반 기 보 고 서

                                   (제 25 기)

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사_서명날인-2023.08

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 현황(요약)

(1) 연결대상회사의 변동내용

나.  회사의 법적ㆍ상업적 명칭

당사의 명칭은 교촌에프앤비 주식회사라고 표기합니다. 영문으로는 Kyochon Food&Beverage Co., Ltd.(Kyochon F&B Co., Ltd.)로 표기합니다.

다.  설립일자

당사는 1999년 11월 12일에 설립되었습니다.

라. 본점의 주소, 전화번호 및 홈페이지 주소

마. 중소기업 등 해당 여부

바. 주요사업의 내용

당사는 교촌치킨 브랜드를 통한 치킨 프랜차이즈 사업을 영위하고 있습니다. 당사는 가맹본부로서 가맹점 경영에 필요한 사업 개념을 설계하고 이를 구체화한 매뉴얼 교부 및 교육, 슈퍼바이저 파견 등 가맹점 영업활동 전반에 대한 지도 관리를 실시합니다. 또한 치킨 조리를 위한 원자재(계육)와 부자재(소스, 치킨무, 패키지 등)를 가맹점에 제공하고 있습니다. 또한 당사의 글로벌 사업은 미국과 중국에 직영 매장을 운영 중에 있으며, 동남아시아, 중동, 북미 등에는 마스터 프랜차이즈(MF) 형태로 진출하고 있습니다.
한편, 당사는 신성장 동력의 일환으로 주력사업(치킨 프랜차이즈)과의 연계성 및 브랜드력을 기반으로 커머스사업 및 수제맥주사업 등 신사업을 전개해 나가고 있습니다. 가공식품 및 일부 가공소스는 외주생산 및 자회사를 통해 직접 생산하고, 온라인, 오프라인 등 다양한 판매채널을 통해 유통, 판매를 하고 있습니다.
기타 자세한 사항은「II. 사업의 내용」을 참조하시기 바랍니다.


사. 신용평가에 관한 사항

당사는 신규 매출처 확보(대형 유통업체 대상 자사 제품 판매)를 하고자 하기 외부기관으로부터 신용평가를 진행한 바 있습니다. 그 외 금융기관 자체 신용평가 시 AA 등급을 받은 바 있으며, 그 외 별도의 정기 신용평가는 받지 않았습니다.

해당 신용등급은 총 AAA부터 D등급까지 총 11단계로 구분되어 있습니다.

아. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

2. 회사의 연혁

회사의 연혁은 기업공시서식 작성기준에 따라 반기보고서에 기재하지 않습니다.(사업보고서에 기재 예정)

3. 자본금 변동사항

자본금 변동사항은 기업공시서식 작성기준에 따라 반기보고서에 기재하지 않습니다.(사업보고서에 기재 예정)

4. 주식의 총수 등

주식의 총수 현황

※ 2009년 5월 7일 8,788주의 주식소각 및 2015년 8월 3일 발생한 인적분할에 따른  6,035주 감소에 대한 현재 주식수 기준입니다.

5. 정관에 관한 사항

당사는 2023년 3월 30일에 개최한 제24기 정기주주총회에서 정관이 최신 개정되었으며, 공시대상기간(2021년~2023년 반기) 중 정관 변경 이력은 다음과 같습니다.

가. 정관 변경 이력

나. 사업목적 현황

다. 사업목적 변경 내용

라. 변경 사유

(1) 변경 취지 및 목적 및 필요성

당사는 2021년 6월 4일에 개최한 임시주주총회에서 신사업인 수제맥주 사업과 커머스 사업 진출을 위해 관련 목적사항을 수정 및 추가 하였습니다.

(2) 사업목적 변경 제안 주체

2021년 6월 4일 임시주주총회 안건 중 사업목적 변경을 위한 제1호 의안 '정관 일부 개정의 건'은 2021년 4월 22일 임시주주총회 소집 및 회의목적 사항 결정을 위한 이사회에서 제안되었습니다.

(3) 해당 사업목적 변경이 회사의 주된 사업에 미치는 영향 등

해당 사업목적 변경은 당사의 사업다각화 및 신사업 진출 모색을 위한 것으로 주된 사업에 미치는 영향은 미미할 것으로 판단됩니다.

마. 해당 사업의 내용과 전망 등

(정관상 사업목적 추가 현황표)

[수제맥주]

(1) 사업 분야 및 진출 목적

2002년 한일 월드컵 치맥 열풍부터 스포츠 경기가 있는 날엔 치킨과 맥주를 함께 즐겨왔고 이제는 글로벌 K-Food로서 '치맥'이라는 신조어가 등장하기도 하였습니다. 또한 최근에는 새로운 맛을 추구하며 이색 콜라보 제품을 선호하는 미각 노마드(nomad)와 같은 소비 트렌드도 존재합니다. 이에 당사는 맥주를 통한 브랜드 차별화를 통해 교촌치킨과 어울리는 수제맥주를 개발하여 새로운 맛을 추구하는 소비자에게 차별화된 메뉴를 제공하고자 합니다.

(2) 시장의 주요 특성ㆍ규모 및 성장성

수제맥주는 최근 홈술, 집맥 등의 주류 트렌드 변화로 차별적인 맛과 특별한 경험을 원하는 소비자 니즈 증가와 주세법 개정에 따른 출고가 인하 등 제도 개선 영향으로 지속적인 성장세를 보이고 있습니다. 한국수제맥주협회에 따르면 국내 수제맥주 시장규모는 2016년 311억원에서 2020년 1,180억원으로 성장하였고, 2023년에는 3,700억원까지 성장할 것으로 전망하고 있습니다.

(3) 신규사업과 관련된 투자 및 예상 자금소요액, 투자자금 조달원천, 예상투자회수기간 등

당사는 2021년 6월 29일 수제맥주 사업과 관련된 유.무형자산(지적재산권 포함)을 약 11,350백만원에 취득하였습니다. 해당 투자는 타법인의 기존 생산시설에 대한 자산양수로서 향후 지속적 생산 및 영업활동을 통해 수익을 창출해 나갈 계획입니다. 그 외 사항은 영업비밀 사항으로 공시기준에 따라 기재를 생략 합니다.

(4) 사업 추진현황

당사의 수제맥주 사업은 신사업개발본부 내 사업개발부문에서 전반적인 마케팅 및 판매관리를 하고 있으며, 강원도 고성에 위치한 수제맥주 공장에서 수제맥주를 개발, 제조, 생산하고 있습니다. 현재까지 개발된 6종의 수제맥주는 전국 교촌치킨 가맹점 및 편의점, 마트 등의 유통채널을 통해 판매하고 있으며, 치킨 메뉴와의 어울림과 소비자 트렌드에 적합한 다양한 수제맥주들을 지속적으로 개발해 나가고 있습니다.

(5) 기존 사업과의 연관성

맥주는 치킨과 가장 어울리는 조합으로 교촌치킨 가맹점 주류 판매 비중의 약 80% 수준을 차지하고 있습니다. 당사는 기존 치킨 프랜차이즈 사업인 교촌치킨 가맹점에서 다양한 수제맥주를 도입, 판매하면서 가맹점의 질적인 성장 및 맥주를 활용한 브랜드 차별화를 도모해나가고 있습니다.

