분 기 보 고 서

                                   (제 9 기 1분기)

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사 등의 확인

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭
당사의 명칭은 '주식회사 아이스크림에듀'이며, 영문명은 'i-Scream Edu Co., Ltd.'입니다.

나. 설립일자
당사는 2013년 5월 1일을 기준일로 주식회사 아이스크림미디어(구.주식회사 시공미디어)에서 아이스크림홈런사업부를 분할하여 설립되었습니다.
2019년 7월 11일자로 (주)한국거래소가 개설한 코스닥 시장에 주식을 상장하였습니다.

다. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
주소 : 서울시 강남구 테헤란로88길 15 (대치동)
전화 : 02-1544-0910
홈페이지 : http://www.i-screamedu.co.kr

라. 회사사업 영위의 근거가 되는 법률
당사는 제품의 제작과 관련하여 '출판문화산업 진흥법', '저작권법'과 '제조물 책임법'의 적용을 받고 있습니다.
또한 회원 등의 정보수집과 관련하여 '정보통신망 이용촉진 및 정보보호에 관한 법률'과 '개인정보보호법'의 적용을 받습니다.

마. 중소기업 해당 여부
당사는 보고서 작성 기준일 현재 중소기업기본법 제2조에 의거 중소기업에 해당합니다.

바. 주요 사업의 내용
당사는 현재 초·중등학생을 대상으로 디지털 멀티미디어 콘텐츠 및 전용 학습기 기반의 가정용 자기주도학습 프로그램 '아이스크림홈런'을 주 사업으로 영위하고 있습니다. 가정학습모델인 홈런을 기반으로 공부방 등 다양한 채널로 사업을 확장하고 있으며, 타겟 고객 연령대를 중고등 및 유아 연령대로 확장하고 글로벌 진출을 준비하고 있습니다. 또한 신규 서비스로 학습자의 빅데이터 분석 및 머신러닝 기반의 AI수학과 AI영어 프로그램을 개발 중이며, 향후 과학 등 여러 과목으로 AI기반 학습 프로그램을 확장하고자 합니다. 또한 홈런 학습 플랫폼을 기반으로 다양한 디지털 콘텐츠와 온오프라인 융합 서비스 모델을 준비하고 있습니다.

상세한 내용은 동 공시서류의 'II. 사업의 내용'을 참조하시기 바랍니다.

사. 계열회사에 관한 사항
당사는 보고서 제출일 현재 『독점규제 및 공정거래에 관한 법률』상의 대규모기업집단에 속하여 있지 아니하며, 상장회사인 (주)시공테크 모회사 1개사, 국내외 비상장회사 3개사가 관계회사로 있습니다. 해당 회사들의 주요 사항은 아래와 같습니다.

주1) 당사는 계열사의 주식을 소유하고 있지 않습니다.

아. 신용평가에 관한 사항
해당사항이 없습니다.

자. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

2. 회사의 연혁

가. 회사의 본점소재지 및 그 변경
당사의 본점소재지는 서울특별시 강남구 테헤란로 88길 15 (대치동)입니다.
2019년 4월 1일 서울특별시 강남구 영동대로106길 23 (삼성동, 중앙빌딩)에서 이전한 이후 변동은 없습니다.

나. 경영진의 중요한 변동

당사는 2018년 3월22일 정기주주총회에서 박기석 대표이사, 박대민 사내이사 및 임석빈 감사가 사임하고 신규로 사내이사 2인(조용상, 신재홍)과 김용근 사외이사, 이정준감사가  선임되었습니다. 박기석대표이사의 사임으로 최형순 사내이사가 대표이사로 선임되었습니다.

2019년 2월 15일 임시주주총회를 통해 손병길 사외이사를 추가로 선임하였습니다.

2019년 7월 25일 이사회를 통하여 최형순대표이사가 사임하고 조용상 사내이사가 대표이사로 신규 선임되었습니다.

2020년 03월 24일 정기주주총회를 통해 박기석 사내이사가 신규로 선임되었으며, 동일 이사회를 통해 박기석 사내이사가 이사회 의장으로 지정되었습니다.

2020년 04월 01일 신재홍 사내이사가 일신상의 이유로 사임하였습니다.

2021년 03월 25일 정기주주총회 조용상 사내이사, 김용근 사외이사, 이정준 감사가 재선임되었으며, 동일 이사회를 통해 조용상 사내이사가 대표이사로 재선임되었습니다.

당사 경영진에 대한 구체적인 현황은 'VIII.임원 및 직원 등에 관한 사항'을 확인하시길 바랍니다.

다. 최대주주의 변동
당사의 최대주주는 설립시부터 보고서 제출일 현재까지 (주)시공테크에서 변경된 내역은 없습니다.

라. 상호의 변경
당사의 상호는 주식회사 아이스크림에듀입니다.
2017년 11월 2일 임시주주총회를 통해서 주식회사 시공교육에서 주식회사 아이스크림에듀로 사명을 변경하였습니다.

마. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화
2013년 05월 01일
  디지털컨텐츠 개발 및 서비스업
  컴퓨터 프로그램개발 및 판매업
  인터넷 서비스업
  전자출판 및 교육서비스업
  전자상거래업
  3차원그래픽, 애니메이션, 게임, 가상현실기술 및 컨텐츠 개발
  컨텐츠 관련 유통 및 판매업
  영상 및 비디오 제작업
  디자인 및 시각디자인업
  교시용 모형제작업
  멀티미디어 컨텐츠 및 각종 소프트웨어 제작업
  영상물 제작 및 판매업
  기록매체 복제업
  저작권 임대 및 위탁관리업
  서적 및 기타 출판업 및 도소매업
  소프트웨어 개발, 판매, 자문, 임대 및 공급업
  기타 소프트웨어 개발, 판매, 자문 및 공급업
  상업용 사진 촬영업
  방문 및 통신 교육학원
  일반영화, 만화영화, 광고영화 및 비디오제작업
  데이터베이스업 및 온라인 정보제공서비스업
  부동산임대업
  옥외광고업
  광고 대행업
  원격 평생 교육사업
  인터넷 사이버 위탁교육 서비스업
  교육콘텐츠 공급업
  인터넷 교육 플랫폼 제작공급 및 컨설팅업
  교육용 교재, 교구 제조 및 판매 유통업
  컴퓨터제조업
  컴퓨터 도소매업
  컴퓨터 및 주변기기 설치 유지보수 서비스업
  컴퓨터 수입판매업
  프랜차이즈사업
  문구용품 도소매업
  문구상품 개발, 판매 및 제조업
  위 각호에 관련되 부대사업 일체
2018년 03월 22일
 전자부품, 컴퓨터, 영상, 음향 및 통신장비제조업 추가
2020년 03월 24일
 학원운영업
  국내·외 여행업
  교육 관련 서비스업
  위 각호에 관련된 부대사업 일체
2021년 03월 25일
 정부, 공기업 또는 관계기관, 학교 등의 학술연구용역 및 위탁사업
  교육 관련 전시회 기획 및 대행서비스
  기타 행사기획 및 대행서비스 일체
  체험학습 콘텐츠 개발 및 운영
  국/내외 체험 학습 서비스 사업
  교육 관련 콘텐츠 자문 및 평가 서비스 일체

바. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용

3. 자본금 변동사항

가. 증자(감자)현황

주1) 전환상환우선주로 분할 설립 전 발행된 내역으로 주당 5,000원에 발행되었습니다.

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

주1) 자기주식수는 보고서 제출일 현재 자기주식 24주 및 신탁계약에 의해 매수한 자기주식 340,701주를 합산한 주식수 입니다.

나. 자기주식 취득 및 처분 현황

주)당사는 2020년 8월 28일 [연장결정]주요사항보고서(자기주식취득신탁계약체결결정)을 통하여 자기주식을 취득에 관한 사항을 공시하였으며, 공시대상기간 이후인 2021년 03월 03일 [연장결정]주요사항보고서(자기주식취득신탁계약체결결정)을 통하여 자기주식을 취득 재연장에 관한 사항을 공시하였습니다.

다. 종류주식(명칭) 발행현황
보고서 제출 기준일 현재, 발행된 종류주식은 없습니다.

5. 의결권 현황

당사가 발행한 보통주는 12,864,037주이며, 이 중 회사가 보유하고 있는 보통주 자기주식 340,725주는 의결권이 없습니다.

주1) 자기주식수는 보고서 제출일 현재 자기주식 24주 및 신탁계약에 의해 매수한 자기주식 340,701주를 합산한 주식수 입니다.

6. 배당에 관한 사항 등

가. 배당에 관한 사항
당사는 주주총회 결의에 따라 배당을 진행하고 있으며, 확정된 배당 산출방법은 없으나 상법상 인정하는 배당 가능 이익 범위내에서 회사의 성장을 위한 투자와 주주가치 증대 및 경영 환경을 충분히 고려해 적정수준의 배당을 결정하고 있습니다.

또한 당사는 공시서류작성일 현재 자기주식 24주와 신탁계약에 의해 매수한 자기주식 340,701주를 보유하고 있으며, 신탁계약 외에 동 자사주에 대한 처분 등에 관한 사항은 결정된 바 없습니다.

당사의 정관 상 배당에 관한 사항은 다음과 같습니다.

나. 주요배당지표

주1) 주당순이익은 보통주 기본주당순이익으로 개별당기순이익으로 계산되었습니다
주2) 현금배당성향은 당기순이익에 대한 현금배당총액의 비율을 백분율로 계산되었습니다.
주3) 현금배당수익률 = 1주당 현금배당금 ÷과거 1주일간 배당부 종가(배당기준일 전전거래일부터 과거 1주일간 공표된 매일의 증권시장에서 형성된 최종시세가격의 산술평균가격)

다. 과거 배당 이력

주1) 상기 연속 배당 횟수는 제7기와 제8기를 포함한 연속 배당 횟수입니다.
주2) 상기 평균 배당 수익률은 해당 기간동안의 배당수익률의 합을 햇수로 나눈 단순평균법으로 계산한 수익률입니다.

7. 정관에 관한 사항

가. 정관에 관한 사항
당사의 최종 정관은 2021년 3월 25일 개최된 제8기 정기주주총회를 통해 가결된 정관입니다.

나. 정관 변경 이력

다. 최근 정관 변경 내용
당사는 가장 최근 정기주주총회인 2021년 03월 25일 개최 제8기 정기주주총회에서 아래와 같이 정관 변경을 완료하였습니다.

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

당사는 현재 초등학생을 중심으로 예비초 및 중등학생들을 대상으로 멀티미디어 콘텐츠 및 전용 디지털북 기반의 가정용 자기주도학습 프로그램 '아이스크림홈런'을 제공하는 에듀테크 기업으로 디지털 콘텐츠 개발 및 서비스업, 교육콘텐츠 공급업 등을 주사업으로 하고 있습니다.

가. 산업의 현황
당사는 광의의 관점으로는 교육산업 내 속해 있습니다. 교육산업은 유아 및 초중고 학생들의 교육과 직·간접적으로 관련되는 일련의 산업군을 뜻하며, 공교육과 사교육 및 교육 관련 사업을 총망라하는 개념입니다.

교육산업은 교육의 대상 및 성격에 따라 교육서비스업, 교육자료 산업, 에듀테크 산업으로 크게 구분할 수 있으며, 각 구분 별 세부 부문은 아래의 표와 같습니다.

