, 백화점, 할인점, 공항, 터미널 등에서 수납되었거나 필요로 하는 현금 등을 수취 및 공급하고 안전하게 운송하는 서비스를 제공하고 있습니다. 이러한 현금수송사업의 특성은 다음과 같습니다.

① 업무의 전문성
현금수송사업을 하기 위해서는 전문적인 현금처리 능력 및 운영 Know-how가 있어야 합니다. 현금수송사업은 착오를 용납할 수 없어 전문적 수송 능력을 보유한 수행업체가 아닌 신규사업자가 진출하기 어려운 중요한 진입장벽 역할을 하고 있습니다.

② 교환시재 공급능력
현금수송사업의 서비스 제공 분야 중 하나는 교환시재의 공급입니다. 1, 5만원권 지폐 및 주화의 사용이 많음에 따라 많은 양의 교환시재가 필요합니다. 교환시재의 안정적인 공급을 위하여 전국적인 네트워크를 통한 교환시재 공급능력이 있어야 합니다.

(2) 산업의 성장성
현금수송업무는 대표적인 인력기반 업종이자, 전문적인 노하우가 있어야 하는 업종으로 현재 현금이 유통되는 사업장에서는 아웃소싱으로 전환하고 있는 추세이므로 이와 관련하여 아웃소싱 시장규모는 보다 확대될 것으로 예상됩니다. 현금 뿐만 아니라 고가물, 귀금속, 주요 서류 등의 운송 수요가 확대되고 있으며 향후 관련 시장의 확대가 예상됩니다. 또한 많은 양의 현금이 유통되고 있는 곳에서의 교환시재 수요 및 현금수납 수요가 커지고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성
현금수송사업은 은행 및 대형 할인점 등 많은 양의 현금이 유통되는 사업 운영자가 그 고객이며 관리비용 절감 차원에서 활성화 되고 있는 사업이므로 경기변동 보다는 고객의 비용절감 및 경쟁력 강화에 영향을 받습니다.

(4) 경쟁요소
현금수송사업은 업무의 전문성, 교환시재 공급능력이 요구되며, 현금수송을 위한 차량 및 보안장비와 경비인력이 필요하므로 신규업체가 진입하기 어려우며 초기 투자비용이 높은 점은 시장진입 장벽으로 작용하고 있습니다.

(5) 시장점유율 등 시장여건
현금수송사업에 대해 공인된 기관에서 나온 산업에 관한 자료가 충분하지 않기 때문
에 시장점유율에 관한 자료를 확보하기 어렵습니다.

(6) 관련 법령 및 정부의 규제
현금 수송과 관련하여 경비업법 및 화물자동차운수사업법상 인허가를 취득하여야 하며, 경비업법 준수와 관련하여 경찰청 등으로부터 감독을 받고 있습니다.

다. 영상보안솔루션 등 관련 사업

(1) 산업의 특성
시민의 생명과 재산을 보호하기 위한 CCTV가 지속적으로 증가하고 있으며, 그에 대한 다양한 수요가 존재하고 있습니다. CCTV 설치 증가에 따라 다양한 기종의 CCTV 영상을 하나의 솔루션으로 통합관제 하기 위한 시장이 급격히 성장하고 있으며, 정부또는 지방자치단체가 주도하는 스마트시티 구축을 위한 지방자치단체의 수도 지속적으로 증가하고 있습니다. 또한, 목적에 따라 선별적으로 필요한 영상정보를 획득할 수 있도록 AI를 기반으로 한 선별관제 시장도 점점 확대되고 있습니다.

(2) 산업의 성장성
CCTV의 설치가 지속적으로 증가하고 있고, CCTV 하드웨어의 종류가 다양해지면서 이를 통합하여 관제할 수 있는 솔루션의 수요는 확대될 것으로 예상됩니다. 또한, CCTV 설치 대수가 증가하는 반면 관제요원이 비례적으로 증가하지 않는 상황이며, 그에 따라 지능형으로 선별적인 관제에 대한 요구가 증가하여 산업 규모는 더욱 확대될것으로 예상됩니다.

(3) 경기변동의 특성
사업의 특성상 경기변동과 밀접한 관련이 없으며, 경기변동 보다는 중앙 정부 또는 지방자치단체의 정책의 영향을 받는다고 할 것입니다.