(6) 주요 위험

수제맥주사업이 속한 주류 산업은 소주, 맥주, 위스키 외, 수입맥주, 수제맥주, 와인, 증류식 소주 등 다양한 주류가 시장에 진입하며 소비자 선택의 폭이 넓어지고 업체간 경쟁이 심화되고 있는 상황입니다. 또한 국가 조세정책 및 국내 경기변동에 직간접적으로 영향을 받는 산업적 위험이 있을 수 있습니다.

(7) 향후 추진계획

당사는 현재 다양한 수제맥주 개발을 통해 가맹점 채널 뿐만 아니라 편의점, 대형마트 등 판매 채널을 지속적으로 확장해 나가고 있으며, 글로벌 매장을 통한 수출도 점진적으로 확대할 계획입니다. 다만, 향후 추진 과정에서 변동될 가능성은 있습니다.

[커머스 사업]

(1) 사업 분야 및 진출 목적

당사는 변화하는 시장 패러다임에 대응하고 신성장 동력 발굴의 일환으로 주력사업(치킨 프랜차이즈)과의 연계성 및 브랜드력을 기반으로 커머스 사업 영역으로의 사업 확대와 온/오프라인 시장으로의 판매채널을 확대해 나가고자 합니다.

(2) 시장의 주요 특성ㆍ규모 및 성장성

2020년대에 접어들면서 1인 가구 및 노령인구 증가와 같은 사회구조 변화, 경기 침체, 물가 상승 등의 경제적 요인, 미세먼지 증가와 COIVD-19 팬데믹 등의 환경적 요인 그리고 IT 기기 및 생태계 발전으로 온라인/모바일 채널로 소비 주도권이 이동해오고 있습니다.
한편, 농림축산식품부, 한국농촌경제연구원 자료에 따르면, 국내 HMR 시장규모는 2013년 1조 6천억원에서 2018년 약 3조 2천억원, 2022년에는 약 5조 4천억까지 성장하였으며, 2025년에는 7조 수준까지 성장할 것으로 추정하고 있습니다. 또한, 한국농수산식품유통공사에 따르면 국내 소스 시장 규모는 2019년 약 1조 3,700억원에서 2024년까지 1조 4,355억원으로 확대될 수 있다고 전망하였습니다. 집에서 직접 요리하거나 외식 경험을 하고자 하는 소비자 니즈가 증가하고 있으며, 경쟁력 있는 핵심 기술력을 보유한 제조 파트너사의 중요성 역시 증가하고 있습니다.

이처럼 사회/경제/환경/기술의 변화는 식품유통업계의 패러다임 변화 요인으로 작용하였습니다. 이제는 단순히 일시적인 소비 패턴 변화를 따라가는 것이 아니라 장기적 관점에서 신성장 동력의 일환으로 주요 업체들이 해당 시장에 전략적으로 진출하고 있습니다.

(3) 신규사업과 관련된 투자 및 예상 자금소요액, 투자자금 조달원천, 예상투자회수기간 등

커머스 사업은 외부 OEM 등을 통해 제품을 생산하거나 당사의 기존 생산시설(자회사 소스공장 등)을 활용하는 등 사업 추진 관련하여 중요한 투자는 현재까지 해당사항이 없습니다. 그 외 사항은 영업비밀 사항으로 공시기준에 따라 기재를 생략 합니다.

(4) 사업 추진현황

당사는 2018년 유통사업부문을 신설하여 가정간편식(HMR, Home Meal Replacement) 등 가공식품 개발 및 라인업 구성을 위한 초석을 다졌으며, 2019년 3월부터 온라인 채널을 통해 교촌 닭갈비 볶음밥 2종을 출시하였습니다. 또한, 2020년 7월부터 닭가슴살 가공품을 판매하는 온라인 쇼핑몰과 제휴하여 자사 HMR 제품 라인업을 구축하였습니다. 2023년에는 글로벌 종합식품외식라이프스타일기업으로의 체계적 전개를 위해 커머스 사업으로 조직을 고도화 하고, 연구개발조직을 통해 신규 상품개발을추진해나가고 있습니다. 또한 'Flaverse'라는 커머스 브랜드를 구축하면서 상품기획, 마케팅 및 유통판매 전문화 등 신규 수익 창출을 위한 관련 인프라를 구축해나가고 있습니다.

(5) 기존 사업과의 연관성

커머스사업의 대표 카테고리인 HMR 시장은 닭고기를 활용한 비중이 높습니다. 당사는 닭고기와 관련된 것은 원료나 브랜드/마케팅 측면 등에서 강점을 가지고 있습니다. 따라서 원자재 수급 뿐만 아니라 당사가 생산하는 소스 등을 활용해서 커머스 시장에 온/오프라인으로 다양하게 전개해 나가고 있습니다.

(6) 주요 위험

커머스사업은 경쟁이 치열한 분야입니다. 다양한 브랜드와 업체들이 HMR 등 다양한 제품을 출시하고 경쟁하고 있으며, 시장은 포화 상태에 도달할 수 있습니다. 경쟁사들의 제품과 가격 경쟁으로 인해 수익성이 감소할 수 있습니다. 또한 소비자들의 맛과 선호도, 건강과 웰빙에 대한 요구가 빠르게 변화하여 이러한 변화에 능동적으로 대응하지 못할 경우 시장 점유율을 잃을 수 있습니다.

(7) 향후 추진계획

당사는 기존 HMR 외에도 RMR, 스낵류, 수입식품 등 다양한 라인업을 확대해 나갈 계획이며, 다양한 온/오프라인 채널 확장을 통해 국/내외로 효율적 유통망을 구축해 나가고, 독자 플랫폼 개발을 통해 소비자의 구매 주문 편의성 향상을 도모해 나갈 계획입니다. 또한 자체 제조 인프라와 시그니처 소스 개발 노하우를 기반으로 차별화된 범용소스 출시 등 가공 소스 사업 영역도 확대해 나가고 있습니다. 다만, 향후 추진 과정에서 변동될 가능성은 있습니다.

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

당사의 사업은 크게 국내 프랜차이즈 사업, 글로벌 사업, 커머스/신사업으로 구분할 수 있으며, 국내 프랜차이즈 및 글로벌 사업부문은 당사의 치킨 브랜드인 '교촌치킨'의 국내 및 해외 프랜차이즈 업무를 각각 담당합니다. 또한, 당사는 커머스/신사업부문을 통해 HMR, 소스 등 식품가공 및 유통 시장 확장, 그리고 수제맥주 등 신사업 진출을 도모하고 있습니다.

국내 프랜차이즈 사업은 치킨 완제품을 위한 육계, 소스, 전용유, 치킨무 등의 원부자재를 외부업체를 통해 제공받아 이를 가맹점사업자에게 판매하는 유통전문판매업을 영위하고 있습니다. 따라서 브랜드 제품의 조리 및 판매는 가맹점사업자가 담당하고 있어, 일부 직영점을 제외하고는 치킨 완제품의 생산과 관련한 자체 생산시설을 보유하고 있지 않습니다. 단, 당사의 자회사는 가공소스 및 치킨무 생산이 가능한 제조 설비를 보유하고 있으며, 가맹사업자에게 유통 판매하는 원재료 중 소스류와 치킨무는 직접 자회사를 통해 생산하고 있습니다.