주)무형의 교육 서비스와 함께 또는 별도로 제공되는 학습지, 서적 등의 출판물과 시청각 교육기자재, 과학교구 등이 포함
(출처 : 1차 Metaari;s 2020 Adavanced learning technology Research Taxonomy(2020), 2차 KOTRA 에듀테크 해외 유망 시장 동향 및 진출전략(2020.12.23)

당사는 교육서비스 산업 내 초·중등 교육과정 사교육 시장에 포지셔닝됨과 동시에 에듀테크 산업에도 포지셔닝되어 있다고 할 수 있습니다. 또한 당사는 타겟 수요층, 학년별 위치, 교육 대체재들 간의 중첩된 시장구조, ICT 기술 적용 등 복잡하게 구성되어 있는 교육산업 내 사교육시장 중 초·중등학생 대상 자기주도학습을 도와주는 학습 디지털기기 및 콘텐츠 제공 업체로 전통적인 사교육 이러닝 시장에서 에듀테크 영역으로 확장되는 시장에 위치해 있습니다.

당사는 새롭게 부상하고 있는 초등 사교육 시장 내 '스마트러닝’이라는 영역을 개척한 선도적인 기업으로 시장 내 평가되고 있으며, 향후에도 에듀테크 산업 내 중요한 선도적인 위치에서 사업을 영위해 나갈 예정입니다.

나. 산업의 특성
교육산업은 시대의 흐름, 교육 정책의 변화 및 산업 기술의 발달 등에 대응하며 교육 수요자들에게 필요한 최적의 교육 콘텐츠 및 서비스를 제공해야 하는 산업이며, 이를 위해 다양한 콘텐츠의 개발과 교육 효과성 및 효율성에 영향을 미치는 새로운 기술들의 채택과 적용에 있어 발빠른 대응력이 요구되는 산업입니다.

이와 함께 전인류적 차원에서 미래형 인재를 육성해야 한다는 시장의 요구에 대응하기 위해 학생, 학부모, 정부, 공교육기관, 사교육기관 등 많은 주체들 간에 직간접적 이해관계가 얽혀 있어 시장에서의 성공 가능성 예측이 어려운 특성이 있습니다.

우리나라 민간교육산업은 부존자원의 부족으로 인한 인적자원의 중요성과 학력과 학벌을 중시하는 사회분위기에서 성장하여 왔으며, 경제 성장 이후에도 잦은 입시제도의 변경, 학력간 계층간의 소득 격차 확대로 인한 중산층 및 고학력층의 사교육비 지출 증가 등과 여러가지 상황이 맞물리면서 지속 성장하는 시장을 형성하고 있습니다.

또한 학령 인구수의 감소에도 불구하고 질 높은 교육, 개인 속성별 맞춤 교육에 대한 소비자 요구가 늘어나며 지속 성장하고 있는 시장입니다. 특히, 대한민국 학부모들의 교육열과 학력 중시, 직업안정성 선호 등의 이유로 자녀들의 어린 시절부터 다양한 교육을 위한 지출에 관대하기 때문에 타 산업보다 경기의 흐름에 크게 영향을 받지 않는다는 특징이 있습니다.

다. 산업의 성장성

(1) 첨단기술을 교육에 활용하는 에듀테크 시장의 성장

에듀테크(Edu-Tech)란 교육(Education)과 기술(Technology)이 결합된 신조어입니다. 교육분야에 ICT기술을 융합한 새로운 교육 흐름을 말하는 용어로, 주요 기술에는 인공지능(AI), 증강현실(AR), 가상현실(VR), 사물인터넷(IoT), 클라우드, 온라인 공개수업(MOOC :Massive Open Online Course)등이 있으며, 구체적인 에듀테크 발전방향은 아래와 같습니다.

(출처 : 2025 교육산업의 미래, 삼정 KPMG, 2019.07)

2021년 1월, 시장조사업체 홀론IQ에 따르면 세계 교육 시장은 2020년 기준 5조 4,000억 달러 수준으로 추정되며 2025년에는 7조 3,000억 달러 규모를 형성할 것으로 예상됩니다. 이 가운데 에듀테크는 2,270억 달러로 3.6% 수준을 차지할 것으로 전망되며 2025년에는 4,040억 달러로 2020년 대비 12.2%의 급격한 성장을 보일 것으로 전망됩니다.

[출처 : Holon IQ, 2021.01]

[출처 : Holon IQ, 2021.01]

이에 따라 그간 우리나라 뿐만 아니라 세계 주요국도 정부차원의 이러닝 발전정책을 적극 추진하고 있습니다. 영국의 경우, 'Realising the Potential of technology in education'을 2019년 발표, 에듀테크 활용 개선, 민간 에듀테크 기업 지원, 산업육성을 핵심 목표로 디지털 교육 전환에 대응하고 에듀테크를 활성화 하였습니다. 또한, 일본의 경우 2020년 '학교 첨단기술 활용 실증사업 로드맵'을 발표하며 ICT기술 등을  교육에 도입하는 기획에서부터실증, 보급하는 구체적인 로드맵을 통해 첨단기술과 교육의 교육의 결합을 위해 적극 노력 중입니다. 특히, 유럽의 경우는 2020년 9월 '디지털교육실행계획안'을 발표, '디지털 교육 생태계 육성'과 '디지털 기술 및 역량 강화'라는 두가지 전략적 목표를 설정하고 코로나19로 인한 교육격차를 줄이기 위해 앞장서고 있습니다.