(4) 경쟁요소
법률상 진입장벽은 없으나, 통합관제 솔루션 및 지능형 선별관제 시스템의 구축에 필요한 하드웨어 정보의 파악, 충분한 영상정보의 확보가 필요하기 때문에, 신규 업체가 단기간에 시장에 진입하는 것은 용이하지 않습니다.

(5) 시장점유율 등 시장여건
영상보안솔루션 등 관련 사업에 대해 공인된 기관에서 나온 산업에 관한 자료가 충분하지 않기 때문에 시장점유율에 관한 자료를 확보하기 어렵습니다.

(6) 관련 법령 및 정부의 규제
영상보안솔루션 등 관련 사업에 대하여 인허가를 받아야 할 사항은 없으나, 영상정보의 처리와 관련하여서는 개인정보보호법 및 그 부속법령의 관련 조항에서 정한 사항에 일부 영향을 받을 수 있습니다.

(5) (주)NICE엘엠에스, LMS VINA Co., Ltd.

가. 산업의 특성

국내 경제 규모의 확대와 더불어 알루미늄 가공제품은 꾸준한 수요의 증가를 나타내고 있으며, 현재 전자, 자동차, 항공 등 산업용 소재로 그 용도가 다양화되고 있으며, 경량화 및 신제품 수요 증가로 인해 매년 큰 폭으로 성장하고 있습니다. 알루미늄은 가공이 용이하고, 경량성, 뛰어난 열전도성, 무독성, 저온 특성, 재생이 용이하며 연료절감 및 환경오염 감소 등, 다양한 특성으로 그 사용 용도가 광역화 되고 있으며, Cu, Mn, Zn, Ni, Mg 등과 합금시키면 물리적 특성이 크게 향상되기 때문에 향후 기술 개발 및 신소재 개발로 지속적인 수요증가가 예상되는 미래소재입니다.

나. 경기변동의 특성

알루미늄 산업은 전반적인 산업 경기변동에 다소 영향을 받지만, 그 정도는 미미하고단기적이라 하겠습니다. 그러나 대체적으로 차량용 가공제품에 있어서는 전방산업의영향을 민감하게 받으나, 알루미늄 가공제품의 경우 일반적인 자동차부품에 비해 비교적 안정적인 수요를 보이고 있습니다.

다. 국내외 시장여건

알루미늄 산업은 최근 수송기계의 친환경, 경량화 요구 및 전기전자 부품에의 적용 확대 등으로 그 수요가 지속적으로 증가하고 있습니다. 국내의 경우도 각 산업분야에서 글로벌 기술 동향에 편승하여 이를 벤치마킹하고 국산화 기술로 개발하여 수송기계 및 전기전자 등의 분야의 부품에 적용하는 등 알루미늄 부품의 중요성이 지속적으로 커지고 있습니다. 특히, 향후에는 전기차 시장의 폭발적 성장이 예상되고 이에 따른 2차전지 산업의 성장, 그리고 자동차 산업의 패러다임 변화에 따른 차량경량화의 요구가 증대되어 알루미늄 가공제품의 수요가 크게 증가할 것으로 예상됩니다.

라. 경쟁요인 및 회사의 경쟁우위 요소

일반적인 알루미늄 산업은 국내 100여개의 크고 작은 회사가 완전 경쟁시장 하에 산업을 영위하고 있으며, 이에 따라 알루미늄 산업으로의 진입이 용이하며, 경쟁요인으로는 품질 및 가격에 영향을 많이 받고 있습니다. 그러나 전자, 자동차 등 산업용 알루미늄 가공제품의 경우, 고객의 요구에 부합하는 합금소재의 개발 및 제품가공이 중요한 경쟁요인이라고 할 수 있습니다. 회사는 알루미늄 합금소재 개발부터 최종제품 가공까지 일괄 제조공정과 신소재 특허합금 및 합금 엔지니어링 능력을 보유하고 있으며, 이를 바탕으로 다양한 고객의 요구사항에 대응하여 항공, 방산 및 전기차 배터리 부품 등 고부가가치 제품을 공급하고 있습니다. 또한 베트남 생산거점의 해외진출을 통해 원가경쟁력을 확보하여 경쟁 우위에 있습니다.