당사의 글로벌 사업은 미국과 중국에 직영 매장을 운영 중에 있으며, 말레이시아,인도네시아, 태국, 중동 등에는 마스터 프랜차이즈(MF) 형태로 진출해 있는 상황입니다. 해외 직영 사업의 경우, 해당 국가의 법인에서 발생한 손익은 당사의 연결재무제표에 반영되고 있으며, 마스터프랜차이즈는 특정 국가 또는 지역에 대한 마스터프랜차이지의 당사 상표 사용 및 해당 지역 독점사업권 부여에 따른 마스터프랜차이즈피(MF Fee), 운영 중인 점포 매출에 대한 일정 비율의 로열티(Royalty), 소스 등의 부자재 수출 등으로 이루어져 있습니다.

또한, 당사는 신성장 동력의 일환으로 주력사업(치킨 프랜차이즈)과의 연계성 및 브랜드력을 기반으로 커머스사업 및 수제맥주사업 등 신사업을 전개해 나가고 있습니다. 가공식품 및 일부 가공소스는 외주생산 및 자회사를 통해 직접 생산하고, 온라인, 오프라인 등 다양한 판매채널을 통해 유통, 판매를 하고 있습니다.

당사가 경쟁이 치열한 프랜차이즈 산업 내에서 꾸준히 성장을 지속할 수 있었던 주요원동력은 지속적인 가맹점수익개선, QSC 관리, 안정적 물류시스템 구축 및 채널별 고객 접근성 개선 전략 등에 기인합니다. 이를 통해 당사는 COVID-19, 최저임금인상 등 내, 외부의 부정적 요인에도 불구하고 지속적인 매출 성장을 이뤄오고 있으며, 이러한 지속 성장 구조 확립을 바탕으로 시장 내 독보적인 점유율 확보, 상생경영, 해외사업 본격 확대, 새로운 성장 동력 확보 등 새로운 도약을 준비하고 있습니다.

2. 주요 제품 및 서비스

당사는 치킨프랜차이즈 가맹본부로서 직접 치킨 완제품을 생산하여 판매하는 대신 육계, 소스, 전용유, 치킨무 등의 원부자재를 외부업체로부터 제공받아 이를 가맹점사업자에게 판매하는 유통전문판매업을 영위하고 있습니다. (단, 일부 국내 직영점 및 해외법인 직영 매장은 직접 치킨 완제품을 조리, 판매하고 있습니다.)
또한 가공식품 및 일부 가공소스는 외주생산 및 자회사를 통해 직접 생산하고, 온라인, 오프라인 등 다양한 판매채널을 통해 유통, 판매를 하고 있습니다.
수제맥주는 당사가 인수한 수제맥주 공장에서 원재료를 직접 매입하여 완제품을 생산, 가맹점 사업자 등에게 판매하고 있습니다.

가. 주요 제품 설명

[치킨메뉴]
당사는 한국 전통 재료 기반의 소스'맛’과 '21조각' 컷팅으로 친숙하고 먹기 편한, 맛있는 치킨을 만들고자 노력하고 있습니다. 이러한 노력으로 당사는 국내산 마늘을 갈아넣은 교촌만의 차별화된 간장소스가 어우러진 교촌시리즈, 국내산 청양 홍고추를 착즙하여 만든 레드 소스가 어우러진 레드시리즈, 국내산 아카시아 꿀이 첨가된 허니 소스가 어우러진 허니시리즈를 출시했습니다. 2020년 11월에는 슈퍼푸드로 바삭함을 살린 리얼 후라이드를 출시했으며, 2022년 7월에는 블랙시크릿 시리즈를 출시하며 차별화된 치킨 메뉴 경쟁력을 견고히 하고 있습니다.

구 분	내 용		구 분	내 용
교촌 시리즈	교촌시리즈		레드 시리즈	레드시리즈
	출시일	1991.03		출시일	2004.07
	특징	교촌만의 차별화된 마늘과 간장소스의 풍부한 맛이 어우러진 메뉴		특징	국내산 청양 홍고추로 만든 매콤한 맛이 매력적인 메뉴
허니 시리즈	허니시리즈		후라이드 시리즈	후라이드시리즈
	출시일	2010.04		출시일	2020.11
	특징	달콤한 허니소스와 치킨이 만나 바삭한 맛이 일품인 메뉴		특징	오트밀, 퀴오아, 아마란스 등 수퍼푸드로 바삭함을 살린 메뉴
블랙 시리즈	블랙시리즈		믹스시리즈	믹스시리즈
	출시일	2022.07		출시일	-
	특징	다섯 가지 맛과 향을 내는 오향에 맛 간장과 흑임자, 청양고추를 더한 깊은 풍미의 메뉴		특징	교촌, 레드, 허니, 블랙 시리즈 메뉴들을 기호에 맞게 즐길 수 있는 메뉴

[수제맥주]

당사의 수제맥주는 강원도 청정지역 태백산맥 지하 200미터 화강암반수와 풍부하고 다양한 원료로 양조되는 프리미엄 수제맥주입니다. 한국 명산의 이미지를 제품마다 독특한 맛과 향으로 재해석한 골든에일과 IPA, 독일 전통 제조기법을 통해 제조된 라거 맥주 등을 출시하고 있으며, 당사의 다양한 메뉴들과 잘 어울릴 수 있는 수제맥주들을 지속 개발해 나가고 있습니다.

구 분	내 용		구 분	내 용
금강산 골든에일	금강산골든에일		백두산 IPA	백두산ipa
	출시일	2021.7		출시일	2021.7
	특징	풍미 가득한 황금빛 에일 맥주로 달콤한 향과 청량한 쓴맛이 완벽한 밸런스를 이루고 있으며, 은은한 꽃향기와 시트러스 향이 특징		특징	강렬한 첫 맛에 시트러스와 열대 과일의 폭발적인 향이 진하게 퍼지면서, 홉 고유의 씁쓸함이 어우러져 진한 여운을 남기는 맥주
1991 라거	1991라거		1991 벨지안 위트에일	1991벨지안위트에일
	출시일	2022.9		출시일	2022.9
	특징	독일 전통 제조기법을 통해 제조된 독일 대표 라거 맥주인 저먼 헬레스를 기본으로, 은은한 호프향과 부드럽고 깔끔한 목넘김을 강조한 교촌만의 라거 맥주		특징	오렌지껍질을 사용해 은은한 오렌지의 향긋함과 고수씨의 스파이시함을 조합하여, 보리맥아와 밀맥아를 함께 사용해 부드러운 음용감으로 에일맥주 입문자들도 편하게 즐길 수 있는 맥주
문베어 소빈블랑 IPA	문베어소빈블랑ipa		문베어 모스카토 스위트에일	문베어모스카토스위트에일
	출시일	2023.7		출시일	2023.7
	특징	화이트 와인의 산뜻함과 우아함을 닮은 새로운 프리미엄 IPA		특징	청포도와 꿀의 향을 듬뿍 담은 저도수 스위트 스파클링 와인 맥주

나. 주요 제품 매출

※ 연결 재무제표 기준입니다.

3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원재료 현황

당사의 주요 원재료로 국내 프랜차이즈 사업부문은 가맹점사업자의 치킨 완제품 판매를 위한 주요 원자재(절단육, 부분육 등)를 외부업체를 통해 직접 조달하여 가맹점사업자에게 유통 판매하고 있습니다. 소스류, 치킨무, 전용유, 패키지 등의 부자재는 당사가 외부업체를 통해 제공받거나, 당사의 자회사가 생산시설을 통해 제조하여 당사를 통해 가맹점 사업자에게 유통 판매하고 있습니다. 글로벌사업 및 커머스사업부문 또한 외부업체 및 당사의 자회사를 통해 상품 등을 공급받고 있습니다. 수제맥주는 수제맥주 공장에서 원재료를 직접 매입하여 생산, 판매하고 있습니다.