우리나라의 경우 1~3차 이러닝 산업 발전정책을 추진해 기술개발 및 제도를 마련해 꾸준하게 이러닝 산업 성장을 신성장 동력분야로 육성하고 있습니다. 2006년 1차 이러닝산업 계획을 시작으로 2019년까지 14년에 걸쳐 국내 이러닝 시장규모를 지속적으로 확대했으며 개인, 기업, 공공분야 등 이러닝 이용률 지속 상승의 성과를 이끌어냈습니다. 정책 뿐만 아니라 2012년에는 '이러닝산업발전법'을 개정 이러닝 시장 확대를 위한 시장 생태계 마련에 앞장서 왔습니다.

그 결과, 2019년 국내 이러닝 공급시장 규모는 매출액 기준 3조 9,516억원(전년비 2.8%증가)을 기록하였습니다. 이러닝 수요시장의 경우, 3조 8,609억원으로 2018년(3조 7,772억원) 대비 2.2%p 증가했으며 2015년 이후 꾸준한 성장을 기록하며 성장산업의 면모를 보이고 있습니다.

주) 산업통상자원부, 정보통신산업진흥원 (2019년 이러닝 산업 실태조사), 증감율은 평균치(2020.06)
* 이러닝 : 전자적 수단, 정보통신 및 전파/방송기술을 활용하여 이루어지는 학습

또한, 최근(2020년 6월)에는 '디지털 뉴딜' 정책을 발표, 전국 초·중·고 38만 교실에 와이파이 존을 구축하고, 10개 권역별 미래교육센터와 원격교육지원센터를 설치·운영할 계획 등을 발표해 디지털 기반 교육 인프라를 대대적으로 구축할 계획임을 밝히며 교육부문의 디지털화와 에듀테크에 대해 적극적으로 지원하고 있습니다.

(2) 스마트 학습지의 종이 학습지 대체
에듀테크 시장이 성장하면서 하위 시장이자 당사의 영위 시장인 스마트 학습지 시장 또한 빠르게 성장하고 있습니다. 종이 학습지를 선보였던 교육기업들이 디지털 콘텐츠 확대, 신규 기능 결합 상품을 출시하며 기존 종이 학습지 시장이 스마트 학습지 시장으로 빠르게 변환되고 있기 때문입니다.

실제로 2012년 당사가 '홈런'을 런칭해 초등 스마트 학습서비스를 소비자들에게 제공한 이후 꾸준히 스마트 학습 신규 브랜드들의 시장 진입이 시도되었으며 2019년, 본격적으로 국내 주요 학습지 및 인강 브랜드들이 스마트 학습 브랜드를 런칭해 종이 학습지 시장이 스마트 학습지 시장으로 전환되는 시장 변화에 동참하고 있습니다. 2020년 초등 스마트 학습 시장은 약 3,700억원 규모를 형성한 것으로 집계되며, 직전 5년간 연평균 34%의 빠른 성장세를 보이고 있습니다. 향후 약 2조원 시장의 학습지 시장이 스마트 학습 서비스 시장으로 전환되며 스마트 러닝 시장은 더욱 커질 것으로 예상됩니다.

또한, 최근 빅데이터 분석 및 AI 기술이 빠르게 교육콘텐츠와 접목되며 높은 학습효과와 만족도를 구현하고 있어 스마트 학습지에 대한 소비자 수요 또한 더욱 확대될 것으로 전망됩니다.

(3) 언택트(Untact) 시대의 도래에 따른 교육산업의 디지털전환 가속화
2020년, 코로나바이러스감염증(코로나19)의 전세계적 확산에 따라 경제와 산업 그리고 사회 전반에 비대면(언택트) 문화가 확산되고 사회 전반의 '디지털 전환'이 가속화되는 미증유의 변화가 일어나고 있습니다. 이에 따라 교육업계 또한 기존 오프라인(집체) 교육과정이 주를 이뤘다면 코로나19 확산이 기폭제가되어 오프라인 교육과정이 온라인 교육으로 대체되거나 보류되는 상황으로 변화하고 있습니다. 이러한 변화는 3~4년 주기로 잦아지고 있는 전염병 발생 빈도와 에듀테크의 성장에 따른 고도화된 디지털 교육 서비스 발달 등과 함께 코로나19가 종식되더라도 '포스트 코로나19 시대'의 주요 변화로 지속될 것으로 예상됩니다.

실제로, 2020년 9월 '사교육걱정없는세상'에서 교사, 학생, 학부모, 일반시민 1,500여명을 대상으로 조사한 설문조사에 따르면 코로나19 이후 원격수업 사교육의 필요성에 대해 79.1%가 '필요하다'라 응답하며, 언택트 교육 서비스의 필요성이 급증됬음을 확인할 수 있었습니다. 또한, 동일 설문조사에서 코로나19의 원격수업 만족도에 63%가 '불만족'한다고 응답하여, 향후 단순 이러닝 학습의 한계를 뛰어넘는 쌍방향 비대면/온라인 교육 서비스의 수요가 더욱 확대될 것으로 예상됩니다.

정부 또한 2020년 5월 포스트 코로나19 시대에 대비해 한국판 뉴딜 정책을 수립, 주 내용 중 '언택트 에듀테크'를 포함해 발표하며 비대면화 대응에 필요한 교육 인프라를 적극적으로 지원하고 있습니다. 이에 따라 향후 산업데이터, AI등을 활용한 교육산업 디지털 전환은 더욱 가속화 될 것으로 기대됩니다.

다. 경기변동의 특성 및 계절성

교육산업은 타 서비스 산업 대비 경기변동에 큰 영향을 받지 않으나, 서비스가 제공되는 지역의 인구구조 및 변동, 교육제도와 정책, 사회구조, 언어, 문화 등 비경제적 요인에 큰 영향을 받는 업종입니다. 특히 당사가 속한 시장은 사교육 시장 내 에듀테크(이러닝 포함) 시장으로 기술의 접목 정도 등에 따라 다소 차이는 있을 것으로 판단되지만 교육산업 전체의 특성과 궤를 같이 하고 있습니다.