다. 자원 조달상의 특성

국내 알루미늄 산업은 알루미늄 제련 및 알루미늄 순괴를 생산하는 Smelting 산업은 전무한 실정이며, 해외에서 1차 제련과정을 거쳐 해외에서 생산된 알루미늄 Ingot을 수입한 후 이를 용해, 주조하는 과정을 거쳐 가공산업의 원소재가 되는 제품을 생산하는 2차 소재산업부터 시작된다고 할 수 있습니다.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

1) 요약연결재무정보(K-IFRS적용)

(주1) 연결에 포함된 회사수는 지배회사를 제외하여 산정하였습니다.

2) 요약별도재무정보(K-IFRS적용)

2. 연결재무제표

2-1. 연결 재무상태표

2-2. 연결 포괄손익계산서

2-3. 연결 자본변동표

2-4. 연결 현금흐름표

3. 연결재무제표 주석

1. 일반 사항

기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 의한 지배기업인 주식회사 NICE홀딩스(이하 '지배기업')는 기업정보ㆍ금융정보ㆍ경제정보ㆍ소비자신용정보 등 종합신용정보 제공을 주요사업 내용으로 하여 1986년 9월 11일에 한국신용정보㈜로 설립되었습니다.

지배기업은 2010년 11월 5일에 투자사업부문과 신용조회사업부문을 분할하여 지배기업의 투자사업부문과 한국신용평가정보㈜의 투자사업부문을 합병하면서 상호를 주식회사 NICE홀딩스로 변경하고 투자사업부문 등을 영위하고 있습니다.

지배기업은 2012년 8월 1일 현재의 재무상태를 기준으로 물적분할을 통하여 지배기업의 투자부동산 및 일부 관계기업투자주식을 주요 자산으로 하는 나이스인프라 주식회사를 신설하였으며, '독점규제 및 공정거래에 관한 법률' 상 지주회사의 요건을 충족하여 8월 23일부터 지주회사로 전환되었으나 2018년 2월 2일부로 지주회사 자산총액 요건을 미충족하여 지주사의 적용이 제외되었습니다.

지배기업은 설립 후 수차례의 증자와 사업결합을 거쳐 당기말 현재 납입자본금은
18,941,150천원(보통주 37,128,442주)이며 2004년 2월 4일자로 한국거래소가 개설한 KRX유가증권시장에 상장하였습니다.

당기말 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

2. 재무제표 작성기준 및 회계정책

(1) 연결재무제표 작성기준

지배기업과 그 종속기업(이하 "연결실체")의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당기 연결재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

경영진은 연결재무제표를 승인하는 시점에 연결실체가 예측가능한 미래기간 동안 계속기업으로서 존속할 수 있는 충분한 자원을 보유한다는 합리적인 기대를 가지고 있습니다. 따라서 경영진은 계속기업을 전제로 연결재무제표를 작성하였습니다.

1) 당기에 새로 도입된 기준서 및 해석서와 그로 인한 회계정책의 변경내용은 다음과같습니다.

- 기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정 - 판매후리스에서 발생하는 리스부채

기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정사항은 판매자-리스이용자가 판매후리스 거래에서 생기는 리스부채 측정 시 판매자-리스이용자가 계속 보유하는 사용권에 대해서는 어떠한 차손익도 인식하지 않도록 요구사항을 명확히 하였습니다.

이 개정사항이 연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

- 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동ㆍ비유동 분류

기업회계기준서 제1001호의 개정사항은 부채의 유동ㆍ비유동 분류에 대한 다음의 요구사항을 명확히 합니다.

ㆍ 결제를 연기할 수 있는 권리의 의미
ㆍ 연기할 수 있는 권리가 보고기간 말 현재 존재해야 함
ㆍ 유동성 분류는 기업의 연기할 권리의 행사 가능성에 영향을 받지 않음
ㆍ 기업이 자신의 지분상품을 이전하여 부채를 결제할 수 있는 조건은 그 옵션을 지     분상품으로 분류하고 동 옵션을 복합금융상품의 자본 요소로서 부채와 분리하여      인식하는 경우라면, 유동·비유동 분류에 영향을 미치지 않음

또한, 기업이 차입약정으로 인해 발생한 부채를 비유동부채로 분류하고, 결제를 연기할 수 있는 기업의 권리가 보고기간 후 12개월 이내에 약정사항을 준수하는지 여부에따라 좌우되는 경우 이를 공시해야 합니다.