※ 별도 재무제표 기준입니다.

나. 주요 원재료 가격 변동 추이

국내 프랜차이즈의 주요 원재료인 생닭은 육계협회 생계시세(대)기준으로 전년 동반기 대비 약 14.7%(누적 평균단가 기준) 상승하였습니다. 당사는 생닭 구입 도계비용, 해체가공비, 운반비, 생산수율(로스율)에 따른 비용 등을 감안하여 매입가격을 책정하고 있습니다. 또한 부자재의 경우 연중 시장 환경에 따라 고정가격으로 매입하고 있습니다.

다. 생산능력, 생산실적, 가동률

당사의 자회사는 가공소스, 치킨무 등 생산이 가능한 제조 설비를 보유하고 있으며, 자회사 생산을 통해 가맹사업자에게 유통 판매하고 있습니다.

(생산능력)

각 생산시설의 생산능력은 주요 품목별로 '일 최대 작업시간 × 월 최대 근무일수 × 시간당 생산량'을 통해 산출하였습니다.

(생산실적)

2023년(제25기) 반기 (주)비에이치앤바이오 소스류 생산실적은 2,392톤이며 충북 진천에서 생산하고 있습니다. (주)케이엔피푸드의 각무 생산실적은 19,181,940개이며 경북 경산에서 생산하고 있습니다. (주)계림물산의 원자재 생산실적은 144만개이며 경북 경산에서 생산하고 있습니다.

※ (주)비에이치앤바이오의 칠리소스는 당기 중 생산 중단하였습니다.


(가동률)

각 생산시설의 2023년(제25기) 반기 가동률은 주요 품목별 생산능력 대비 생산실적으로 산출하였으며, (주)비에이치앤바이오 25.0%, (주)케이앤피푸드 54.2%, (주)계림물산 40.3%입니다.

※ 가동률은 주요 품목별 기준으로 산출하였습니다.
※ (주)비에이치앤바이오의 칠리소스는 당기 중 생산 중단하였습니다.


라. 생산설비 및 투자 현황 등

(생산과 영업에 중요한 시설 및 설비 등)

당사는 충북 진천에 소스공장, 경북 경산에 치킨 무 공장 등 주요 생산시설에서 주요 제품의 제조 등 사업 활동을 수행하고 있습니다.

[주요 생산시설 현황]

당사의 생산시설 및 설비는 토지, 건물 및 구축물. 기계장치 등이 있으며, 주요 공장별 현황은 아래와 같습니다.

(가) (주)비에이치앤바이오

(나) (주)케이앤피푸드

(다) (주)계림물산

(시설투자 현황)

4. 매출 및 수주상황

가. 매출실적

※ 연결 재무제표 기준입니다.


나. 판매경로 등

당사의 국내 프랜차이즈 사업은 직영점을 제외하고, 전국에 위치한 가맹지역본부에 주 상품(원자재, 부자재)을 납품하고, 각 가맹지역본부가 관할 가맹점사업자에게 최종적으로 납품하는 판매 경로를 가지고 있습니다. 또한 당사의 고유 상품(원자재, 부자재) 매출은 가맹지역본부로부터 발생하며, 전액 현금 결제 방식으로 지체없이 판매 대금이 입금되고 있습니다. 한편, 커머스사업의 가공식품 및 일부 가공소스는 외주생산 및 자회사를 통해 직접 생산하고, 온라인, 오프라인 등 다양한 판매채널을 통해 유통, 판매를 하고 있습니다.

(1) 국내

(2) 해외

다. 판매전략

당사의 판매전략은 크게 영업전략과 마케팅전략으로 구분할 수 있습니다.

먼저 영업전략으로서 당사는 입점 가능한 상권을 분석하여 가맹점의 신규 개설뿐만아니라 기존 배달 중심 가맹점에서 홀배달 겸용 매장으로의 확대 이전을 통한 점포당매출 증대, 지속적인 신메뉴 개발, 전국단위 광고 판촉 활동을 통해 판매 확대를 지속하고 있습니다.

또한, 가맹점의 품질관리, 서비스관리, 위생관리를 집중적으로 진행하여 고객 만족을실현하고 있습니다. 이러한 가맹점 운영/관리/지도를 위해 본사 지역담당팀 및 권역별 가맹지역본부가 운영되고 있습니다.

한편, 당사는 신규 아이템 발굴 및 브랜드 경쟁력 강화를 위한 충성고객을 확보를 통한 주력사업인 교촌치킨의 장기성장과 브랜드 영속성을 위해 내외부 환경분석을 통해 다음과 같은 마케팅 전략을 펼치고 있습니다.

라. 수주에 관한 사항

당사는 수주산업을 영위하지 않아 2023년 6월 30일 현재 해당사항이 없습니다.

5. 위험관리 및 파생거래

당사가 노출된 주요 시장 위험에는 외환위험, 금리위험 등이 있으며, 이러한 내용은 동 공시서류의 III. 재무에 관한 사항 3. 연결재무제표 주석「재무위험관리」에 상세하게 기재되어 있으므로 해당 부분을 참조하여 주시기 바랍니다.

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 경영상의 주요 계약

※ 상기 판교신사옥 신축 관련 계약기간은 공사기간 연장에 따라 2023년 8월 31일로 연장되었습니다.


나. 연구개발활동

1) 연구개발활동의 개요

당사는 원천기술 및 경쟁우위 확보, 식품의 안정성 강화를 위하여 연구개발을 지속하고 있습니다. 현재 당사의 연구개발조직은 당사의 시그니처 메뉴 개발 및 강화, 신규 상품개발 등을 담당하는 통합마케팅실 연구개발팀, 소재개발, 건강기능식품 개발 등을 담당하는 라이프사이언스팀, 천연 원료를 이용한 다양한 제품 개발 등을 담당하는 비에이치앤바이오 식품바이오연구소로 이루어져 있습니다.


2) 연구개발 담당조직

연구개발담당조직

3) 연구개발비용

※ 상기 연구개발비 및 매출액은 연결 재무제표 기준입니다.


4) 연구개발 실적

7. 기타 참고사항

가. 관련 법규 및 규제 관련 사항

나. 시장 여건 및 영업의 개황

(1) 산업의 특성 등

(가) 시장규모 및 추이

당사는 주요 사업으로 외식 프랜차이즈 사업을 영위하고 있습니다. 국내 프랜차이즈 업종은 크게 외식업, 서비스업, 도소매업으로 분류되며 당사의 주력 사업인 치킨 업종은 외식업 중 가맹점 수 기준 상위 5개 업종에 포함됩니다. 가맹 프랜차이즈 기준으로 치킨 업종의 2021년 시장 규모는 약 6.7조원 수준으로 가맹점 수는 약 2만 8천여개 입니다. 또한, 최근 3개년(2019-2021) 연평균 성장률은 약 12.1%의 성장률을 보이고 있습니다.