국내 교육서비스 시장은 학령인구 감소와 국내외 경제 저성장 기조에도 불구하고 높은 교육열과 질 높은 교육에 대한 소비자 니즈 증가, 만 3~5세 누리과정으로 영유아까지 교육 수요층 확대, 고소득 고학력층의 교육비 지출 증가 등의 영향으로 소비는 꾸준히 이어지는 것으로 보입니다. 특히 최근 코로나19로 인한 비대면(Untact) 문화의 확산은 유례없는 공교육의 온라인 개학 등의 교육산업 내 큰 변화를 야기하였고, 에듀테크 산업에 대한 소비자의 관심이 증대하고 있어 비대면 교육에 대한 수요는 더욱 커질 것으로 예상됩니다.

라. 시장여건

(1) 시장의 안정성
국내 교육 서비스 시장 내 당사가 속한 시장은 전체적인 관점에서 사교육 시장 입니다. 통계청이 발표한 사교육비 조사 결과에 의하면, 2020년 사교육비 지출 규모는 9.3조원(6개월 기준)으로 2019년 대비 11.8% 감소하였으며, 학생 1인당 월평균 사교육비는 28만 9천원으로 전년비 10.2% 감소하였습니다. 사교육 참여율 또한 초중고 전체 사교육 참여율은 지난해 보다 7.9%p 감소한 66.5%이고 그 중 초등학교는 69.2%로 집계되었습니다.

학생 수 감소추세에도 불구하고 지난 2019년까지 꾸준히 상승해왔던 사교육비 총액과 학생 1인당 월평균 사교육비등이 감소한 이유는 2020년 연초 확산된 코로나19로 인해 학원 등에 대한 정부의 집합금지 조치 및 학부모들이 대면 교육을 꺼리면서 일제히 하락한 것으로 해석되고 있습니다. 그러나, 사교육 참여 학생 1인당 월평균 사교육비는 43.6만원으로 지난해 대비 4.4%p 증가했으며 또한 월평균 소득 최고 구간인 800만원 이상 가정에서는 학생 1인당 사교육비 50만 4000원을 지출해 소득 최저 구간인 200만 원 미만 가구(9만 9000원)의 약 5.1배를 보이며 소득별 교육 양극화 현상은 더욱 심해진 것으로 조사됬습니다. 코로나19가 장기화됨에 따라 양질의 비대면 교육에 대한 수요는 더욱 커질 것으로 예상됩니다.

주1) 사교육비 총액의 대상기간은 6개월(3~5월, 7~9월)임
주2) 출처 : 통계청 (2021.03.09)

(2) 경쟁현황
에듀테크 기술의 중요성이 점차 커지고 있는 현재 초등 자기주도학습 서비스를 제공하는 업체들의 핵심 경쟁 요소로는 신뢰도 높은 양질의 학습 콘텐츠, 개별 학생의 학습 효과를 제고하는 인적/시스템적 관리, 안정적인 SW/HW 제작 및 운영 역량, 효율적인 온·오프라인 마케팅 채널 확보 및 운영 입니다. 기술 집약도가 높은 '스마트러닝’ 사업 모델 특성상 방대한 양의 멀티미디어 콘텐츠 개발은 물론,  IT 운영 및 관리 시스템과 학습기 개발에 장기간 자본 투자가 선행되어야 해 교육 서비스시장 내 다른 영역에 비해 진입장벽은 높은 편입니다.
 또한, 최근 에듀테크 시장은 인공지능(AI)기반 교육 서비스와 로봇교사(대화형 챗봇 등)기술이 기존 학습시스템을 대체하고 있는 추세로, 보다 고도화된 기술력을 요구하고 있어 진입장벽은 더욱 공고해 질 전망입니다.

당사가 전용 학습기 기반 '스마트러닝' 모델을 시장 내 새롭게 확대해 나가면서 기존 대형 학습지 및 참고서, 인터넷 강의 서비스 제공 업체들도 경쟁에 참여하기 시작했습니다. 대부분의 오프라인 학습지 서비스 제공 업체들은 기존 각 업체가 보유한 학습지 회원들을 자사 '스마트러닝' 서비스 모델로 전환시키고 있습니다. 구체적인 시장에 대한 규모, 시장 경쟁업체들의 정량적 수치 파악은 어렵지만 당사와 유사한 비지니스 모델 사업을 진행하고 있는 브랜드들의 매출 비교 및 인공지능 교육 서비스 기술력 비교 등 관련 업계 모니터링 등을 통해 볼 때, 동 비지니스 모델을 최초로 개척해 시장내 높은 기술력을 보유한 브랜드로서 괄목할만한 시장 점유율을 확보하고 있다고 판단 됩니다.

마. 회사의 현황

(1) 영위사업 요약
당사는 전용 학습기 기반의 디지털 학습 콘텐츠를 제공하고 있으며, 교과과목 이외에 컴퓨터 코딩, 리더십 교육 등 다양한 교육 콘텐츠를 제공해 소비자의 만족도를 증대시킴과 동시에 방대한 학습데이터와 검증된 데이터 활용, 높은 AI기술을 바탕으로 보다 혁신적인 교육 솔루션을 제공하고 있습니다.

교육 시장은 최근 몇 년간 동영상, VR, AI등의 새로운 기술들이 교육콘텐츠와 접목되면서 양질의 스마트 교육 콘텐츠를 제공하는 브랜드들이 증가하기 시작했습니다. 이에 따라 교육시장(에듀테크 시장)에서 학습 콘텐츠의 경쟁력은 더욱 중요해지고 있으며 퀄리티 높은 콘텐츠와 이를 서비스하기 위한 기술 역량을 결합하여 학생 수준에 따른 다양하고 효과적인 교육 서비스 제공 여부가 디지털 학습 브랜드의 경쟁우위를 좌우할 것으로 예상하고 있습니다.