이 개정사항이 연결실체의 부채 분류에 미치는 영향은 없습니다.

- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 공급자금융약정

기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품: 공시'의 개정은 공급자금융약정의 특성을 명확히 하고 그러한 약정에 대한 추가 공시를 요구합니다. 이 개정사항의 공시 요구사항은 재무제표이용자가 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 및 유동성위험의 노출에 미치는 영향을 이해할 수 있도록 도움을 주기 위한 것입니다.

이 개정사항이 연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

2) 연결재무제표 발행승인일 현재 제정ㆍ공표되었으나, 아직 시행일이 도래하지 아니하였으며 연결실체가 조기 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과' 개정 - 교환가능성 결여

기업이 다른 통화와의 교환가능성을 평가하는 방법과 교환 가능성 결여 시 현물환율을 결정하는 방법을 명확히 하기 위해 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과'가 개정되었습니다. 또한 이 개정사항은 교환가능성이 결여된 통화가 기업의 재무성과,재무상태 및 현금흐름에 어떻게 영향을 미치는지 또는 영향을 미칠 것으로 예상되는지를 재무제표 이용자가 이해할 수 있는 정보를 공시하도록 요구합니다.

이 개정사항은 2025년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용됩니다. 조기적용이 허용되며 그 사실은 공시되어야 합니다. 이 개정사항을 적용할 때 연결실체는 비교정보를 재작성하지 않습니다.

이 개정사항은 연결실체의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상됩니다.

- 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 및 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 금융상품의 분류 및 측정
기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 및 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 금융상품의 분류 및 측정 개정사항은 다음을 포함합니다.

ㆍ결제일에 제거되는 금융부채와 전자지급시스템을 사용하여 결제되는 금융부채를     결제일 전에 제거하기 위한 회계정책 선택(특정 요건이 충족되는 경우)을 도입하는   것을 명확히 함
ㆍESG 및 유사한 특성이 있는 금융자산의 계약상 현금흐름을 평가하는 방법에 대한    추가적인 지침
ㆍ비소구 특성을 구성하는 것이 무엇인지와 계약상 연계된 금융상품의 특징이 무엇     인지를 명확히 함
ㆍ우발특성이 있는 금융상품에 대한 공시사항과 기타포괄손익-공정가치 측정 지분     상품에 대한 추가적인 공시 요구사항을 도입

이 개정사항은 2026년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용됩니다. 조기 적용이 허용되며, 금융자산의 분류 및 이와 관련된 공시사항에 대한 개정사항만을 조기 적용할 수 도 있습니다.

이 개정사항은 연결실체의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상됩니다.

- 한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11
기준서간 요구사항의 일관성을 제고하고, 불명확한 부분을 명확히 하여, 이해가능성을 개선하고자 한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11이 발표되었습니다.

ㆍ기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택': K-IFRS 최초 채     택 시 위험회피회계 적용
ㆍ기업회계기준서 제1107호 '금융상품: 공시': 제거 손익, 실무적용지침
ㆍ기업회계기준서 제1109호 '금융상품': 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정   의
ㆍ기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표': 사실상의 대리인 결정
ㆍ기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표': 원가법

이 개정사항은 2026년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용됩니다. 조기 적용이 허용되며 그 사실은 공시되어야 합니다. 이 개정사항은 연결실체의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상됩니다.

연결실체는 상기에 열거된 제ㆍ개정사항이 연결재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다.