(출처: 통계청 프랜차이즈 통계(가맹점))

(나) 시장 전망

1) 육류 소비량 증가에 따른 닭고기 소비량 증가

농촌진흥청이 2020년 발표한 자료에 따르면 한국의 성인 1인당 닭고기 연간 소비량은 2017년 조사 보다 1.2kg 증가한 15.7kg으로 나타났습니다. 또한 닭고기를 일주일에 한 번 이상 취식 하는 가구는 약 70.8%로 2017년 대비 5.6% 증가하였습니다. 특히성인의 절반 이상은 주 1회 닭고기를 소비하고 있는 것으로 나타났습니다.

닭고기는 돼지고기 및 소고기 대비 상대적으로 저렴한 가격과 저지방, 저콜레스테롤,저칼로리의 고단백 식품으로 지속적인 소비가 증가할 것으로 전망되고 있습니다.

2) 배달 및 테이크아웃 시장의 성장

2021년 한국농수산식품유통공사가 조사한 외식소비행태조사에 따르면, 코로나19 이후 가정에서 배달 및 테이크아웃을 통한 음식 섭취는 각각 41%, 27% 증가한 것으로 나타났습니다. 또한, 방문 외식을 통한 지출비와 배달 및 테이크아웃을 통한 지출비 비율을 보면 2019년에는 46.9%로 절반 가량을 차지한 반면 2021년에는 104.9%로 방문 외식 보다 배달이나 테이크아웃을 통한 외식비 지출이 더 높은 것으로 나타났습니다. 가구원 수별로는 1인 가구와 2인, 그리고 5인 이상 가구에서 배달 및 테이크아웃을 통한 외식비 지출이 더 높은 것으로 나타났는데, 특히 자녀수가 많은 5인 이상 가구의 경우 방문 외식에 대한 부담으로 인해 배달 및 테이크아웃 이용 비중이 높은 것으로 예측됩니다. 주로 이용하는 배달메뉴로는 치킨/강정/찜닭 등 닭요리가 가장 높습니다. 이러한 시장의 변화로 배달 및 테이크아웃 시장은 성장하고 있으며 이는 치킨 업종의 수혜로도 이어지고 있습니다.

(2) 경기변동의 특성 및 계절성

외식 프랜차이즈 산업은 사회문화 및 경제적 환경에 의해 영향을 받는 산업 중 하나입니다. 하지만 치킨 업종은 비교적 사시사철 안정적인 판매가 가능합니다. 그 이유는 봄(3~5월)시즌에는 신학기 시작과 어린이날 행사 등으로, 여름(6~8월)에는 삼복이 끼어 있어 보양식으로 치킨을 찾기도 하지만 무더운 날씨 속에 치맥을 즐기는 문화가 존재합니다. 또한 가을(9~11월)에는 상대적으로 스포츠 경기와 운동회 등의 이벤트가 있으며, 겨울(12~2월)시즌에는 가족행사, 연말모임, 크리스마스 행사 등으로 치킨 판매량이 증가하기 때문입니다.

(3) 국내 시장여건

2021년 공정거래위원회 등록 기준 국내 치킨 프랜차이즈 브랜드는 약 794여개가 등록되어 있습니다. 타 업종과 비교해 보면  치킨 업종은 브랜드 간 경쟁이 매우 치열한 시장이지만 배달시장의 성장과 함께 치킨시장도 꾸준히 성장해왔습니다.
그럼에도 불구하고 최근 글로벌 경기 침체 가능성 등 대외환경 불확실성 지속에 따른 소비심리 위축 우려로, 전반적인 치킨 시장 성장은 다소 둔화된 모습을 보이고 있습니다. 경기 부진에 따른 소비 약세 모습을 보이고 있으나, 당사는 더 나은 제품과 서비스를 통해 소비자 니즈를 충족하고 국내 치킨 프랜차이즈 시장을 지속 선도해 나가겠습니다.

[시장점유율]

국내 치킨 프랜차이즈 시장은 브랜드별로 가맹점의 연평균 매출액을 산출하는 기준이 상이 합니다. 또한 업계 내에 공식적인 시장 자료가 존재하지 않아 시장점유율을 추정하기에는 어려움이 있습니다.

(4) 해외시장 여건

당사 글로벌사업은 크게 직영사업과 마스터프랜차이즈(MF)사업으로 진행하고 있습니다. 미국과 중국은 최초 직영 법인 설립을 통해 직영 매장을 운영 중에 있으며 최근에는 마스터 프랜차이즈(MF)로도 진출하고 있습니다. 말레이시아, 인도네시아, 태국, 중동, 대만, 중국 등 은 마스터 프랜차이즈(MF) 형태로 진출하였습니다.

직영사업은 미국과 중국과 같이 현지에 해외법인을 설립하여 직접 진출한 사례 입니다. 시장 규모가 큰 미국과 중국은 시장을 체계적으로 공략하기 위해 현지에 매장을 개발 하고 운영하여 성공적인 사업모델을 구축하였습니다. 미국과 중국 시장에서의 매장개발과 운영을 통해 축적된 성공모델을 여러 지역개발자(Area Developer)를 통해 시장을 공략하여, 현지 시장에서 사업을 확장 합니다. 또한 해외사업에 적용되는 신메뉴, 마케팅 등을 먼저 테스트하여 현지 고객 및 환경에 맞도록 개발하고, 검증된 결과는 마스터프랜차이즈 진출 국가에 적용하여 성공모델을 테스트 하는 역할을 수행합니다. 향후 미국과 중국은 여러 지역개발자(Area Developer)를 통해 시장을 공략하여 사업을 확장할 계획 입니다.

마스터프랜차이즈(MF) 사업은 해당 국가 또는 지역에 특정 사업자를 선정하여 상표 및 개발 등에 대한 독점 사업권을 부여하는 방식으로써, 해외 직영사업과 달리 매장 개설에 따른 투자 및 현지 인력 고용에 따른 인건비 등이 발생하지 않습니다. 따라서 마스터프랜차이즈(MF)사업은 해외 진출 시 법률적, 문화적, 비즈니스 환경 현지 환경에 시행착오를 줄여주고, 비교적 짧은 시간 안에 빠르게 사업을 확장할 수 있는 기회가 있습니다.

한편, 당사의 신규 국가 개발은 해외 시장에 대한 시장성 우선순위 선정을 통해 마스터프랜차이즈 형태의 해외 신규 국가 진출을 추진하고 있습니다. '고객 성향, 외식시장 규모, 치킨시장 규모, 소득 수준, 타 브랜드 진출 사례' 등을 종합적으로 고려한 시장성 평가를 통해 예상 진출 국가를 정하고 있습니다. 또한, 진출 국가의 우선 순위 선정 외에도 시장개발에 있어 가장 중요한 사항은 마스터프랜차이즈(MF) 거래 상대방인 현지 국가의 역량 있는 파트너를 발굴하는 것 입니다. 예비 파트너는 외식프랜차이즈 사업에 대한 이해도와 역량, 현지 사업 전개를 위한 현지화 역량, 단기간에 매장을 개설할 수 있는 확장성이 요구됩니다. 이러한 필요 역량 기준은 내부적으로 구축된 '신규 파트너 개발 프로세스'에 근거하고 운영하고 있습니다.