보고서 제출일 현재 당사는 초등학생 전학년 학생들을 위한 교육 콘텐츠를 중심으로, 중학교 전학년 및 미취학 연령대를 위한 콘텐츠를 추가·확장하였으며, 빅데이터 기반 AI학습 분석 서비스인 'AI생활기록부' 서비스를 소비자에게 제공하고 있습니다. 또한, 지난 2020년 10월, 음성인식이 가능한 인공지능 기반의 'AI튜터' 기능이 탑재되어 있으며, AR/VR 콘텐츠를 구현할 수 있는 신규 디바이스를 출시해 학습자에게 높은 수준의 디지털 교육 서비스와 콘텐츠를 제공하고 있습니다.  향후에도 당사는 꾸준한 R&D를 통해 AI를 접목한 단과 과목 개발 등으로 시장 확대를 진행할 계획입니다.

(2) 주요제품

(3) 비교우위 사항
당사는 장기간 지속적인 R&D 투자와 양질의 방대한 디지털 콘텐츠, 자체 개발한 학습 전용 디바이스, 1:1 개인별 맞춤 학습코칭 노하우, 온/오프 마케팅 역량 및 브랜드 파워 등으로 디지털 네이티브 세대의 새로운 교육 니즈와 교육 트렌드에 부합하는 서비스 경쟁우위를 확보하고 있으며, 주요 핵심 경쟁력은 아래와 같습니다.

(4) 조직도
당사는 본 보고서 작성 기준일 현재 소비자의 만족도를 높이고 조직 운영의 효율성을 도모 하기 위해 총 2개 위원회, 1TF, 2개 본부(기업부설연구소 포함) 16개실, 61팀을 운영하고 있습니다.

조직도

바. 신규사업
(1) AI기술 고도화를 통한 초개인화 서비스 확대
최근 교육시장은 AI기술을 접목하여 학습 역량 및 태도 진단에서부터 기본 개념 정립, 심화 학습, 약점 보완 등 학습능력과 진도에 따른 개인별 맞춤형 교육서비스를 제공하는데 역량을 집중하고 있습니다. 보고서 제출일 현재 당사는 'AI생활기록부'와 'AI튜터' 서비스 제공을 통해 양질의 빅데이를 분석하는 개인별 맞춤 학습 분석 서비스와 세계 최초로 스스로 말하는 학습기를 출시해 초개인화 교육 서비스를 제공하는 기반을 마련하였습니다. 향후, 인식의 정확도를 더 고도화하고 대화의 범위와 깊이를 발전시켜 국내 AI교육 시장을 선도하는 기업으로 성장하고자 합니다.

(2) AI기반 전문 과목 서비스 런칭
당사가 보유하고 있는 일일 1,500만건의 빅데이터 수집 및 분석 기술을 기반으로 국내 사교육 시장에서 가장 큰 규모를 차지하는 수학과 영어 단과 시장에 AI를 접목한 서비스를 제공해 수준별로 개인화된 학습을 할 수 있는 과목별 교육 상품을 런칭할 계획입니다. 특히, 기존의 AI과목들이 AI기술을 통해 학생의 학습내용을 분석해 분석결과에 따른 피드백 단계에 머물러 있다면, 당사의 학습 모델(AI수학)은 학생의 학습 내용에 따라 취약점을 세밀하게 진단해  맞춤학습을 제공하는 딥러닝 기술을 국내 최초로 적용하여 제공할 계획입니다.

2. 주요 제품 및 서비스 등에 관한 사항

가. 주요 제품 등의 현황

나. 주요 제품 등의 가격변동 추이

주1) 월평균 매출인식 금액의 산출기준은 해당 제품의 매출액/총월환산값(=총학습가능일수/365)

주2) 홈런 제품은 신규약정과 기간연장에 따른 약정으로 구분되며, 이 중 12개월의 판매비중과 신규회원이 많을수록 월 평균금액은 증가하게 됩니다.

3. 주요 원재료에 관한 사항

가. 매입 현황

나. 원재료 제품별 비중
당사의 모든 고객이 동일한 제품인 '아이스크림 AI홈런'을 제공받으므로 제품별 비중을 구분함에 의미가 없습니다.

다. 매입 품목 가격 변동 추이

주) 기능 업그레이드와 단가 네고를 위해 국내거래에서 해외제작 수입으로 거래방식을 변경하였습니다.
기기 및 디지타이저는 기능추가와 해외구매로 인하여 환율상승의 영향을 받아 전년에 대비하여 증가하였습니다.

라. 주요 매입처에 관한 사항

4. 생산 및 설비에 관한 사항
당사는 직접 생산 시설을 보유하고 있지 않고 있으며, 물류센터를 운영하고 있습니다. 물류센터는 임차로 운영되고 있어, 토지, 건물 등 부동산으로 분류되는 유형자산은 없습니다. 외부 업체에서 생산된 학습기를 매입하여 물류센터 내 일부 조립 작업을 거쳐 출고되는 과정을 거치고 있는데, 따라서 생산설비 및 생산실적과 관련하여 해당사항이 없습니다.

5. 매출에 관한 사항

가. 매출실적

주1) 홈런 제품의 경우 회원수 기반이나 매출액은 회원수가 아닌, 월 환산값(실제 월별 실제학습가능일수/그 달의 총일수)로 계산하므로 월환산값의 합계를 수량에 포함하였습니다.
주2) 당사는 수출관련 사업을 영위하지 않아 수출관련 매출액은 없습니다.