(2) 연결기준

연결실체는 지배기업과 지배기업(또는 그 종속기업)이 지배하고 있는 다른 기업의 재무제표를 통합하여 연결재무제표를 작성하고 있습니다. 연결실체는 1) 피투자자에 대한 힘, 2) 피투자자에 대한 관여로 인한 변동이익에 대한 노출 또는 권리, 3) 투자자의 이익금액에 영향을 미치기 위하여 피투자자에 대하여 자신의 힘을 사용하는 능력이 3가지 요소를 모두 충족할 때 지배력이 존재한다고 판단하고 있습니다. 또한 상기지배력의 3가지 요소 중 하나 이상에 변화가 있음을 나타내는 사실과 상황이 존재하는 경우, 피투자자를 지배하는지 재평가 하고 있습니다.

연결실체가 피투자자 의결권의 과반수 미만을 보유하더라도, 피투자자의 관련활동을일방적으로 지시할 수 있는 실질적인 능력을 가지기에 충분한 의결권을 보유하고 있다면 피투자자에 대한 힘을 보유하고 있는 것으로 판단하고 있습니다. 연결실체가 보유하고 있는 의결권이 피투자자에 대한 힘을 부여하기에 충분한지 여부를 평가할 때 다음 사항을 포함하여 모든 관련 사실과 상황을 고려하고 있습니다.

ㆍ보유 의결권의 상대적 규모와 다른 의결권 보유자의 주식 분산 정도

ㆍ연결실체, 다른 의결권 보유자 또는 다른 당사자가 보유한 잠재적 의결권

ㆍ계약상 약정에서 발생하는 권리

ㆍ과거 주총에서의 의결양상을 포함하여, 결정이 이루어져야 하는 시점에 연결실체
   가 관련활동을 지시하는 현재의 능력을 가지고 있는지를 나타내는 다른 추가적인
   사실과 상황

종속기업의 연결은 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 날부터 시작되어지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실할 때 중지됩니다. 특히 당기 중 취득 또는 처분한 종속기업과 관련된 수익과 비용은 취득이 사실상 완료된 날부터 또는 처분이 사실상 완료된 날까지 연결포괄손익계산서에 포함됩니다. 당기순손익과 기타포괄손익의 각 구성요소를 지배기업의 소유주와 비지배지분에 귀속시키고 있으며, 비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도 총포괄손익은 지배기업의 소유주와 비지배지분에귀속시키고 있습니다.

연결실체를 구성하는 기업이 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래나 사건에 대하여 연결재무제표에서 채택한 회계정책과 다른 회계정책을 사용한 경우에는 그 재무제표를 적절히 수정하여 연결재무제표를 작성하고 있습니다.

연결실체 내의 거래, 이와 관련된 자산과 부채, 수익과 비용 등은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다.

종속기업의 비지배지분은 연결실체의 자본과 별도로 식별합니다. 취득일에 피취득자에 대한 비지배지분의 요소가 현재의 지분이며 청산시에 보유자에게 기업 순자산의 비례적 몫에 대하여 권리를 부여하고 있는 경우에는 이러한 비지배지분은 취득일에 1) 공정가치와 2) 피취득자의 식별가능한 순자산에 대하여 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫 중 하나의 방법으로 측정할 수 있습니다. 이러한 측정기준의 선택은 각 취득거래별로 이루어집니다. 그 밖의 모든 비지배지분 요소는 취득일의 공정가치로 측정합니다. 취득 후에 비지배지분의 장부금액은 최초 인식한 금액에 취득 이후 자본 변동에 대한 비지배지분의 비례지분을 반영한 금액입니다. 비지배지분이 부 (-)의 잔액이 되더라도 총포괄손익을 지배기업의 소유주와 비지배지분에 귀속시키고있습니다.

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 연결실체의 소유지분변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다. 연결실체의 지배지분과 비지배지분의 장부금액은 종속기업에 대한 상대적 지분변동을 반영하여 조정하고 있습니다. 비지배지분의 조정금액과 지급하거나 수취한 대가의 공정가치의 차이는 자본으로 직접 인식하고 지배기업의 소유주에게 귀속시키고 있습니다.