(5) 회사의 경쟁우위 요소

제품 경쟁력

당사는 천연재료 기반의 소스와 차별화된 제품 조리과정을 통해 다양한 시그니처 메뉴를 탄생시켜 왔습니다. 간장치킨을 필두로 레드시리즈(고추), 허니시리즈(꿀) 등을 출시하였고, 최근에는 소비자 트렌드에 맞는 신메뉴 개발을 통해 제품 경쟁력을 강화해 나가고 있습니다. 또한 업계 최초로 한 마리 판매에만 익숙했던 소비자들에게 닭 날개로만 구성된 윙, 다리로만 구성한 스틱, 날개와 다리로 구성된 콤보 등 부분육 제품을 출시하여, 메뉴 차별화 기반의 제품 경쟁력을 유지해 왔습니다.
이러한 전략으로 교촌치킨의 가맹점 연 평균 매출액은 약 7.5억원(2022년 기준)으로 괄목할만한 성과를 보이고 있어 비교 우위의 근거가 되고 있습니다.

브랜드 관리 및 마케팅 능력

당사는 모델이 없는 제품 위주의 광고 전략을 취하고 있으며 교촌치킨 SNS 채널과 주문앱을 주요 홍보와 프로모션을 진행하고 있습니다. 치킨 프랜차이즈 시장은 유사한 제품과 브랜드 간에 품질을 기반으로 한 소비자 인지가 중요한 시장입니다. 이에 당사는 제품 경쟁력 우위를 통한 철저한 브랜드 관리와 마케팅을 통해 고객의 브랜드 충성도를 창출하고 있습니다. 또한 브랜드 진정성을 기반으로 한 제품 및 온라인 마케팅 전략을 통해 최종 소비자와 지속적으로 소통하고 빠르게 변화하는 경영환경에 민첩하게 대응하고자 노력하고 있습니다. 이 결과 2022년 대한민국 올해의 브랜드 대상치킨 부문 20년 연속 선정, 2023년 한국산업브랜드 파워 치킨 전문점 8년 연속 1위 등의 성과를 보이고 있어 비교 우위의 근거가 되고 있습니다.

가맹점 관리 및 운영 능력

당사는 고객 접점을 극대화하고 최적의 입지 선정을 위하여 가맹점 개설 기준을 인구수 1.7만~2.5만명을 기준으로 하고 있습니다. 당사는 영업상권 보호 기준을 기반으로구매력을 가진 배후 수요가 존재하는 상권에 출점하여 고객 접근성을 높이고, 오프라인 매장을 통해 고객들이 체감하는 시각, 감각, 공간적 요소를 지닌 매장 아이덴티티(Store Identity)로 차별화된 당사만의 브랜드 가치를 전하고자 노력하고 있습니다. 이를 통해 가맹점 폐점률을 최소화함으로써 브랜드나 제품 이미지가 훼손되지 않도록 하는데 중점을 두고 있습니다.

※ 계약기준 가맹점 수

R&D 센터 기반의 교육 시스템

당사는 2019년 10월 교육R&D센터 정구관을 개관하며 연구개발 QSC(품질, 서비스 ,청결) 강화를 통한 고객과 가맹점주 만족 실현을 위해 노력하고 있습니다. R&D 센터 기반의 교육 시스템을 통해 당사의 가맹점주는 매장 환경과 유사한 구조에서 성공적인 운영 노하우를 익힐 수 있습니다. 또한 조리에 어려움을 겪는 가맹점 직원을 위해 신규 및 보수교육을 진행합니다. 당사의 슈퍼바이저가 제품 조리를 위한 가맹점의 컨설턴트 역할을 수행하는 교육 등을 진행합니다. 이처럼 체계적이고 수준 높은 교육환경 및 커리큘럼을 통해 품질 좋은 제품을 판매하여 고객 만족도를 높이고 있습니다.

다. 사업부문별 재무정보

(1) 사업부문별 요약 재무현황 (연결기준)

(2) 종속기업 재무정보

※ 상기 재무정보는 내부거래제거 전 금액입니다.

라. 신규사업 등의 내용 및 전망

[커머스 사업]

① 사업 분야 및 진출 목적

당사는 변화하는 시장 패러다임에 대응하고 신성장 동력 발굴의 일환으로 주력사업(치킨 프랜차이즈)과의 연계성 및 브랜드력을 기반으로 커머스 사업 영역으로의 사업 확대와 온/오프라인 시장으로의 판매채널을 확대해 나가고 있습니다. 이에 따라 당사는 2018년 유통사업부문을 신설하여 가정간편식(HMR, Home Meal Replacement) 등 가공식품 개발 및 라인업 구성을 위한 초석을 다졌으며, 2019년 3월부터 온라인 채널을 통해 교촌 닭갈비 볶음밥 2종을 출시하였습니다. 또한, 2020년 7월부터 닭가슴살 가공품을 판매하는 온라인 쇼핑몰과 제휴하여 자사 HMR 제품 라인업을 구축하였습니다. 2023년에는 글로벌 종합식품외식라이프스타일기업으로의 체계적 전개를 위해 커머스 사업으로 조직을 고도화 하고, 연구개발조직을 통해 신규 상품개발을추진해나가고 있습니다. 또한 'Flaverse'라는 커머스 브랜드를 구축하면서 상품기획, 마케팅 및 유통판매 전문화 등 신규 수익 창출을 위한 관련 인프라를 구축해나가고 있습니다.

② 시장의 주요 특성, 규모 및 성장성

2020년대에 접어들면서 1인 가구 및 노령인구 증가와 같은 사회구조 변화, 경기 침체, 물가 상승 등의 경제적 요인, 미세먼지 증가와 COIVD-19 팬데믹 등의 환경적 요인 그리고 IT 기기 및 생태계 발전으로 온라인/모바일 채널로 소비 주도권이 이동해오고 있습니다.
한편, 농림축산식품부, 한국농촌경제연구원 자료에 따르면, 국내 HMR 시장규모는 2013년 1조 6천억원에서 2018년 약 3조 2천억원, 2022년에는 약 5조 4천억까지 성장하였으며, 2025년에는 7조 수준까지 성장할 것으로 추정하고 있습니다. 또한, 한국농수산식품유통공사에 따르면 국내 소스 시장 규모는 2019년 약 1조 3,700억원에서 2024년까지 1조 4,355억원으로 확대될 수 있다고 전망하였습니다. 집에서 직접 요리하거나 외식 경험을 하고자 하는 소비자 니즈가 증가하고 있으며, 경쟁력 있는 핵심 기술력을 보유한 제조 파트너사의 중요성 역시 증가하고 있습니다.

이처럼 사회/경제/환경/기술의 변화는 식품유통업계의 패러다임 변화 요인으로 작용하였습니다. 이제는 단순히 일시적인 소비 패턴 변화를 따라가는 것이 아니라 장기적 관점에서 신성장 동력의 일환으로 주요 업체들이 해당 시장에 전략적으로 진출하고 있습니다.

③ 진행 현황
당사는 기존 HMR 외에도 RMR, 스낵류, 수입식품 등 다양한 라인업을 확대해 나갈 계획이며, 다양한 온/오프라인 채널 확장을 통해 국/내외로 효율적 유통망을 구축해 나가고, 독자 플랫폼 개발을 통해 소비자의 구매 주문 편의성 향상을 도모해 나갈 계획입니다. 또한 자체 제조 인프라와 시그니처 소스 개발 노하우를 기반으로 차별화된 범용소스 출시 등 가공 소스 사업 영역도 확대해 나가고 있습니다. 다만, 향후 추진 과정에서 변동될 가능성은 있습니다.