주3) 기타매출의 경우 매출비중이 낮은 콘텐츠 자문, 경영지원서비스 등 용역매출 성격 혼재되어 있어 수량을 표기하지 않았습니다.

나. 주요 매출처 등 현황
당사의 주요 제품은 '아이스크림홈런'이며, 전체 매출은 B2C(기업과 소비자 간의 거래)거래를 통해 발생되고 있습니다.

다. 판매 조직
당사 주요 판매조직으로는 마케팅실, 고객창출실, 지사사업실, 학습지원실 등이 있으며 각 부서별 활동은 하기와 같습니다.

라. 판매경로
당사 주요 제품의 판매경로 현황은 아래와 같습니다.

마. 판매전략
당사는 홈런 제품의 판매 확대 전략으로 크게 브랜드 및 제품 측면, 고객 측면, 마케팅 및 영업 측면에서 접근하고 있습니다. 당사 판매 전략 및 실행과제의 주요 내역은 아래와 같습니다.

6. 수주 현황에 관한 사항
당사가 영위하는 사업은 수주 사업이 아니므로 해당사항 없습니다.  

7. 시장위험과 위험관리에 관한 사항

가. 재무위험관리
당사는 시장위험(환율변동위험, 이자율위험), 신용위험 및 유동성 위험에 노출되어 있으며, 당사의 전반적인 위험관리는 당사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 재무위험관리는 당사의 재무부문에 의해 이루어지고 있으며, 각 업무 부서들과 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

재무위험관리의 대상이 되는 당사의 금융자산은 현금및현금성자산, 공정가치측정 금융자산, 매출채권및기타채권 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 파생상품부채, 매입채무 및 기타유동금융부채 등으로 구성되어 있습니다.

나. 시장위험

① 환율변동위험
당사는 기능통화와 다른 수입과 지출로 인해 자산과 부채에 외화 포지션이 발생하며,이에 따라 다양한 통화로부터의 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당사가 노출되어 있는 주요 외화는 USD가 있습니다.

당분기말 및 전기말 현재 화폐성자산의 장부금액은 다음과 같습니다.

당분기말과 전기말에 적용된 환율은 다음과 같습니다.

당사는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 측정하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 각 외화에 대한 원화환율 10% 변동시 환율변동이 세전손익에 미치는영향은 다음과 같습니다.

② 이자율위험
당사는 가격시장금리 변동으로 인한 재무상태표 항목의 가치변동(공정가치) 위험과 투자 및 재무활동으로부터 발생하는 이자수익, 비용의 현금흐름이 변동될 위험으로 정의할 수 있습니다. 이러한 당사의 이자율 변동위험은 주로 예금 및 변동금리부 차입금에서 비롯되며, 당사는 이자율변동으로 인한 불확실성과 금융비용의 최소화를 위한 정책을 수립 및 운용하고 있습니다.

당사는 외부차입을 최소화하는 재무정책을 통해 이자율 위험의 발생을 제한하고 있으며, 주기적인 금리동향 모니터링 및 대응방안 수립을 통해 이자율 위험을 관리하고있습니다.

당분기말과 전기말 당사가 보유하고 있는 이자부 금융부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

당사의 이자율위험은 변동이자율 차입금 계약으로부터 발생합니다. 변동 이자율로 발행된 차입금으로 인하여 회사는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있으며 내부적으로 이자율위험을 정기적으로 측정하고 있습니다.

다. 신용위험
신용위험은 당사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 은행 및 금융기관의 경우신용등급이 우수한 금융기관에 한하여 거래를 하고 있습니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하고 있습니다.

① 신용위험에 대한 노출

당기 중 매출채권 및 기타금융자산에 포함된 대여금이나 매출채권 등에서 중요한 손상의 징후가 발견되지 않았으며 당사는 당기말 현재 채무불이행 등이 발생할 징후는 낮은 것으로 판단하고 있습니다. 신용위험은 현금성자산, 각종 예금 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해 당사는 신용도가높은 금융기관들과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.

당분기말과 전기말 현재 당사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(*1) 계약자산을 포함한 금액입니다.

라. 유동성위험

유동성위험은 당사의 경영 환경 또는 금융시장의 악화로 인해 당사가 부담하고 있는 단기 채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의합니다. 당사는 유동성위험을 선제적으로 관리하기 위해 현금흐름 및 유동성 계획 등에 대해 주기적으로 예측하고 이에따른 대응방안을 수립하고 있습니다. 당사의 금융부채를 당기말로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표에 표시된현금흐름은 할인하지 아니한 금액입니다.

당기말 현재 금융부채의 계약상 만기 및 현금흐름은 다음과 같습니다.

당사는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

마. 자본위험관리

당사의 자본관리목적은 건전한 자본구조를 유지하는 데 있습니다. 당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있습니다. 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표상의 금액을 기준으로 계산합니다.

당기말과 전기말 현재 당사의 부채비율은 다음과 같습니다.

(*1)  순차입금이 부(-)의 금액이 발생함에 따라 산정하지 아니하였습니다.

8. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황
해당사항 없습니다.

9. 경영상의 주요 계약 등

10. 연구개발 조직도 및 구성

가. 연구개발 조직

나. 연구개발 비용

주) 위 재무수치는 K-IFRS 기준으로 작성하였습니다.

다. 연구개발실적 (최근 3년간)

11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항
가. 지적재산권 현황
(1) 주요 상표권 출원/등록 현황

(2) 주요 디자인 출원/등록현황

(3) 주요 국내 실용신안 등록 현황

(4) 중국 실용신안 등록 현황

(5) 주요 특허 출원/등록 현황

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

주1) 상기 제8기, 제7기 재무제표는 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성 되었으며 외부감사인의 감사를 받은 재무제표입니다.
주2) 상기 제9기 1분기 재무제표는 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성 되었으며 외부감사인의 감사를 받지 아니한 재무제표입니다.