지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한 경우, (i) 수취한 대가 및 보유한 지분의 공정가치의 합계액과 (ii) 종속기업의 자산(영업권 포함)과 부채, 비지배지분의 장부금액의 차이금액을 처분손익으로 계상하고 있습니다. 종속기업과 관련하여 기타포괄손익으로 이전에 인식한 금액에 대하여 관련 자산이나 부채를 직접 처분한 경우의 회계처리(즉 적용되는 기준서에서 요구 또는 허용하는 바에 따라 당기손익으로 재분류하거나 이익잉여금으로 직접 대체)와 동일한 기준으로 회계처리하고 있습니다. 지배력을 상실한 날에 이전의 종속기업에 대한 투자자산의 공정가치는 기업회계기준서제1109호 '금융상품'에 따른 금융자산의 최초 인식시의 공정가치로 간주하거나 적절한 경우 관계기업 또는 공동기업에 대한 투자의 최초 인식시의 원가로 간주하고 있습니다.

(3) 사업결합

종속기업 및 사업의 취득은 취득법을 적용하여 회계처리하였습니다. 사업결합 이전대가는 피취득자에 대한 지배력을 대가로 이전하는 자산, 연결실체가 피취득자의 이전 소유주에 대하여 부담하는 부채 및 발행한 지분의 취득일의 공정가치의 합계로 산정하고 있습니다. 취득관련원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

취득일에 식별가능한 취득자산, 인수부채 및 우발부채는 다음을 제외하고는 취득일에 공정가치로 인식하고 있습니다.

ㆍ이연법인세자산이나 부채와 종업원급여약정과 관련된 자산이나 부채는 각각 기업
   회계기준서 제1012호  '법인세'와 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여'에 따라
   인식하고 측정하고 있습니다.

ㆍ연결실체가 피취득자의 주식기준보상을 자신의 주식기준보상으로 대체하면서 발
   생한 부채나 지분상품은 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'에 따라 측정하
   고 있습니다.

ㆍ기업회계기준서 제1105호 '매각예정비유동자산과 중단영업'에 따라 매각예정자산
   으로 분류된 비유동자산(또는 처분자산집단)은 기업회계기준서 제1105호에 따라
   측정하고 있습니다.

영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액, 연결실체가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 공정가치의 합계금액이 취득일 현재 식별가능한 취득 자산과 인수 부채의 공정가치순액을 초과하는 금액으로 측정하고 있습니다. 취득일에 식별가능한 취득 자산과 인수 부채의 공정가치순액이 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액, 연결실체가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 공정가치의 합계금액을 초과하는 금액이 재검토 후에도 존재하는 경우에, 그 초과금액은 즉시 염가매수차익으로 당기손익에 반영하고 있습니다.

사업결합으로 인한 연결실체의 이전대가에는 조건부 대가 약정으로 인한 자산과 부채를 포함하고 있으며 조건부 대가는 취득일의 공정가치로 측정하고 사업결합으로 인한 이전대가의 일부로 포함되어 있습니다. 취득일 이후 공정가치의 변동액은 측정기간 조정사항의 조건을 충족하는 경우 소급하여 조정하고 해당 영업권에서 조정하고 있습니다. 측정기간 조정사항이란 '측정기간'(취득일로부터 1년을 초과할 수 없음)동안 취득일 현재 존재하던 사실과 상황에 대한 추가적 정보를 획득하여 발생하는 조정사항을 말합니다.

측정기간 조정사항의 조건을 충족하지 않는 조건부 대가의 공정가치 변동액은 조건부 대가의 분류에 따라 회계처리하고 있습니다. 자본으로 분류된 조건부 대가는 이 보고일에 재측정하지 않고 결제되는 경우 자본으로 회계처리하고 있습니다. 그 밖의 조건부 대가는 이후 보고일에 공정가치로 재측정하고, 공정가치 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

단계적으로 이루어지는 사업결합에서 연결실체는 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분(공동영업 포함)을 취득일의 공정가치로 재측정하고 그 결과 차손익이 있다면 당기손익(또는 적절한 경우 기타포괄손익)으로 인식하고 있습니다. 취득일 이전에피취득자에 대한 지분의 가치변동을 기타포괄손익으로 인식한 금액은 이전에 보유한지분을 직접 처분하였다면 적용할 기준과 동일하게 인식하고 있습니다.