[수제맥주]

① 사업 분야 및 진출 목적

2002년 한일 월드컵 치맥 열풍부터 스포츠 경기가 있는 날엔 치킨과 맥주를 함께 즐겨왔고 이제는 글로벌 K-Food로서 '치맥'이라는 신조어가 등장하기도 하였습니다. 또한 최근에는 새로운 맛을 추구하며 이색 콜라보 제품을 선호하는 미각 노마드(nomad)와 같은 소비 트렌드도 존재합니다. 이에 당사는 맥주를 통한 브랜드 차별화를 통해 교촌치킨과 어울리는 수제맥주를 개발하여 새로운 맛을 추구하는 소비자에게 차별화된 메뉴를 제공하고자 합니다.

② 시장의 주요 특성, 규모 및 성장성

수제맥주는 최근 홈술, 집맥 등의 주류 트렌드 변화로 차별적인 맛과 특별한 경험을 원하는 소비자 니즈 증가와 주세법 개정에 따른 출고가 인하 등 제도 개선 영향으로 지속적인 성장세를 보이고 있습니다. 한국수제맥주협회에 따르면 국내 수제맥주 시장규모는 2016년 311억원에서 2020년 1,180억원으로 성장하였고, 2023년에는 3,700억원까지 성장할 것으로 전망하고 있습니다.

③ 진행 현황

맥주는 치킨과 가장 어울리는 조합으로 교촌치킨 가맹점 주류 판매 비중의 80%를 차지하고 있습니다. 당사는 가맹점의 질적인 성장 및 맥주를 활용한 브랜드 차별화를 위해 수제맥주 브랜드 '문베어브루잉'을 인수하였습니다. 수제맥주는 전국 교촌치킨 가맹점에 도입하여 판매하고 있으며, 치킨 메뉴와의 어울림과 소비자 트렌드에 적합한 다양한 수제맥주들을 지속적으로 개발해 나가고 있습니다. 또한 가맹점 채널 뿐만 아니라 편의점, 대형마트 등 판매 채널을 지속적으로 확장해 나가고 있으며, 글로벌 매장을 통한 수출도 점진적으로 확대할 계획입니다. 다만, 향후 추진 과정에서 변동될 가능성은 있습니다.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약연결재무현황

(주1) 사용권자산은 기타비유동자산으로 분류하였습니다.


나. 요약별도재무현황

(주1) 사용권자산은 기타비유동자산으로 분류하였습니다.

2. 연결재무제표

3. 연결재무제표 주석

1. 일반사항

(1) 지배기업의 개요

교촌에프앤비 주식회사(이하 "지배기업"이라 함)은 1991년 3월 경북 구미1호점에서 시작되었으며, 1999년 11월 교촌에프앤비 주식회사로 법인전환하여 교촌치킨 등의 치킨프랜차이즈 유통업 및 외식사업을 영위하고 있으며, 본사소재지는 경상북도 칠곡군 가산면 송신로 78 입니다.
지배기업은 2020년 11월 12일 유가증권시장에 상장하였으며, 당반기말 현재 자본금은 12,579백만원으로 당기 이전의 이익소각에 따라 발행주식의 액면총액과 일치하지 않습니다(주석 17 참조).

한편, 당반기말 현재 지배기업의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

(2) 종속기업 현황

1) 당반기말 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

2) 당반기 및 전기의 연결대상 종속기업의 재무정보는 다음과 같습니다.

<당반기>

<전기>

(*1) 2022년 1월 5일에 KYOCHON USA INC의 자본금 100만불 증가하였습니다.

상기 재무정보는 각 종속기업의 별도재무제표 기준입니다.

3) 당반기 중 연결재무제표 작성대상 범위에서 포함된 종속기업은 없습니다.

4) 당반기 중 연결재무제표 작성대상 범위에 제외된 종속기업은 없습니다.

2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책

2-1 재무제표 작성기준
연결회사의 연결재무제표는 연차재무제표가 속하는 기간의 일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 재무제표입니다. 동 중간재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2022년 12월 31일자로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표를 함께 이용하여야 합니다.

중간재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당반기 재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 2022년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

2-1-1 연결회사는 2023년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 및 국제회계기준 실무서2 - '중요성에 대한 판단'(개정) - 회계정책 공시

중요한 회계정책을 정의하고 공시하도록 하며, 중요성 개념을 적용하는 방법에 대한 지침을 제공하기 위하여 국제회계기준 실무서 2 '회계정책 공시'를 개정하였습니다.

동 개정사항은 회계정책의 공시에 대한 기업회계기준서 제1001호의 요구사항을 변경하며, '유의적인 회계정책'이라는 모든 용어를 '중요한 회계정책 정보'로 대체합니다.

기업회계기준서 제1001호 관련 문단도 중요하지 않는 거래, 그 밖의 사건 또는 상황과 관련되는 회계정책 정보는 중요하지 않으며 공시될 필요가 없다는 점을 명확히 하기 위해 개정합니다. 회계정책 정보는 금액이 중요하지 않을지라도 관련되는 거래, 그 밖의 사건 또는 상황의 성격 때문에 중요할 수 있습니다. 그러나 중요한 거래, 그 밖의 사건 또는 상황과 관련되는 모든 회계정책 정보가 그 자체로 중요한 것은 아닙니다.

또한 국제회계기준 실무서2에서 기술한 '중요성 과정의 4단계'의 적용을 설명하고 적용하기 위한 지침과 사례가 개발되었습니다.

(2) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정치의 변경과 오류'(개정) - 회계추정치의 정의

동 개정사항은 회계추정의 변경에 대한 정의를 회계추정치의 정의로 대체합니다. 새로운 정의에 따르면 회계추정치는 '측정불확실성의 영향을 받는 재무제표상 화폐금액'입니다.

(3) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시'(개정) - 행사가격 조정 조건이 있는 금융부채 평가손익 공시

발행자의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되는 조건이 있는 금융상품의 전부나 일부가 금융부채로 분류되는 경우 그 금융부채의 장부금액과 관련 손익을 공시하도록 규정하였습니다.

(4) 기업회계기준서 제1012호 '법인세'(개정) - 단일 거래에서 생기는 자산과 부채에 관련되는 이연법인세

동 개정사항은 최초인식 예외규정의 적용범위를 축소합니다. 동 개정사항에 따르면 동일한 금액으로 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 생기게 하는 거래에는 최초인식 예외규정을 적용하지 않습니다.

기업회계기준서 제1012호의 개정에 따라 관련된 이연법인세자산과 이연법인세부채를 인식해야 하며, 이연법인세자산의 인식은 기업회계기준서 제1012호의 회수가능성 요건을 따르게 됩니다.

(5) 기업회계기준서 제1117호 '보험계약' (제정)

기업회계기준서 제1117호 '보험계약'은 현행 기업회계기준서 제1104호 '보험계약'을 대체할 예정입니다.

보험회사는 보험계약에 따른 모든 현금흐름을 추정하고 보고시점의 가정과 위험을 반영한 할인율을 사용하여 보험부채를 즉정합니다. 보험수익은 발생주의에 따라 매 회계연도별로 보험회사가 계약자에게 제공한 서비스를 반영하여 수익을 인식합니다.또한, 보험사건과 관계없이 보험계약자에게 지급하는 투자요소는 보험수익에서 제외하며, 보험손익과 투자손익을 구분표시합니다.