2. 연결재무제표

해당사항이 없습니다.

3. 연결재무제표 주석

해당사항이 없습니다.

4. 재무제표

5. 재무제표 주석

1. 당사의 개요

주식회사 아이스크림에듀(이하 "당사")는 2013년 4월 21일자로 주식회사 아이스크림미디어((구. 주식회사 시공미디어)의 아이스크림홈런 사업부문이 인적분할되어 신설된 법인으로서 2017년 11월 3일 임시주주총회를 통하여 주식회사 시공교육에서 주식회사 아이스크림에듀로 사명을 변경하였습니다.

현재 당사는 디지털 컨텐츠 개발 및 멀티미디어 콘텐츠 서비스 제공등 전자출판업을 주된 영업으로 하고 있으며, 2019년 4월 1일 본사를 서울특별시 강남구 영동대로 106길 23(삼성동,중앙빌딩)에서 서울특별시 강남구 테헤란로88길 15(대치동)으로 이전하였으며, 2019년 7월 11일 당사의 주식을 한국거래소가 개설한 코스닥시장에 상장하였습니다.

한편, 당사의 설립시 자본금은 3,340,923천원이었으나, 유상증자를 통해 당분기말 현재의 자본금은 보통주 6,432,018천원입니다.

당분기말 현재 주요 주주의 구성 내역은 다음과 같습니다.

2. 재무제표 작성기준 및 유의적인 회계정책

당사의 분기 재무제표는 연차재무제표가 속하는 기간의 일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 재무제표이며, 동 중간재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2020년 12월 31일자로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표를 함께 이용하여야 합니다.

당사의 분기재무제표에 적용된 회계정책은 2020년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 연차재무제표를 작성할 때에 적용한 것과 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다. 2021년 1월 1일부터 시행되는 새로운 회계기준이 있으나, 당사가 당기에 신규로 적용하는 개정 기업회계기준서(이하, ‘기준서’)는 없으며, 그 기준들은 당사의 재무제표에 중요한 영향은 미치지 않습니다.

3. 중요한 회계추정 및 판단

중간재무제표를 작성함에 있어, 경영진은 회계정책 적용과 자산과 부채의 장부금액 및 수익과 비용에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 추정과 관련 가정은 역사적 경험과 관련성이 있다고 간주되는 기타 요인들에 바탕을 두고 있으며,실제 결과는 이러한 추정치들과 다를 수도 있습니다. 중간재무제표 작성을 위해 당사회계정책의 적용과 추정 불확실성의 주요 원천에 대해 경영진이 내린 중요한 판단은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 2020년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 범주별 금융상품

(1) 당분기말과 전기말 현재 금융상품의 범주별 장부가액은 다음과 같습니다.

① 당분기말

②  전기말

(2) 당분기와 전분기 중 금융상품 범주별 순손익은 다음과 같습니다.

① 당분기

② 전분기

5. 현금및현금성자산
당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

6. 매출채권및기타채권과 계약자산
(1) 당분기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 연체되었으나 손상이 되지 않은 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(*) 이들 매출채권 중 일부는 회수될 것으로 예상하고 있습니다.

(3) 당분기말과 전기말 현재 당사의 계약자산의 내역은 다음과 같습니다.

(4) 당분기 중 계약자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(5) 당분기 중 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

7. 재고자산
당분기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

8. 기타의 금융자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 기타의 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 공정가치 측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
① 당분기말

② 전기말

(3) 당분기와 전기 중 공정가치 측정 금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

9. 기타유동자산
(1) 당분기말과 전기말 현재 기타유동자산의 내역은 다음과 같습니다.

(*) 선급비용은 계약체결증분원가를 포함하고 있습니다.

(2) 당분기와 전기 중 계약체결증분원가의 변동내역은 다음과 같습니다.
① 당분기

② 전기

10. 기타비유동자산
당분기말과 전기말 현재 기타비유동자산의 내역은 다음과 같습니다.

11. 유형자산

당분기와 전기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

① 취득원가
(당분기)

* 내부사용 목적으로 재고자산과 유형자산간의 대체거래 등이 포함되어 있습니다.

(전기)

(*) 내부사용 목적으로 재고자산과 유형자산간의 대체거래 등이 포함되어 있습니다.

② 감가상각누계액
(당분기)

(*) 내부사용 목적으로 재고자산과 유형자산간의 대체거래 등이 포함되어 있습니다.

(전기)

* 내부사용 목적으로 재고자산과 유형자산간의 대체거래 등이 포함되어 있습니다.

③ 손상차손누계액
(당분기)

(*) 내부사용 목적으로 재고자산과 유형자산간의 대체거래 등이 포함되어 있습니다.

(전기)

④ 장부금액

12. 리스
(1) 당분기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(2) 당분기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(3) 당분기와 전기중 리스부채로 인하여 발생한 이자비용은 각각 15,439,009원  72,170,637원 입니다.

(4) 당사는 소액자산리스와 단기리스에 대하여 사용권자산 및 리스부채를 인식하지 않습니다.

13. 무형자산
(1) 당분기와 전기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.
① 취득원가

② 상각누계액

③ 장부금액

(2)  당분기말 현재 개발비의 주요 내역은 다음과 같습니다.

14. 단기차입금
당분기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

15. 기타유동금융부채
당분기말과 전기말 현재 기타유동금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

16. 기타유동부채
당분기말과 전기말 현재 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다.

17. 기타비유동금융부채
당분기말과 전기말 현재 기타비유동금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

18. 종업원급여
(1) 당분기말과 전기말 현재 확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다.

(2) 당분기와 전기 중 순확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다.

(3) 당분기와 전기 중 확정급여부채의 변동내역은 다음과 같습니다.