사업결합에 대한 최초 회계처리가 사업결합이 발생한 보고기간 말까지 완료되지 못한다면, 연결실체는 회계처리가 완료되지 못한 항목의 잠정 금액을 연결재무제표에 보고하고 있습니다. 측정기간(위 참고) 동안에 취득일 현재 존재하던 사실과 상황에 대하여 새롭게 입수한 정보가 있는 경우 연결실체는 취득일에 이미 알았더라면 취득일에 인식된 금액의 측정에 영향을 주었을 그 정보를 반영하기 위하여 취득일에 인식한 잠정금액을 소급하여 조정하거나 추가적인 자산과 부채를 인식하고 있습니다.

(4) 관계기업과 공동기업에 대한 투자

관계기업이란 연결실체가 유의적인 영향력을 보유하며, 종속기업이나 공동기업이 아닌 기업을 말합니다. 유의적인 영향력이란 피투자회사의 재무정책과 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 능력으로 그러한 정책에 대한 지배력이나 공동지배력은 아닌 것을 말합니다.

공동기업은 약정의 공동지배력을 보유하는 당사자들이 그 약정의 순자산에 대한 권리를 보유하는 공동약정을 말하며, 공동지배력은 약정의 지배력에 대한 계약상 합의된 공유로서, 관련활동에 대한 결정에 지배력을 공유하는 당사자들 전체의 동의가 요구될 때에만 존재합니다.

관계기업이나 공동기업에 대한 투자가 기업회계기준서 제1105호 '매각예정비유동자산과 중단영업'에 의하여 매각예정자산으로 분류되는 경우를 제외하고는 관계기업과공동기업의 당기순손익, 자산과 부채는 지분법을 적용하여 연결재무제표에 포함됩니다. 지분법을 적용함에 있어 관계기업과 공동기업투자는 취득원가에서 지분 취득 후 발생한 관계기업과 공동기업의 순자산에 대한 지분변동액을 조정하고, 각 관계기업과 공동기업투자에 대한 손상차손을 차감한 금액으로 연결재무상태표에 표시하였습니다. 관계기업과 공동기업에 대한 연결실체의 지분(실질적으로 관계기업과 공동기업에 대한 연결실체의 순투자의 일부분을 구성하는 장기투자항목을 포함)을 초과하는 관계기업과 공동기업의 손실은 연결실체가 법적의무 또는 의제의무를 지니고 있거나 관계기업과 공동기업을 대신하여 지급하여야 하는 경우에만 인식합니다.

관계기업이나 공동기업에 대한 투자는 피투자자가 관계기업 또는 공동기업이 되는 시점부터 지분법을 적용하여 회계처리 합니다. 취득일 현재 관계기업과 공동기업의 식별가능한 자산, 부채 그리고 우발부채의 공정가치순액 중 연결실체의 지분을 초과하는 매수원가는 영업권으로 인식하며, 영업권은 투자자산의 장부금액에 포함됩니다.매수원가를 초과하는 식별가능한 자산, 부채 그리고 우발부채의 순공정가치에 대한연결실체의 지분해당액이 재검토 후에도 존재하는 경우에는 당기손익으로 인식됩니다.

연결실체의 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자가 손상되었다는 객관적인 증거가 있으면, 연결실체의 순투자와 관련하여 손상차손을 인식할 필요가 있는지를 판단하기 위하여 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'의 요구사항을 적용합니다. 손상징후가 있는 경우, 관계기업과 공동기업투자의 전체 장부금액(영업권 포함)을 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'에 따라 회수가능액(순공정가치와 사용가치 중 큰 금액)과 비교하여 손상검사를 하고 있습니다. 인식된 손상차손은 관계기업과 공동기업투자의장부금액의 일부를 구성하는 어떠한 자산(영업권 포함)에도 배분하지 않습니다. 그리고 손상차손의 환입은 기업회계기준서 제1036호에 따라 이러한 투자자산의 회수가능액이 후속적으로 증가하는 만큼 인식하고 있습니다.