동 기준서의 개정 또는 제정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

2-1-2 제정ㆍ공표되었으나 아직 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' (개정) - 부채의 유동/비유동 분류

동 개정사항은 유동부채와 비유동부채의 분류는 보고기간말에 존재하는 기업의 권리에 근거한다는 점을 명확히 하고 기업이 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리를 행사할 지 여부에 대한 기대와는 무관하다는 점을 강조합니다. 그리고 보고기간말에 차입약정을 준수하고 있다면 해당 권리가 존재한다고 설명하고 결제는 현금, 지분상품, 그밖의 자산 또는 용역을 거래상대방에게 이전하는 것으로 그 정의를 명확히 합니다.동 개정사항은 2024 년 1 월 1 일 이후 최초로 시작하는 회계연도의 개시일 이후 소급적으로 적용되며 조기적용이 허용됩니다.

연결회사는 상기에 열거된 제ㆍ개정사항이 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을것으로 판단하고 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

연결회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도있습니다.

반기연결재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 전기 연결재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 재무위험관리

(1) 재무위험관리요소

연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 현금흐름 이자율 위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율 위험, 신용위험, 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다.

1) 시장위험

① 외환위험

연결회사는 주로 미국 달러화와 관련된 환율 변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 관련하여 발생하고 있습니다.

연결회사의 경영진은 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고 있습니다.

당반기말 현재 외환위험에 노출되어 있는 연결회사의 외화 금융자산은 7,941백만원,금융부채 264백만원(전기말 외화금융자산 : 5,533백만원, 외화금융부채 267백만원) 이며, 연결회사는 화폐성 외화 자산 및 부채 관련하여 외화환산이익 108백만원(전기:66백만원)과 외화환산손실 5백만원(전기: 78백만원)을 당기손익으로 인식하였습니다.

보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

                                                                                               (단위 : 천원)

보고기간종료일 현재 주요 통화별 환율변동시 민감도 분석내용은 다음과 같습니다.

                                                                                                  (단위 : 천원)

② 이자율 위험

이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결회사는 차입구조 개선, 고정대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 국내외 금리동향 모니터링 및 대응방안 수립을 통해 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 연결회사의 변동금리 차입금은 다음과 같습니다.

다른 변수가 일정하다고 가정할 때 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이 1% 상승할 경우 당기 법인세비용차감전 순이익은 636백만원(전기: 592백만원) 감소합니다.

2) 신용위험

신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 예치금 등에서도 발생합니다.

① 위험관리

연결회사는 신용위험을 연결회사 관점에서 관리합니다. 은행 및 금융기관의 경우 A 신용등급 이상과만 거래합니다. 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 연결회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다.

연결회사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다.

② 신용보강

일부 매출채권에 대해서는 거래상대방이 계약을 불이행하는 경우 이행을 요구할 수 있는 보증 또는 신용장 등의 신용보강을 제공받고 있습니다.

③ 금융자산의 손상

연결회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다.

- 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권

- 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산
 - 당기손익-공정가치 측정 금융자산

현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다. 현금성자산을 포함한 금융자산의 당반기말, 전기말 및 전기초 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 해당 장부금액입니다.

가. 매출채권

연결회사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.

보고기간종료일 현재  매출채권에 대한 손실충당금은 다음과 같습니다.

당반기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다

매출채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다. 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 지표에는 연결회사와의 채무조정에 응하지 않는 경우, 1년 이상 계약상 현금흐름을 지급하지 않는 경우 등이 포함됩니다.

매출채권에 대한 손상은 손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다.

손상된 채권에 대한 충당금 설정 및 차감액은 손익계산서 상 영업비용에 포함되어 있습니다. 추가적인 현금회수 가능성이 없는 경우 대손충당금은 일반적으로 제각하고 있습니다.

나. 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산

당반기와 전기 중 상각후원가로 측정되는 기타 금융자산에 대한 손실충당금의 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당반기>

<전기>

상각후원가로 측정하는 기타 금융자산은 모두 신용위험이 낮은 것으로 판단되며, 따라서 손실충당금은 12개월 기대신용손실로 인식하였습니다. 금융상품은 채무불이행위험이 낮고 단기간 내에 계약상 현금흐름을 지급할 수 있는 발행자의 충분한 능력이있는 경우 신용위험이 낮은 것으로 간주합니다.

다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산
연결회사는 당기손익-공정가치 측정 금융자산에 대한 신용위험에도 노출되어 있습니다. 당반기말 현재 연결회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다.

3) 유동성 위험
연결회사는 미사용 차입금한도를 적정수준으로 유지하고 영업 자금수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결실체 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 연결회사의 유동성 위험 분석내역은 다음과 같습니다.
 
<당반기말>

<전기말>

(2) 자본위험관리

연결회사의 자본관리목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 건전한 자본구조를 유지하는 데 있습니다. 연결회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있습니다. 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출합니다.

보고기간종료일 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

5. 범주별 금융상품

(1) 금융자산

보고기간종료일 현재 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

<당반기말>

<전기말>

1) 현금및현금성자산

2) 사용제한 금융상품
보고기간 종료일 현재 사용이 제한된 금융상품은 다음과 같습니다.

(*) 당반기말 현재 노지채소안정자금 계약과 관련하여 농수산식품유통공사 대구지점이 질권을 설정하고 있습니다.

3) 단기금융상품

4) 장기금융상품

5) 당기손익-공정가치측정금융자산

(2) 금융부채

보고기간종료일 현재 금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

<당반기말>

<전기말>

(3) 금융상품 범주별 순손익 구분

당반기와 전반기 중 금융상품의 범주별 순손익은 다음과 같습니다.

<당반기>

<전반기>

(4) 공정가치 서열체계

보고기간종료일 현재 공정가치로 측정 및 공시되는 금융상품의 공정가치 서열체계에따른 수준별 공시는 다음과 같습니다.

<당반기말>

<전기말>

6. 매출채권 및 기타금융자산

(1) 매출채권

1) 보고기간종료일 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

2) 당반기와 전기 중 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(2) 기타금융자산

1) 보고기간종료일 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

2) 당반기와 전기 중 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

7. 기타자산

보고기간종료일 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

8. 재고자산

보고기간종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

연결회사는 재고자산에 대해 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하였으며, 취득원가에 미달하는 금액을 평가손실충당금으로 인식하였습니다.

9. 유형자산

(1) 당반기와 전반기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당반기>

(*1) 자본화된 차입원가는 169백만원이며, 자본화가능차입원가를 산정하기 위하여 사용된 자본화 이자율은 4.11%입니다.
(*2) 투자부동산에서 토지로 2,378백만원, 건설중인자산에서 소프트웨어로 31백만원 대체되었습니다.

<전반기>

(2) 보고기간종료일 현재 유형자산 담보제공 내역은 다음과 같습니다.

<당반기말>

<전기말>

(3) 연결회사는 상기 건물과 기계장치 등에 대하여 부보금액 103,331백만원(전기말: 107,124백만원)의 종합재산보험을 가입하고 있습니다.

(4) 감가상각비가 포함된 항목은 다음과 같습니다.

10. 투자부동산

(1) 당반기 및 전반기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(*1) 투자부동산에서 유형자산으로 대체되었습니다.

(2) 당반기말 및 전반기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 투자부동산의 공정가치는 장부가액과 중요한 차이가 없습니다. 또한, 당반기 중 투자부동산에서 발생한 임대수익은  5백만원(전반기: 5백만원)입니다.

(3) 감가상각비가 포함된 항목은 다음과 같습니다.

11. 무형자산

(1) 당반기 및 전반기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당반기>

<전반기>