연결실체는 관계기업이나 공동기업의 정의를 충족하지 못하게 된 시점부터 지분법의사용을 중단합니다. 관계기업과 공동기업에 대한 유의적인 영향력을 상실한 이후에도 기존의 관계기업과 공동기업에 대한 투자자산 중 일부를 계속 보유하고 있다면, 유의적인 영향력을 상실한 시점의 당해 투자자산의 공정가치를 기업회계기준서     제1109호에 따른 금융자산의 최초 인식시의 공정가치로 간주합니다. 이 때 보유하는투자자산의 장부금액과 공정가치의 차이는 관계기업(또는 공동기업)처분손익에 포함하여 당기손익으로 인식합니다. 또한 투자자는 관계기업과 공동기업이 관련 자산이나 부채를 직접 처분한 경우의 회계처리와 동일한 기준으로 그 관계기업 및 공동기업과 관련하여 기타포괄손익으로 인식한 모든 금액에 대하여 회계처리합니다. 그러므로 관계기업이 이전에 기타포괄손익으로 인식한 손익을 관련 자산이나 부채의 처분으로 당기손익으로 재분류하게 되는 경우, 연결실체는 관계기업과 공동기업에 대한 유의적인 영향력을 상실한 때에 손익을 자본에서 당기손익으로 재분류(재분류 조정)합니다.

그리고 관계기업이나 공동기업에 대한 소유지분이 감소하지만 지분법을 계속 적용하는 경우에는 이전에 기타포괄손익으로 인식했던 손익이 관련 자산이나 부채의 처분에 따라 당기손익으로 재분류되는 경우라면, 그 손익 중 소유지분의 감소와 관련된 비례적 부분을 당기손익으로 재분류합니다. 또한 관계기업이나 공동기업에 대한 투자의 일부가 매각예정분류 기준을 충족하는 경우 기업회계기준서 제1105호를 적용하고 있습니다.

관계기업투자가 공동기업투자가 되거나 반대로 공동기업투자가 관계기업투자로 되는 경우, 연결실체는 지분법을 계속 적용하며 잔여 보유지분을 재측정하지 않습니다.

연결실체가 관계기업이나 공동기업과 거래를 하는 경우, 관계기업과 공동기업의 거래에서 발생한 손익은 연결실체와 관련이 없는 관계기업과 공동기업에 대한 지분에 해당하는 부분만을 연결실체의 연결재무제표에 인식하고 있습니다.

연결실체는 지분법을 적용하지 않고 순투자의 일부를 구성하는 관계기업과 공동기업에 대한 장기투자지분에 손상요구사항을 포함한 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'을 적용합니다. 또한 장기투자지분에 기업회계기준서 제1109호를 적용할 때, 연결실체는 기업회계기준서 제1028호에서 요구되는 장부금액에 대한 조정사항들을 고려하지 않습니다. 그러한 조정사항의 예로 기업회계기준서 제1028호에 따른 손상평가 또는 피투자자의 손실배분으로 인한 장기투자지분의 장부금액 조정사항을 들 수 있습니다.

(5) 공동영업에 대한 투자
 

공동영업은 약정의 공동지배력을 보유하는 당사자들이 그 약정의 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하는 공동약정으로, 공동지배력은 약정의 지배력에 대한 계약상 합의된 공유로서, 관련활동에 대한 결정에 지배력을 공유하는 당사자들 전체의 동의가 요구될 때에만 존재합니다.

연결실체가 공동영업 하에서 활동을 수행하는 경우, 연결실체는 공동영업자로서 공동영업에 대한 자신의 지분과 관련하여 다음을 인식합니다.

ㆍ자신의 자산. 공동으로 보유하는 자산 중 자신의 몫을 포함

ㆍ자신의 부채. 공동으로 발생한 부채 중 자신의 몫을 포함

ㆍ공동영업에서 발생한 산출물 중 자신의 몫의 판매 수익

ㆍ공동영업의 산출물 판매 수익 중 자신의 몫

ㆍ자신의 비용. 공동으로 발생한 비용 중 자신의 몫을 포함

연결실체는 공동영업에 대한 자신의 지분에 해당하는 자산, 부채, 수익 및 비용을 특정 자산, 부채, 수익 및 비용에 적용하는 기준서에 따라 회계처리하고 있습니다.

공동영업자인 연결실체가 공동영업에 자산을 판매하거나 출자하는 것과 같은 거래를하는 경우, 그것은 공동영업의 다른 당사자와의 거래를 수행하는 것으로 간주되어, 연결실체는 거래의 결과인 손익을 다른 당사자들의 지분 한도까지만 인식하고 있습니다.